文章核心观点 - 中国人民银行《关于进一步加强数字人民币管理服务体系和相关金融基础设施建设的行动方案》正式实施，标志着数字人民币迈入2.0时代，其核心是从数字现金转变为数字存款货币，并优化了“中央银行—商业机构”双层运营体系，旨在拓宽应用场景、发挥技术优势并推动人民币国际化 [1][2][4] 数字人民币2.0时代的新定位与特征 - 数字人民币从数字现金时代迈入数字存款货币时代，成为以账户为基础、具备商业银行负债属性的现代化数字支付和流通手段 [2] - 银行机构需为客户实名数字人民币钱包余额计付利息，遵守存款利率定价自律约定，使个人和企业用户能获得更多收益 [3] - 作为数字存款的数字人民币受存款保险保护，本身存在于银行体系内，无需额外手续即可直接用于理财投资，同时不影响便利支付功能 [3] 运营架构与管理制度优化 - 方案进一步优化了“中央银行—商业机构”双层运营体系，央行负责规则制定与基础设施，商业银行负责钱包开立、安全、支付服务及合规反洗钱，并将数字人民币纳入存款保险范畴 [4] - 将银行类运营机构的数字人民币纳入准备金制度框架管理，其钱包余额统一计入存款准备金缴存基数，明确了其为商业银行负债的属性 [5] - 参与运营的非银行支付机构需实施100%的数字人民币保证金，数字人民币钱包余额按流动性计入相应货币层次 [5] - 该制度安排使商业银行能对数字人民币钱包余额自主开展资产负债经营管理，实现权责兼容，并有助于防控金融脱媒和影子银行风险 [5] 技术路径与应用场景拓展 - 数字人民币发展坚持兼容账户型管理优势和区块链效率优势，以账户为基础，运用智能合约等技术，实现低成本、高效率的数字支付服务 [6][7] - 区块链技术的特性（难以篡改、可追溯等）在证券结算、产权转让、供应链金融等领域具有应用优势 [7] - 数字人民币已具备全场景货币能力，在批发零售、餐饮文旅、教育医疗、公共服务、跨境结算等众多领域形成覆盖线上线下、可复制可推广的应用模式 [3] 发展现状与跨境支付进展 - 截至2025年11月末，数字人民币累计处理交易34.8亿笔，累计交易金额16.7万亿元 [1] - 通过数字人民币App开立个人钱包2.3亿个，单位钱包1884万个 [1] - 在上海设立数字人民币国际运营中心和推广多边央行数字货币桥，是区块链技术在数字人民币层面的现实运用 [7] - 截至2025年11月末，多边央行数字货币桥累计处理跨境支付业务4047笔，累计交易金额折合人民币3872亿元，其中数字人民币交易额占比约95.3% [8] - 作为存款货币的数字人民币解决了现金在跨境支付中钞转汇的难点，更容易被企业及境外银行接受，有利于推动人民币国际化 [7] - 商业银行通过进一步开发数字人民币在跨境支付领域的应用，提高支付效率并降低手续费，有利于在跨境贸易中获得更大效益 [8]