全球供应链重组与蒂华纳枢纽地位 - 蒂华纳依托毗邻美国加州的区位优势，是全球制造产业链的特殊枢纽，形成了以电子、汽车、医疗设备为代表的密集型产业带 [1] - 随着全球供应链重组，墨西哥逐渐成为中国企业出海的重要落点之一，越来越多的全球化企业在蒂华纳布局生产基地，包括TCL等国内科技企业 [1] - 美国电视机每年市场规模约5000万台，在蒂华纳集中了TCL、三星、LG等企业，在美国销售的电视机有一半来自美墨边境工厂 [7] TCL的全球化战略与本土化实践 - 公司的全球化选择围绕产业能力与组织结构展开长期布局，将海外业务划分为北美、拉美、欧洲、亚太、中东非等区域经营中心，以系统化方式升级全球运营体系 [3] - 公司的全球化目标是在海外建立五个TCL，真正成为当地企业，实现从海外生产装配、销售到建立覆盖全球市场的制造供应链，提升品牌影响力 [3] - 公司积极实践本土化战略，通过在关键市场和地区建立本地产业链，覆盖产业投资、生产制造、技术研发和人才培养，与当地资源禀赋相结合 [4] 全球化面临的新周期挑战 - 当前全球化正面临两大“新周期”的叠加影响，包括全球经贸格局新周期以及技术变革新周期 [5] - 全球经贸格局进入新周期，全球产业链和贸易模式正在向本土化、区域化方向转变，全球贸易规则逐步被区域化规则取代 [5] - 随着贸易摩擦，企业在海外经营中面临的不确定性明显上升，传统以成本和效率为导向的全球化模式正面临挑战 [4] 企业出海逻辑向“能力共建”转变 - 在全球产业链加速重构的背景下，企业的出海逻辑正在从“设厂生产”转向“能力共建”，这意味着供应链体系、研发能力与产业组织方式的整体构建 [6] - 公司在海外建设制造基地时，会携手上下游供应商，建设海外供应链中心，完善、升级海外本土“部品配套+工业制造+仓储物流”的全链条能力 [6] - 在越南，公司围绕已有电视制造基地，建设上游面板模组工厂，国内零部件供应商也跟随出海，实现“隔墙供应” [6] TCL海外制造基地的具体布局与能力 - 在波兰，公司建设了年产能超500万台的智能制造基地，并设立专注于人工智能和基础科学的欧洲研发中心，深度链接当地技术前沿与人才潜能 [6] - 在墨西哥蒂华纳的TV制造基地（MOKA工厂）负责电视代工业务，运营10年，共16条产线，年产能从收购初的50万~70万台已扩至约300万台 [6] - 墨西哥华雷斯TV制造基地（MASA工厂）重启经营至今5年，今年上半年约30%40%的产能供应墨西哥本地市场，下半年后将聚焦生产6598英寸大尺寸电视，所有产能供给北美大客户 [7] 新型贸易生态与中国企业的角色 - 近年来由于贸易摩擦，大经济体与邻国之间的新型贸易很大程度上促进了一些国家的产业发展，如墨西哥和越南就是典型 [8] - 中国企业在其中扮演了关键角色，例如TCL在越南和墨西哥的工厂，以及京东方、富士康在墨西哥的工厂，让蒂华纳、蒙特雷等城市成为了核心的消费电子产业集群工业区 [8] - 这意味着中国企业在全球贸易格局中更具生存能力和持久能力，是一种更高明的发展手段 [9] 中国企业全球化的驱动因素 - 国内产业“内卷”与产能结构性过剩，是中国企业出海的现实压力 [9] - 全球市场呈现出明显的区域分化特征，为中国企业提供了差异化的出海机会，例如中国与东盟的进出口贸易保持稳定增长，与欧洲的经贸往来也日益增多 [9] - 参与国际竞争是中国企业突破成长天花板、打造世界一流企业的必由之路，没有一家企业能够仅依靠本土市场成为真正的行业领导者 [10]