核心观点 - 公司拟向特定对象发行A股股票募集资金不超过248,846.82万元 用于云平台建设、低空服务、大数据分析平台及补充流动资金 可能摊薄即期每股收益 但董事会认为募投项目将增强核心竞争力并优化业务结构 [1][2][3][6][7][8] 发行方案与财务影响 - 发行数量上限为80,955.56万股 总股本将从54,332.59万股增至105,242.23万股 [3] - 基于2024年扣非净利润23,954.20万元 假设2025年净利润持平、增长10%或增长20%三种情景测算每股收益 [3][4][5] - 在净利润持平情景下 基本每股收益从发行前0.43元/股降至发行后0.40元/股 扣非后基本每股收益从0.30元/股降至0.28元/股 [4][5] - 在净利润增长20%情景下 基本每股收益从发行前0.52元/股降至发行后0.48元/股 扣非后基本每股收益从0.36元/股降至0.33元/股 [5] 募投项目规划 - 星图云空天信息云平台建设项目旨在实现空天信息赋能千行百业 推动开发者生态建设 [6] - 星图低空云项目将空天服务延伸至低空领域 构建数字化基础设施以增强低空验证与服务能力 [7] - 星图洛书防务与安全大数据平台项目通过"数字地球+认知大脑"形态实现从感知到认知的战略升级 [8] - 补充流动资金项目用于满足业务规模增长带来的营运资金需求 [8] 公司治理与资金管理 - 公司承诺加强募集资金专项存储管理 并配合监管银行和保荐机构监督资金使用 [9] - 将通过优化业务流程、内部控制及激励机制提升经营效益 [9] - 完善利润分配制度以保障投资者回报机制连续性 [10] - 董事、高级管理人员及控股股东均承诺履行填补回报措施 若违反将依法承担责任 [10][11] 项目可行性基础 - 募投项目均经过详细论证 公司在人员、技术及市场方面具备综合执行能力 [8] - 低空云项目与现有业务保持技术协同性且具有明确市场拓展方向 [7] - 防务与安全大数据项目基于现有数字地球产品底座及空天大数据技术积累 [8]