前次募集资金使用情况 - 公司于2021年向特定对象大众中国非公开发行股票，实际募集资金净额为人民币72.31亿元，资金于2021年11月5日到位 [1] - 截至2025年9月30日，公司实际投入相关募投项目的募集资金款项共计人民币56.55亿元，募集资金专户余额合计为7.12亿元，其中包含10.00亿元暂时闲置募集资金用于临时补充流动资金 [7][8] - 公司对募集资金进行了专户存储管理，并与保荐机构、银行及项目实施主体签订了多份三方及四方监管协议，以规范资金使用 [2][3][5] 募集资金投资项目变更 - 公司于2022年将原募投项目“年产16GWh高比能动力锂电池项目”变更为“年产20GWh大众标准电芯项目”，实施主体和地点均发生变更 [4][9] - 变更原因为：公司与大众中国达成战略合作并收到标准电芯定点函，原项目土地规模不足，且为满足新能源汽车快速增长的市场需求 [9][10] - 2023年，公司将“年产20GWh大众标准电芯项目”达到预定可使用状态时间从2023年9月调整至2024年12月，主要因设备采购周期长、工艺升级导致进度延迟 [11] - 2025年，公司再次将“年产20GWh大众标准电芯项目”变更为“大众标准电芯产线项目”，产能规划提升至年产28GWh（三元12GWh，磷酸铁锂16GWh），并将达到预定可使用状态时间调整至2026年12月 [5][12] - 产能提升旨在满足战略客户对高性能动力锂电池的需求，并将应用公司自主研发的高压实密度正极材料及高倍率电芯技术 [13] - 所有变更均履行了董事会、监事会、股东大会及保荐机构核查等必要的决策程序 [14] 募集资金项目结余与使用 - 截至2025年9月30日，“国轩材料年产30,000吨高镍三元正极材料项目”已竣工投产，累计投入8.97亿元，募集资金节余1.34亿元（含利息） [21] - 公司于2025年6月30日将上述节余资金1.34亿元及“补充流动资金”账户余额305.08万元永久性补充流动资金，相关专户已销户 [6][21] - “补充流动资金项目”已实施完毕，因不直接与效益相关，无法单独核算效益 [21][23] 员工持股计划进展 - 公司第四期员工持股计划首次授予部分于2024年12月26日完成非交易过户，股份数量802.50万股，参与员工468人，认购资金总额9,309.00万元 [33] - 该计划预留授予部分于2026年1月30日完成非交易过户，股份数量297.00万股，参与员工177人，认购资金总额3,415.50万元 [35] - 首次授予部分第二类参与对象的第一个锁定期（12个月）已于2025年12月25日届满，第一个解锁期解锁条件已成就 [34][36][37] - 本次可解锁的标的股票数量为265.42万股，占公司截至2025年12月31日总股本的0.15% [37] 公司治理与合规情况 - 公司计划2026年度向特定对象发行A股股票，并承诺不存在向发行对象提供财务资助或补偿的情形 [43] - 公司最近五年存在被证券监管部门和交易所采取监管措施的情况，主要涉及信息披露不及时等问题 [46][47] - 具体包括：2023年因未及时披露与美国伊利诺伊州政府签署的REV补贴协议，被安徽证监局出具警示函并对相关责任人采取监管谈话 [46] - 2022年因坏账准备计提不充分、关联交易及政府补助披露不及时等问题，被安徽证监局采取监管谈话措施 [47] - 公司已针对上述问题组织培训并加强学习，以提升规范运作意识和信息披露质量 [47][48] 行业与市场背景 - 2021年，受新能源汽车高速增长推动，中国动力电池装车量累计154.5GWh，同比累计增长142.8%，其中磷酸铁锂电池占比超过51% [10] - 新能源汽车的高速增长持续推动对高性能动力锂电池的市场需求 [12][13] 2026年度担保计划 - 公司计划2026年度对外提供担保额度合计不超过人民币1,220亿元，主要用于控股子公司和参股公司的融资授信及业务开展需要 [52][53] - 其中，为控股子公司提供担保的额度不超过1,200亿元，为参股公司提供担保的额度不超过20亿元 [53][54] - 为资产负债率70%及以上的控股子公司提供的担保额度为不超过1,000亿元 [53]