全球市场表现 - 美股周三全线上涨 道指涨147.16点（0.32%）至45565.23点 纳指涨0.21%至21590.14点 标普500指数涨0.24%至6481.40点创历史新高[3][4] - 明星科技股涨跌互现 微软涨0.9% 苹果涨0.5% 谷歌涨0.1% Meta跌0.5% 特斯拉跌0.9%[4] - 纳斯达克中国金龙指数跌超2% 京东跌超3% 阿里巴巴、拼多多、网易、腾讯音乐均跌超1%[4] - 国际油价显著走高 WTI原油涨1.42%至64.15美元/桶 布伦特原油涨1.23%至68.05美元/桶 美国商业原油库存上周减少240万桶[4] - 国际金价延续反弹 COMEX黄金期货涨0.51%至3449.40美元/盎司[4] 政策动态 - 工信部发布卫星通信产业发展指导意见 目标2030年用户超千万 推动手机直连卫星等新模式规模应用[5] - 江苏自贸试验区推出生物医药全产业链开放方案 目标2030年在大分子生物药、细胞基因治疗、创新医疗器械领域形成特色产业集群[5] - 上海发布城中村改造实施意见 优先改造群众需求迫切、安全隐患突出的区域[6] - 吉林省自2025年9月1日起实施境外旅客购物离境退税政策[5] 行业数据与趋势 - 2024年中国数字出版产业收入达17485.36亿元 同比增长8.07% 网络游戏、在线教育、网络动漫板块增幅显著[6] - 机构研判A股市场流动性有望继续好转 TMT板块资金流入领先 医药、机械设备等细分赛道获市场关注[11] - 证券板块被指配置价值低估 超额收益机会多于绝对收益机会[11] - 白酒行业预计下半年面临最大报表业绩压力 但复苏趋势明确 底部配置机会显现[11] 公司重大事项 - 中国广核拟93.75亿元收购惠州核电等四家公司股权 包括惠州核电82%股权及三家核电公司100%股权[7] - 奇瑞汽车获证监会备案通知 拟发行不超过6.99亿股境外上市普通股赴港上市 18名股东拟将20.16亿股境内未上市股份转为境外上市股份[6] - 美团宣布2025年年底前全面取消骑手"超时罚款"[6] 企业财报摘要 - 五粮液上半年净利润194.92亿元 同比增长2.28% 营业收入527.71亿元 同比增长4.19%[8] - 京东方A上半年净利润32.47亿元 同比增长42.15% 营业收入1012.78亿元 同比增长8.45% 不进行利润分配[9] - 华西证券上半年净利润5.12亿元 同比增长1195.02% 营业总收入20.73亿元 同比增长46.72% 拟每10股派现0.40元[10]