报告公司投资评级 - 投资评级为增持（维持） [1] 报告的核心观点 - 公司2024年业绩快报预计营收7.15亿元（+12.42%），归母净利润1.51亿元（+21.32%），加速拓展海外市场上调2024 - 2026年盈利预测，看好其拓展新领域维持“增持”评级 [2] 根据相关目录分别进行总结 公司概况 - 当前股价43.74元，一年最高最低55.70/11.75元，总市值59.23亿元，流通市值31.32亿元，总股本1.35亿股，流通股本0.72亿股，近3个月换手率492.63% [1] 财务数据 - 2022 - 2026年预计营业收入分别为5.63/6.36/7.15/8.98/10.67亿元，同比增长5.9%/13.0%/12.4%/25.5%/18.9%；归母净利润分别为0.84/1.24/1.51/1.94/2.22亿元，同比增长32.5%/48.3%/21.3%/28.9%/14.4%；毛利率分别为32.9%/36.7%/40.5%/37.4%/36.5%；净利率分别为14.9%/19.5%/21.1%/21.6%/20.8%；ROE分别为13.5%/17.5%/18.4%/20.1%/19.5%；EPS分别为0.62/0.92/1.11/1.43/1.64元；P/E分别为70.8/47.7/39.3/30.5/26.7倍；P/B分别为9.6/8.3/7.2/6.1/5.2倍 [6] 行业情况 - 2024年中国汽车产销累计完成3128.2万辆和3143.6万辆，同比分别增长3.7%和4.5%，新能源汽车年产销首次突破1000万辆，销量占比超40%，为汽车滚针轴承零部件产业带来市场拓展空间 [3] 公司业务布局 - 海外市场构建双驱动格局，全球化进程加快，业务增量明显且毛利率高，主要客户有博格华纳等全球汽车零部件龙头企业；国内推进多元化发展，拓展航空航天等新领域，滚针轴承产品在工业机器人领域进入小批量供货阶段，与中国商飞达成飞机机体滚轮轴承开发意向 [4]