报告公司投资评级 - 维持"推荐"评级 [1] 报告的核心观点 量价情况 - 2024H1，公司产品销量同比下滑 [2] - 2024H1，公司毛利率同比提升 [2] - 2024Q2，公司毛利率同比下滑、环比下滑 [2] 产品质量和产能 - 公司装备能力齐全，新增多条高端产线 [2] - 公司通过多项国内外认证，确保产品卓越品质 [2] - 公司积极增产把握市场机遇，高端产能扩张 [2] 盈利预测 - 预计2024-2026年公司归母净利润分别为3.35/3.86/4.17亿元 [2] - 对应PE为9x/8x/7x [2] 根据目录分类总结 业绩情况 - 2024H1营收15.32亿元，同比减少16.2% [2] - 2024H1归母净利润1.4亿元，同比减少24% [2] - 2024Q2营收8.02亿元，同比减少16.5%、环比增长9.8% [2] - 2024Q2归母净利润0.72亿元，同比减少35.5%、环比增长5.7% [2] 盈利预测 - 预计2024-2026年公司归母净利润分别为3.35/3.86/4.17亿元 [2] - 对应PE为9x/8x/7x [2] 风险提示 - 原料价格大幅波动 [2] - 下游需求不及预期 [2] - 产能释放不及预期 [2]