交易方案核心条款 - 中金公司作为存续方，以换股方式吸收合并东兴证券与信达证券，交易取得重大进展并计划于12月18日复牌 [1] - 换股定价基准为各方董事会决议公告日前20个交易日均价，中金公司换股价格为36.91元/股，东兴证券为16.14元/股，信达证券为19.15元/股 [1] - 根据换股价格计算，东兴证券与中金公司的换股比例为1:0.4373，信达证券与中金公司的换股比例为1:0.5188 [1] - 东兴证券与信达证券全部A股参与换股，预计将导致中金公司新发行A股约30.96亿股 [1] 股东权益保护与承诺 - 为保护中小投资者，中金公司A股及H股异议股东可行使收购请求权，东兴证券与信达证券的异议股东享有现金选择权 [1] - 主要股东包括中央汇金、中国东方、中国信达已出具承诺，将其在本次交易中获得或原有的中金公司股份锁定36个月 [1] 战略协同与整合预期 - 重组旨在实现中金公司与东兴证券、信达证券在战略层面的深度协同与资源整合 [2] - 合并后公司的资产规模、业务规模、营收规模预计将升至行业前列 [2] - 整合后将形成一个覆盖“机构与零售”、“国际与国内”、“标准化与特色化”的全方位服务体系 [2] - 预计合并后公司的综合服务能力与抗周期波动能力将大幅增强 [2] 停复牌信息 - 中金公司A股于2025年12月17日停牌，并计划于2025年12月18日复牌 [3]