先导智能港股IPO发行概况 - 公司计划于2026年2月3日至2月6日进行招股，并预计于2026年2月11日在港交所挂牌上市 [1] - 本次全球发售股份总数为9361.6万股，并设有15%发售量调整权及15%超额配股权，发行比例为5.64% [1] - 最高招股价定为每股45.80港元，据此计算，募资总额最高可达42.88亿港元，发行后公司总市值最高为760.18亿港元，H股市值为42.88亿港元 [1] - 相较于2026年2月4日A股收盘价59.29元人民币，按最高招股价计算的港股发行价存在约30.53%的折价 [1] 发行结构与投资者认购 - 本次发行采用机制B分配，公开发售部分占10%，且无强制回拨安排 [1] - 国际配售部分引入了10家基石投资者，包括橡树资本、Pinpoint、AMF、MY Asian、摩根士丹利、欧万达基金、QRT、无锡金筹、千禧资本、Rome Garden [1] - 基石投资者合计认购金额约为21.44亿港元，占全球发售股份的50% [1] - 根据假设最高发售价45.80港元及发售量调整权未行使的情况，基石投资者认购股份占全球发售股份的50.00%，占发行后总股本的2.82% [2] - 若超额配股权获行使，基石投资者认购股份占全球发售股份的比例将降至37.81%，占发行后总股本的比例降至2.77% [2] - 截至2026年2月4日17时，通过TradeGo统计的新股孖展认购总额已达17.61亿港元，孖展认购倍数约为4.1倍 [2]