港股市场表现 - 恒生指数上涨1.60%，创今年3月以来新高 [2] - 恒生科技指数上涨2.80%，刷新今年6月以来高点 [2] - 港股成交额放大至2880亿港元以上，市场情绪回暖 [2] - 金山云、万国数据、伟仕佳杰、迈富时、易点云等多股大涨超10%，阿里巴巴上涨近7% [6][7] 算力板块爆发 - A股CPO概念、Kimi概念、光通信、东数西算等多个算力相关题材爆发 [5] - 英伟达恢复H20在中国的销售，推出面向中国市场的RTXPro新显卡 [8] - H20基于Hopper架构，拥有CoWoS先进封装技术，适用于垂类模型训练和推理 [8] - 开源证券认为H20恢复销售有望缓解国内算力"缺芯"问题，利好国产AIDC全产业链 [10] - 英伟达盘前大涨超5%，股价刷新历史纪录 [11] AI行业动态 - 英伟达市值突破4万亿美元大关，登顶全球市值宝座 [14] - 特斯拉推出Grok4，声称是全球最强AI模型，学术表现达博士级别 [15] - Grok4将深度整合特斯拉AI超级计算机系统，支持FSD及Optimus人形机器人 [16] - 阿里巴巴将"AI+云"作为第二增长曲线，阿里云财年收入突破双位数增长 [16] - 阿里未来三年投入3800亿元用于AI及云基础设施建设，创中国民营企业纪录 [16] 行业分析观点 - 人工智能数据中心、智算中心为算力需求提供基础支撑，产业生态加速形成 [18] - 中信建投推荐算力板块：北美算力链核心标的、外溢需求受益公司、上游紧缺环节、1.6T光模块及CPO产业链 [18]