AI热潮对供应链的影响 - AI服务器市场需求激增，远超供应链产能，导致供应链紧张 [3] - 调研机构Gartner估计2026年全球AI支出将高达2.5万亿美元 [3] - 企业持续加大AI投资，引发普通消费级市场供应链短缺 [3] 苹果公司议价能力的变化 - 苹果在固态硬盘供应链中的议价优势正遭受挑战 [1] - 以往凭借庞大采购量，苹果能争取到极具优势的长期协议 [1] - 例如，苹果在2012年买下全球23%的NAND产能，每GB价格约0.67美元 [1] - 2018年，每GB价格降至0.25美元 [1] - 目前苹果无力压低价格和签订长期协议，向主要供应商铠侠支付的NAND闪存价格已达此前水平的两倍 [1] - 采购合同从过去的多年一签，大幅缩短为每六个月重新谈判一次 [1] 存储芯片供应商状况 - 铠侠董事总经理透露，公司2026年产能已全部售罄 [3] - 预计强劲需求将持续至2027年 [3] - 供应商已无法允许单一客户买断库存 [3] 苹果在处理器领域的成本压力 - 苹果在处理器领域面临成本通胀困境 [3] - 英伟达已取代苹果成为台积电的最大客户 [3] - 即将用于iPhone 18系列的A20处理器，其单颗成本预计将达到前代A19芯片的两倍 [3]