收购交易与股权结构 - 公司完成对卓尔博的收购，变更登记后持有其71%的股权，卓尔博成为公司控股子公司 [1] - 卓尔博承诺在2025至2027年度实现净利润分别不低于1.415亿元、1.569亿元和1.741亿元 [1] 业务协同与发展前景 - 收购卓尔博有助于拓宽公司能力边界，母子公司业务协同性强，协同推动"汽车+机器人"业务发展 [1] - 公司与卓尔博能够在技术、市场等多方面形成协同效应 [1] - 卓尔博多年深耕微特电机零部件，其业绩承诺有望增厚公司净利润表现超亿元 [1] 海外产能建设与业绩基础 - 公司海外产能建设处于放量前夕，墨西哥二期工厂进入量产爬坡阶段 [1] - 马来西亚再生资源工厂即将量产，铝铸件工厂建设也已启动 [1] - 当前的产能建设为公司未来的业绩增长奠定了重要基础 [1] 市场观点与目标 - 研报给予公司6个月A股目标价为28.91元，并维持"买入"评级 [1]