公司境外上市备案进展 - 中国证监会国际司于2025年10月20日至24日对11家企业出具境外发行上市备案补充材料要求 云天励飞为其中之一 [1] - 证监会要求公司补充说明公司及下属公司经营范围具体情况以及本次发行上市后是否持续符合外商投资准入政策要求 [1] - 公司已于港交所更新招股书 联席保荐人为华泰国际、中信证券、招银国际 [1] 证监会关注的核心合规问题 - 要求说明经营范围中增值电信业务、电子出版物制作等是否已取得必要资质许可 是否涉及外商投资限制或禁止领域 外资持股比例是否符合上限规定 [2] - 需以通俗语言详述业务模式及大模型具体情况 并说明是否完成相关大模型备案 [2] - 需补充说明公司及境内子公司是否存在境外发行上市禁止性情形 [3] 公司数据安全与规范运作 - 需说明是否涉及开发运营网站、小程序、APP、公众号等产品 是否向第三方提供信息内容及内容类型 并说明信息内容安全保护措施 [2] - 需说明收集及储存的用户信息规模、数据收集使用情况 以及上市前后个人信息保护和数据安全的安排或措施 [2] - 需按照监管规则在法律意见书中补充公司及境内子公司的业务情况和规范运作情况 [2] 本次发行具体细节 - 需说明全额行使超额配售权后的预计募集资金量 [3] - 需列表说明在未行使和全额行使超额配售权下 本次发行前后前十大股东及其他股东股权结构的变化情况 [3] 公司业务与财务状况 - 公司是中国领先的人工智能公司 长期专注于AI推理芯片的研发设计及商业化 [3] - 公司业务模式为将对AI算法的理解融入AI推理计算 推出面向企业级、消费级、行业级三大应用场景的NPU驱动AI推理芯片产品及服务 [3] - 2022年、2023年、2024年、2025年第一季度收入分别约为5.46亿元、5.06亿元、9.17亿元、2.64亿元人民币 [3] - 同期 年/期内亏损分别约为4.48亿元、3.84亿元、5.72亿元、8580.1万元人民币 [3]