财务表现 - 2025年上半年实现归母净利润7.71亿元 同比下降14.62% [1] - 单季度第二季度实现归母净利润3.34亿元 同比下降30.06% [1] 市场覆盖 - 截至2025年上半年末 公司产品服务的三级医院数量达到1835家 三级医院覆盖率为47.60% [1] - 三甲医院覆盖率达63.51% [1] 业务发展 - 收入增长符合预期 国内市场受DRG/DIP改革和集采等影响短期业绩承压 [1] - 海外市场表现亮眼 [1] - 公司专注于体外诊断领域 坚定发展战略 持续拓展国内和海外市场 [1] 业绩预测 - 调整预测2025-2027年EPS为2.44元、3.03元、3.76元 原预测为2.69元、3.32元、4.10元 [1] - 国内外装机数保持强劲 中大型机占比不断提升 [1] - 集采有望加速国产替代 持续带动试剂放量 [1]