国产算力行业动态 - 2月Deepseek发布后 各家大厂纷纷上调资本开支 国产算力迎来强势行情 [1] - 腾讯公布资本开支后行情逐步降温 4月"关税战"导致连续3个月下跌 涨幅回吐一半 [1] - 中美摩擦导致大厂面临算力卡采购难题 影响数据中心扩张速度 [1] - 英伟达经历年初暴跌后重新创新高 海外数据中心需求旺盛 大厂持续抢购算力卡 [1] - 国内"易中天"三家光模块企业股价表现强劲 部分创历史新高 [1] 国内外竞争格局 - 英伟达创始人承认华为是强劲竞争对手 全球50%AI学者来自中国 [2] - 国内厂商加速追赶 华为昇腾910系列 摩尔线程 昆仑芯 寒武纪等持续进步 [1] - 海外算力卡供应有望改善 中美谈判涉及半导体限制条款协商 [1] 行业发展趋势 - AI被阿里列为未来10年战略方向 国内大厂未减少投入 [2] - 下半年预计更多AI应用推出 海外算力卡供应可能增加 [2] - 国产算力中心将再次启动 行业具备长期发展潜力 [3] 市场特征 - 国产算力产业链复杂 市场炒作呈现明显节奏性 [4] - 行业Beta属性显著 被视为时代性投资机会 [2]