报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 沪深北交易所宣布优化再融资一揽子措施聚焦优质上市公司和科技创新领域 [2] - 截至2026年1月底我国百亿私募管理人数量创历史新高 有业绩展示的超九成实现正收益 平均赚6.41% [2] - A股主要指数收盘多数上涨 三大指数窄幅震荡 中证1000表现最为强势 沪深两市成交额下降 超3100只个股下跌 传媒、综合板块走强 房地产、食品饮料板块领跌 [2] - 海外美股科技股延续反弹 日韩股市高开 国内1月官方制造业、非制造业、综合PMI指数均回落至收缩区间 [2] - 市场对成长板块追涨情绪降温 成长板块获利回吐 市场向价值风格倾斜 1月PMI回落影响市场情绪 美股科技股反弹或短期提振A股科技板块 节前价值风格或保持相对优势 [2] 根据相关目录分别进行总结 期货盘面 - IF主力合约（2603）价格4724.0 环比+6.2↑ 次主力合约（2602）价格4728.2 环比+9.6↑ [2] - IH主力合约（2603）价格3093.6 环比+11.4↑ 次主力合约（2602）价格3092.8 环比+12.2↑ [2] - IC主力合约（2603）价格8290.8 环比-11.4↓ 次主力合约（2602）价格8309.0 环比-6.4↓ [2] - IM主力合约（2603）价格8229.0 环比+12.4↑ 次主力合约（2602）价格8254.6 环比+11.6↑ [2] - IF-IH当月合约价差1635.4 环比-3.6↓ IC-IF当月合约价差3580.8 环比-18.6↓ [2] - IM-IC当月合约价差-54.4 环比+11.6↑ IC-IH当月合约价差5216.2 环比-22.2↓ [2] - IM-IF当月合约价差3526.4 环比-7.0↓ IM-IH当月合约价差5161.8 环比-10.6↓ [2] - IF当季-当月-38.0 环比-6.6↓ IF下季-当月-91.4 环比-6.2↓ [2] - IH当季-当月-3.2 环比+1.4↑ IH下季-当月-36.4 环比-1.0↓ [2] - IC当季-当月-119.8 环比-13.0↓ IC下季-当月-245 环比-18.2↓ [2] - IM当季-当月-191.6 环比+1.2↑ IM下季-当月-368.6 环比-2.8↓ [2] 期货持仓头寸 - IF前20名净持仓-42365.00 环比-1530.0↓ IH前20名净持仓-23548.00 环比+1183.0↑ [2] - IC前20名净持仓-45502.00 环比-3053.0↓ IM前20名净持仓-62618.00 环比+1173.0↑ [2] 现货价格 - 沪深300价格4724.30 环比+5.2↑ IF主力合约基差-0.3 环比-2.4↓ [2] - 上证50价格3087.4 环比+5.6↑ IH主力合约基差6.2 环比+4.0↑ [2] - 中证500价格8306.4 环比-4.8↓ IC主力合约基差-15.6 环比-16.0↓ [2] - 中证1000 A股成交额（日，亿元）8250.3 环比+16.5↑ IM主力合约基差-1454.35↓ 两融余额（前一交易日，亿元）26644.00 环比+7.40↑ [2] 市场情绪 - 北向成交合计（前一交易日，亿元）2730.05 环比-147.11↓ 逆回购（到期量，操作量，亿元）-1055.0 环比+3114.0 [2] - 主力资金（昨日，今日，亿元）+261.26 环比-441.81 [2] - 上涨股票比例（日，%）40.05 环比-44.16↓ Shibor（日，%）1.362 环比+0.092↑ [2] - IO平值看涨期权收盘价（2602）54.60 环比-8.40↓ 隐含波动率（%）16.61 环比-2.02↓ [2] - IO平值看跌期权收盘价（2602）28.40 环比-11.00↓ 隐含波动率（%）16.61 环比-2.02↓ [2] - 沪深300指数20日波动率（%）12.55 环比-0.14↓ 成交量PCR（%）60.58 环比+2.92↑ [2] - 持仓量PCR（%）65.83 环比+1.54↑ [2] Wind市场强弱分析 - 全部A股4.80 环比-3.30↓ 技术面4.00 环比-4.40↓ [2] - 资金面5.60 环比-2.10↓ [2] 重点关注 - 待定 中国1月金融数据 [3] - 2/10 21:30 美国1月零售销售、核心零售销售 [3] - 2/11 9:30 中国1月CPI、PPI [3] - 2/11 21:30 美国1月非农就业人数、失业率、劳动参与率 [3] - 2/13 21:30 美国1月CPI、核心CPI [3]