市场整体表现 - 2026年7月8日，A股三大指数集体下跌，上证指数跌0.49%，深证成指跌1.87%，创业板指跌1.7% [14] - 全市场成交额25827.57亿元，较上日缩量158.65亿元 [14] - 全市场3790只个股下跌，1593只个股上涨，58股涨停，8股连板 [14] 行业与板块动态 - 计算机行业领涨，绿盟科技、深信服、网宿科技20cm涨停 [50] - 电力设备、有色金属、机械设备、基础化工、非银金融为资金净流出前五大行业，其中电力设备行业净流出91.32亿元 [42][43] - 计算机、通信、电子、银行、房地产为资金净流入前五大行业，其中计算机行业主力净流入24.28亿元 [43] - 旅游板块表现突出，岭南控股、西藏旅游涨停，国务院原则同意《旅游强国建设“十五五”规划》 [19] - 新能源产业链集体下跌，上游锂矿方向跌幅居前，天齐锂业、盛新锂能等股盘中跌停 [19] - 人形机器人概念股表现不佳，绿的谐波大跌15% [19] 资金流向 - 主力资金净流出121.32亿元 [42] - 北向资金总成交3384.04亿元，京东方A成交22.04亿元 [44] - 南向资金净流入205.278亿元 [58] - 机构净买入额居前的个股包括惠科股份（净买入1.34亿元）、深信服（净买入1.30亿元）、网宿科技（净买入7770.85万元） [33] - 机构净卖出额居前的个股包括云南锡业（净卖出2.94亿元）、天齐锂业（净卖出1.29亿元）、威尔高（净卖出1.28亿元） [33] 科技与算力主线 - 市场炒作重点转向交换机、AI服务器、算力租赁方向，深信服、浪潮信息、网宿科技等股涨停 [14] - AI服务器龙头浪潮信息发布半年度业绩预告，预计2026年上半年归母净利润26亿元至31亿元，同比增长226%至288% [14] - 摩根士丹利首席美股策略师建议减持半导体，转向超大规模云计算商 [14] - 全球资金进行配对交易平仓，从AI基础设施主题集中的市场转向估值较低和价值股为主的市场，美国和日本的股票多空基金和量化基金正同步进入去杠杆状态，减仓集中在AI/存储芯片板块 [6] - 韩国KOSPI指数收盘下跌5.3%，自6月触及纪录高位后下跌逾20%，进入技术性熊市 [6] 公司业绩与事件 - 阿里巴巴2027财年第一财季财报前瞻显示，阿里云收入增长加速至45%左右，整体电商业务利润同比持平 [8] - 苹果与博通新签订多年期协议，协议预计将超过300亿美元，生产超过150亿颗美国制造的芯片，博通将投资15亿美元扩建科罗拉多州柯林斯堡的设施 [21] - 多家公司发布半年度业绩预增公告，例如特发信息归母净利润预增881.42%~1166.93%，华昌化工预增1025.93%，星网宇达扭亏为盈预增665.92%~854.56% [23] 人工智能与安全 - AI模型端消息密集，OpenAI宣布GPT-5.6系列周四发布，马斯克称SpaceX AI将开放Grok 4.5，DeepSeek被曝低调组建AI芯片团队 [26][31] - 工信部NVDB平台发布风险提示，称Claude Code存在严重安全后门隐患，未经用户同意即可向远程服务器回传敏感信息，将事件升级为“国家安全层面的信创替代逻辑” [19][31] - AI安全、国产AI工具、AI Coding、国产模型调用和企业级AI软件替代方向受到关注 [26] 政策与宏观 - 中国央行表示要继续实施适度宽松的货币政策，加大逆周期和跨周期调节力度，加强对扩大内需、科技创新、中小微企业等重点领域的金融支持 [27] - 国家科学技术奖励大会等会议强调加快推进高水平科技自立自强 [27] - 今年全国暑期文旅消费季将发放超过4.5亿元消费补贴 [27] - 外媒报道称，中国正考虑限制境外访问国内最先进AI模型 [27]