行业投资评级 - 行业评级为“强于大市”（维持）[8] 报告核心观点 - 特斯拉CEO马斯克将发展重心投向Optimus人形机器人，旨在推动公司转型为估值25万亿美元的机器人企业，该业务价值预计将远超现有汽车业务[3] - 马斯克力推Optimus，特斯拉开启新增长篇章[2] - 人形机器人是造福全人类的科技大方向，未来有望像汽车般普及[6] 行业愿景与战略布局 - 马斯克公开表示，2027年底将开始向公众销售Optimus人形机器人[5] - 马斯克大胆预言2026年将实现通用人工智能，未来三年内该类AI机器人可能在外科手术等领域超越人类专家[5] - 马斯克预言2040年全球机器人数量或将达到100亿台甚至更多[5] - 特斯拉已筹备扩建得克萨斯超级工厂，规划建设人形机器人专用量产设施，目标实现年产能1000万台[5] - 特斯拉已在机器人动态平衡、灵巧手升级等技术方面取得突破[5] - 这一战略布局也是其千亿薪资方案的核心，彰显了对机器人赛道未来潜力的坚定信心[3] 市场前景与预测 - 高工移动机器人引用英伟达CEO黄仁勋观点：机器人时代已经来临，具身智能是人工智能的下一波浪潮[6] - GGII预测，中国人形机器人市场规模到2030年将达到近380亿元[6] - 2024-2030年中国人形机器人市场规模复合增长率将超过61%[6] - GGII预测，中国人形机器人销量将从0.4万台左右增长至27.12万台[6] 建议关注的产业链环节与公司 - 整机：优必选、景业智能、亿嘉和等[10] - 电子皮肤/触觉：汉威科技、日盈电子等[10] - 腱绳：大业股份等[10] - 轴承：长盛轴承等[10] - 灵巧手：兆威机电、鸣志电器等[10] - 传感器：安培龙、柯力传感、华依科技、东华测试等[10] - 供应商：均胜电子、三花智控、拓普集团、中坚科技等[10] - 电机：步科股份、伟创电气、江苏雷利等[10] - 丝杠：贝斯特、福达股份、北特科技、鼎智科技、新剑传动等[10] - 减速器：中大力德、斯菱股份、绿的谐波、双环传动等[10] - 机器视觉：舜宇光学、奥比中光、奥普特、凌云光[10]