报告公司投资评级 公司维持"增持"评级。[10] 报告的核心观点 1) 2024年H1公司营收稳步增长21.7%,主要得益于核心客户吉利、奇瑞表现较佳,以及新能源汽车项目不断投产,新能源汽车占营收比例约15.3%。[5] 2) 2024年H1公司归母净利润高速增长70%,毛利率和净利率均有大幅提升,主要受益于营收增长、新项目持续放量、成本控制加强、管理优化等多重正向因素。[6] 3) 公司持续加大新能源项目的获取力度,2024年H1新获项目数量已超过2023年全年,未来新能源项目有望快速放量,为公司业绩贡献增量。[7] 4) 预计公司2024-2026年营收和净利润将保持较快增长,EPS分别为0.85元、1.07元和1.25元,对应PE为14倍、11倍和10倍。[8][9][11]