核心观点 - 美银证券重申对苹果公司的“买入”评级，目标价325美元，看好其2026年表现，主要基于iPhone升级、毛利率、AI技术、折叠屏新品及安装基数等多重积极因素 [1] 财务预测与表现 - 将公司2026财年（截至9月底）收入预测由4630亿美元上调至4750亿美元 [1] - 将2026财年每股盈利预测由8.26美元上调至8.51美元 [1] - 尽管面临大宗商品价格上涨的逆风，公司毛利率仍持续攀升 [1] 产品与技术展望 - 搭载AI技术的Siri预计将于2026年面世 [1] - 折叠式iPhone预计于2026年9月推出 [1] - 相信iPhone的升级表现将优于预期 [1] 增长驱动与公司优势 - 公司装置安装基数将创新高 [1] - 公司拥有强劲的资本回报 [1] - 公司在主导AI领域具有优势 [1] - 新产品或新市场将带来机遇 [1]