业绩总结 - 亚星锚链23年营收同比增长27.3%，归母净利润同比增长58.7%[1] - 公司23年承接订单18.1万吨，同比增长12.7%，其中系泊链业务营收同比增长41.0%[1] - 公司23年综合毛利率为30.6%，同比增长4.6pp，24Q1综合毛利率为27.5%，同比增长1.1pp[2] - 2026年亚星锚链预计净利润为477.80百万元，较2023年增长约103.6%[6] - 2026年营业利润预计为560.37百万元，较2023年增长约102.3%[6] 未来展望 - 预计公司2024-2026年归母净利润分别为2.9、3.8、4.8亿元，对应EPS为0.31、0.39、0.50元，维持“持有”评级[3] - 公司预计2024-2026年船用链及附件业务收入增速分别为23.00%、23.60%、21.54%，毛利率稳中有升[5] - 公司预计2024-2026年系泊链业务收入增速分别为41.02%、26.00%、31.25%，毛利率稳中有升[5] 其他新策略 - 公司评级中，买入建议表示未来6个月内股价涨幅在20%以上，卖出建议表示股价涨幅在-20%以下[8] - 行业评级中，强于大市表示行业整体回报高于同期相关证券市场代表性指数5%以上，弱于大市表示行业整体回报低于同期相关证券市场代表性指数-5%以下[8]