交易概述 - 公司拟以现金13,184.3663万元受让苏州豪米波技术有限公司32.2998%股权，并以现金10,000万元对其进行增资获得增资后33.3333%股权 [2] - 股权转让及增资完成后，公司将以总计23,184.3663万元获得苏州豪米波54.8666%股权，标的公司将成为控股子公司并纳入合并报表范围 [2][5] - 本次交易为一揽子交易，旨在收购标的公司控股权，符合公司向硬科技发展的战略 [6][7] 交易目的与战略协同 - 交易旨在顺应汽车智能化趋势，推动公司从汽车零组件向智能感知部件集成升级，切入智能驾驶、低空飞行、机器人等赛道 [8] - 业务协同：公司精密制造能力可赋能标的公司产品量产，标的公司的4D毫米波雷达、UWB传感器、AI算法等技术可补强公司技术短板 [9] - 渠道协同：公司作为二级供应商拥有博世、大陆等国际客户资源，标的公司已直接切入奇瑞、广汽丰田等主机厂供应链，双方渠道可互补 [10] 标的公司基本情况 - 苏州豪米波成立于2016年，是一家专注于4D毫米波雷达、传感器融合与ADAS系统的高科技创新企业 [13] - 标的公司处于成长期，研发投入大导致阶段性亏损，2024年研发费用3,406.38万元，2025年1-9月研发费用2,204.72万元 [16] - 2025年1-9月，标的公司实现营收3,379.45万元，较2024年全年增长288.64%，亏损有所收窄 [16] 交易定价与评估 - 以2025年9月30日为基准日，采用收益法评估，苏州豪米波股东全部权益评估价值为35,470万元 [18] - 经协商，交易投前估值为32,255.9112万元，略低于评估价，公司以23,184.3663万元取得54.8666%股权 [18] - 评估显示，收益法结果（35,470万元）与资产基础法结果（530.86万元）差异率达98.50%，收益法更能反映企业价值 [27][28] 交易协议核心条款 - 支付安排：股权转让款分两期支付，首期30%于交割条件满足后10日内支付，剩余70%于交割日后10个工作日内支付 [32] - 增资款支付：50%首期增资款（5,000万元）于先决条件满足后支付，剩余50%于交割完成后5个工作日内支付 [37] - 业绩承诺：创始股东承诺标的公司2026至2029年累计营业收入12亿元，累计净利润0.48亿元，以四年累计数考核 [43] - 业绩补偿：若考核得分低于80分，将调整估值并以创始股东剩余股权进行补偿，补偿上限为其持股的50% [43] - 超额奖励：若累计净利润超承诺且总分超80分，超出部分的20%将作为超额业绩奖励 [44] - 公司治理：交易后董事会由3名董事组成，公司有权指派2名董事并提名董事长，财务负责人由公司提名 [48] - 竞业禁止：创始人交割后2年内不得从事竞争业务，并不得以任何形式争取公司客户或雇用公司员工 [47]