全球发售结果 - 最终发行价确定为每股34.00港元，位于招股区间下限，低于最高发售价37.80港元 [1] - 全球发售共计104,225,400股H股，其中香港公开发售占10%即10,422,600股，国际配售占90%即93,802,800股，另授予超额配售权15,633,800股 [1] - 按发行价计算，本次发售所得款项总额约为35.44亿港元，扣除发行费用后净额约34.33亿港元 [1] 市场认购情况 - 香港公开发售部分获得27.90倍超额认购，有效申请人数为40,241人 [1] - 国际配售部分认购倍数为4.08倍，最终分配予81名承配人 [1] - 香港公开发售未触发回拨机制，发售结构维持初始比例 [1] 基石投资者构成 - 本次发行共引入9家基石投资者，合计获配48,596,000股H股，占全球发售总规模的46.63% [2] - 贵州省新型工业化发展股权投资基金为最大基石投资者，获配22,159,800股，占比21.26% [2] - 宝建投资（香港）有限公司和中创新航科技集团股份有限公司分别获配6,383,400股及4,523,000股，占比6.12%和4.34% [2] - 所有基石投资者均承诺自上市日起禁售6个月，至2026年5月15日 [2] 上市安排与中介机构 - 公司H股预计将于2025年11月17日在香港联合交易所主板开始交易，每手交易单位为200股 [2] - 本次全球发售的联席保荐人为摩根士丹利亚洲有限公司及华泰国际金融控股有限公司 [2] - 其他中介机构包括中金公司、农银国际、中银国际等 [2]