交易概述 - 公司拟以现金34,500万元收购上海恪石持有的科博达智能科技60%股权[1][2] - 交易构成关联交易 因上海恪石为公司实控人柯桂华控制的企业[1][2] - 交易不构成重大资产重组 尚需股东大会审议通过[1][2] 交易标的财务与估值 - 标的公司100%股权评估值57,500万元 评估增值率653.25%[2][11] - 标的公司2025年1-7月营业收入2.99亿元 较2024年全年1.78亿元增长68.03%[10] - 标的公司2024年研发费用率达43.62% 2025年1-7月优化至20.79%[10] - 标的公司持有境内授权专利20件 定点客户覆盖4家主流车企 生命周期销售额预计超200亿元[8][9] 交易定价与支付安排 - 交易价格以收益法评估结果为基础协商确定[11][15] - 支付分三期：首期1.2亿元于确认后10个工作日内支付 二期0.87亿元于2026年底支付 尾款根据业绩完成情况结算[4][17] - 设置业绩承诺 2025年8-12月及2026-2030年累积净利润不低于6.3亿元[18][32] 战略与行业背景 - 交易响应国家"鼓励上市公司聚焦主业"政策要求 符合汽车智能化产业发展战略[3][23] - 全球汽车智能驾驶解决方案市场规模预计2028年达5,609亿元 2023-2028年复合增长率显著[24] - 标的公司专注汽车智能中央算力平台及域控制器产品 技术门槛高且单车价值量高[9][24] 交易影响与整合 - 交易将减少日常关联交易 标的公司纳入合并报表后有助于控制合规风险[4] - 通过整合标的公司技术能力 公司可切入汽车智能化核心赛道 优化产品结构并提升市场份额[3][25] - 交易将深化公司与全球头部半导体芯片厂商合作 完善高端供应链体系[26] - 标的公司智能制造经验将推动公司制造工艺向高效智能化升级[27][28]