股价表现 - 国晟科技为11月A股涨幅最大的股票，月累计涨幅达155.85% [1][2] - 自10月13日至11月28日的34个交易日内，公司股价区间累计涨幅高达231.14% [2] - 股价大涨期间，公司曾4次发布股票异常波动公告，重组公告披露前2个交易日股价涨停 [2][3] 并购交易 - 公司拟以2.41亿元收购孚悦科技100%股权，评估增值2.22亿元，增值率高达1167.27% [2] - 交易完成后，公司合并资产负债表中预计将形成约2.2亿元商誉 [2] - 孚悦科技于2024年6月设立，主要从事高精密度新型锂电池外壳材料生产 [3] - 交易设有业绩承诺，孚悦科技2026至2028年扣非后净利润目标分别为2000万元、3000万元、4000万元 [3] 公司财务状况 - 公司净利润自2020年起连续亏损，2020至2024年归属净利润分别为-8044.91万元、-2.11亿元、-1.62亿元、-6888.01万元、-1.06亿元 [4][5] - 今年前三季度营业收入约4.5亿元，同比下降57.79%，归属净利润约-1.51亿元 [5] - 营收下降主要系光伏行业政策影响、市场需求减少、公司销量下滑所致 [5] 控股股东股权质押 - 控股股东国晟能源累计质押股份6150万股，占其持股比例的56.79%，占公司总股本的9.37% [5] - 国晟能源未来半年内到期的质押股份数量为1500万股，占其持股数量的13.85% [5] - 国晟能源存在需履行的业绩补偿义务，合计金额约1.3亿元 [5] 交易所问询函 - 上交所就收购孚悦科技一事下发问询函，主要关注交易公允性、交易对手方、交易后续安排和内幕交易四个方面 [7][8] - 针对交易公允性，要求公司补充披露收益法评估的主要参数及选取依据 [7] - 要求公司说明收购后的战略规划、整合能力，以及交易对现金流的潜在影响 [8] - 要求公司全面自查内幕信息知情人登记及管理情况，是否存在内幕信息提前泄露 [8]