江西铜业正式要约收购SolGold plc - 江西铜业通过全资子公司江铜香港投资，以每股28便士现金正式要约收购SolGold plc全部已发行及将发行股本（不包括其现已持有的股份）[5] - 正式要约价格对目标公司全部普通股股本估值约为8.67亿英镑（约82亿元人民币）[5][7] - 此次要约收购被业内人士视为践行公司“实业为主、资源为王”战略的关键突破，彰显了资源布局的决心与实力[5] 收购过程与股东支持 - 江西铜业此前曾于2025年11月23日及11月28日提交两项非约束性现金要约，但均被目标公司董事会拒绝[8] - 公司将潜在要约价格由每股26便士上调至28便士后，目标公司董事会表示有意建议股东投票赞成修改后的要约[8] - 江铜香港投资已获得主要股东必和必拓、纽蒙特和Maxit Capital LP的不可撤销承诺，承诺在相关会议上投票赞成收购方案，这些股东合计持有约7.74亿股，占目标公司已发行股本的25.7%[8] - 目标公司董事也提供了支持承诺，涉及约0.84亿股，占已发行股本的2.8%[9] - 以上支持连同江西铜业已持有的股份，合计占目标公司已发行股本的40.6%[9] 目标公司SolGold及其核心资产 - SolGold是一家注册于英国的矿产勘探及开发公司，在伦敦证券交易所主板上市[11] - 其核心资产是拥有100%股权的厄瓜多尔Cascabel项目，该项目是全球最重要的未开发斑岩铜金矿床之一[11] - Cascabel项目主要的Alpala矿床已完成预可研，资源量包括：铜1,220万吨、金3,050万盎司、银10,230万盎司；其中证实和概略储量为：铜320万吨、金940万盎司、银2,800万盎司[11] 江西铜业的现有持股与收购意义 - 在此次要约前，江西铜业已是SolGold单一持股第一大股东，合计持有约3.66亿股，约占其已发行股份的12.19%[11] - 本次交易完成后，SolGold将纳入江西铜业合并报表范围[12] - 公司表示，凭借其技术能力、工程、供应链实力和财务资源，将致力于制定Cascabel项目明确的开发路径并推动项目投产，以释放其增长潜力[12] - 收购符合公司发展战略，有利于进一步增厚公司资源储备[12] 公司背景与市场反应 - 江西铜业是中国最大的综合性铜生产企业，业务涵盖黄金和铜的采矿、选矿、冶炼、加工等核心产业链[12] - 公司2025年前三季度实现营收3,960.47亿元，实现扣非净利润62.6亿元[12] - 在发布收购公告的12月25日，江西铜业A股股价午后快速拉升翻红，截至发稿时上涨2.76%[5]