要约收购结果 - Innosera ApS对Bavarian Nordic A/S的全部现金自愿性要约收购已失效且不会完成 [1][3] - 要约期于2025年11月5日晚上11:59（CET）结束 [2] - 根据初步计算，要约的最低接受条件对应的接受率为60%，未达到66 2/3%的阈值 [2] - 由于最低接受条件未满足，要约人已决定撤回要约 [3] 公司现状与未来计划 - Bavarian Nordic将继续作为一家独立的上市公司，并维持其当前的增长战略 [4] - 公司董事会对其管理团队继续执行战略充满信心，包括考虑加速价值创造的方法 [4] - 董事会和管理层计划重建与股东及利益相关者的价值创造对话 [5] - 公司计划于12月初举行股东信息会议，议程包括业务状况、公司战略与财务目标回顾以及确保领导层连续性 [5] 公司业务简介 - Bavarian Nordic是一家全球疫苗公司，致力于通过创新疫苗改善健康并拯救生命 [7] - 公司是政府加强公共卫生准备的天花和猴痘疫苗的优选供应商，并拥有领先的旅行疫苗组合 [7]

要约收购条款修订 - 收购方将最低接受条件从占公司投票权和股本（不包括库存股）的75%降低至66 2/3% [2] - 要约期的截止时间从2025年11月5日下午5:00（中欧时间）修改为晚上11:59（中欧时间） [3] - 修订后的要约期定义为自2025年8月26日开始至2025年11月5日晚上11:59（中欧时间）结束 [3] 投资者接受承诺与当前进展 - 包括Fundamental Invest、Nykredit Asset Management等一批机构股东（合计代表公司约5.3%的股本）已承诺在延长的要约期内接受改进后的要约 [5] - 收购方还获得了来自Kite Lake Capital、Nine Masts Capital Ltd等其他投资者的额外承诺，这些投资者合计也代表公司5.3%的股本 [5] - 截至2025年10月21日，收购方获得的接受要约的承诺和具有约束力的承诺表明初步接受水平约为36.1% [5] 公司背景信息 - Bavarian Nordic是一家全球疫苗公司，致力于通过创新疫苗改善健康、拯救生命 [8] - 公司是向政府提供猴痘和天花疫苗以加强公共卫生防备的首选供应商，并拥有领先的旅行疫苗组合 [8]

要约收购核心动态 - 由Nordic Capital Fund XI和Permira管理的基金控制的Innosera ApS对Bavarian Nordic发起自愿公开要约收购 [1] - 收购要约的要约期已延长且要约价格已提高 [2] - 公司董事会一致决定重申其建议，推荐股东接受此收购要约 [2][3] 董事会立场与评估 - 董事会主席Luc Debruyne表示，基于对公司基本价值的评估以及在财团收购要约公开前较长时期内的股价水平，董事会认为经提高后的要约价格公平且具有吸引力 [2] - 董事会认为此次收购对股东而言是公平且具有吸引力的 [2] 文件发布与获取 - 包括董事会声明在内的要约相关文件可在公司网站www.bavarian-nordic.com获取 [4] - 公司已发布丹麦语原文的补充董事会声明及其英文翻译版，若存在差异，以丹麦语版本为准 [5][6] 公司背景信息 - Bavarian Nordic是一家全球疫苗公司，致力于通过创新疫苗改善健康并拯救生命 [7] - 公司是政府机构天花和猴痘疫苗的首选供应商，并拥有领先的旅行疫苗组合 [7]

要约核心条款变更 - 要约方Innosera ApS将收购Bavarian Nordic A/S的现金要约价格从每股233丹麦克朗提高至250丹麦克朗，此为最终且最优报价，将不再提高[3] - 所有已接受要约的股东将自动享受提高后的要约价格[3] - 要约接受期从原定的2025年10月14日晚上11:59（CEST）延长三周，至2025年11月5日下午5:00（CET）[1][2] 要约接受进展与股东支持 - 截至公告发布前一天，初步计算显示代表Bavarian Nordic约25.7%股本的股东已接受要约，但最低接受条件尚未满足[7] - 包括Fundamental Fondsmæglerselskab A/S、Nykredit Asset Management等在内的多家机构投资者（合计代表约5.3%的股本）已承诺在延长的要约期内接受改进后的要约[4] - 上述25.7%的接受率已包含管理层和董事会的不可撤销承诺，但未包含机构投资者的承诺接受部分[7] 监管审批与完成时间表 - 要约方已获得完成要约所需的所有监管批准[6] - 最终要约结果预计于2025年11月11日前公布，向接受要约的股东支付款项预计在2025年12月初完成[6][10] - 除非获得丹麦金融监管局豁免，要约方在2025年10月22日后不得再对要约进行任何改进或延期[5] 公司背景信息 - Bavarian Nordic是一家全球疫苗公司，是政府猴痘和天花疫苗的首选供应商，并拥有领先的旅行疫苗组合[12]

要约收购核心信息 - 由Innosera ApS发起的对Bavarian Nordic A/S所有已发行流通股（库存股除外）的全现金自愿性董事会推荐公开收购要约即将到期 [1] - 要约期将于2025年10月14日晚上11:59（中欧夏令时）截止，建议希望接受要约的股东尽早行动 [1] - 要约人已于2025年10月9日获得满足要约监管条件所需的所有监管批准 [2] 要约完成条件 - 要约的完成仍需满足2025年8月26日要约文件（经2025年9月29日补充文件修订）中第5.7节规定的剩余条件 [2] - 关键条件包括获得至少75%的Bavarian Nordic股份（不包括库存股）的最低接受条件 [2] - 如果在要约期届满时最低接受条件（或其他任何剩余条件）未得到满足，要约人没有义务进一步延长要约期 [2] 股东接受要约程序 - 接受要约必须通过股东自己的托管银行或其他账户持有机构在要约期届满前提交 [3] - 股东可通过其托管银行的网上银行解决方案，或使用附于要约文件及其补充文件中的接受表格来接受要约 [3] - 建议股东在决定是否接受要约前，完整阅读经补充文件修订的要约文件以及董事会推荐声明 [4] 公司背景信息 - Bavarian Nordic是一家全球疫苗公司，致力于通过创新疫苗改善健康并拯救生命 [6] - 公司是向政府提供猴痘和天花疫苗以加强公共卫生防备的首选供应商，并拥有领先的旅行疫苗组合 [6]

要约收购核心动态 - 收购方Innosera ApS发布了对Bavarian Nordic A/S全现金自愿推荐公开收购要约的补充文件，将初始要约期延长两周至2025年10月14日晚上11:59（CEST）[1][3] - 延长要约期是为了获得完成交易所必需的最后一个未决监管批准——欧盟的合并控制批准，收购方预计该批准将在2025年10月中旬获得[1][2] - Bavarian Nordic董事会维持其推荐股东接受该要约的建议，此次补充文件的发布未导致董事会修改其建议[4] 监管审批进展 - 收购方已获得澳大利亚、中国、沙特阿拉伯、瑞士和美国的合并控制批准（或相关等待期已届满），以及在德国、意大利和丹麦的外国直接投资批准[2] - 目前唯一未决的监管批准是欧盟的合并控制批准[2] 更新后的要约时间表 - 新的要约截止日期为2025年10月14日晚上11:59（CEST）[3][6] - 预计在2025年10月15日（要约期结束后18小时内）公布要约初步结果[7] - 预计最晚于2025年10月20日公布要约最终结果，并于2025年11月11日完成对接受要约股东的付款结算[7] 公司背景信息 - Bavarian Nordic是一家全球疫苗公司，致力于通过创新疫苗改善健康并拯救生命，是政府猴痘和天花疫苗的首选供应商，并拥有领先的旅行疫苗组合[9]

收购要约核心信息 - Innosera ApS对Bavarian Nordic发起自愿公开收购要约 旨在收购所有已发行流通股(不包括库存股) [1] - 要约由Nordic Capital Fund XI及Permira Beteiligungsberatung GmbH管理基金控制的公司发起 [1] - 董事会依据丹麦第614号行政令第23条发布声明 一致建议股东接受该要约 [1][2] 公司战略与估值分析 - 公司自2018年成功转型为领先疫苗企业 近年多次收到未经请求的收购询价 [2] - 董事会与顾问深入分析要约条款 包括公司基本面价值 财务表现及独立发展前景 [2] - 财团承诺支持公司增长战略并提供必要资本 以构建疫苗市场领先企业 [2] 股东权益与交易条款 - 要约为股东提供即时确定价值变现机会 董事会认为条款具有吸引力 [2] - 要约相关文件(含董事会声明)在公司官网公布 受限制地区股东将收到书面通知 [3][8] - 丹麦版董事会声明为权威版本 英文版为翻译件 存在分歧时以丹麦原版为准 [2][9] 公司业务背景 - Bavarian Nordic为全球疫苗企业 专注于创新疫苗研发以改善健康并拯救生命 [4] - 是政府天花和猴痘疫苗首选供应商 具备领先的旅行疫苗产品组合 [4] 交易执行细节 - 收购要约仅通过丹麦金融监管局批准的要约文件执行 包含完整条款与接受方式 [8] - 与Maria Montserrat Montaner Picart(利益冲突董事)相关的决策过程已进行隔离处理 [22]

文章核心观点 - 肯梅尔资源公司宣布终止与奥瑞克斯全球伙伴有限公司和迈克尔·卡维尔组成的财团的收购要约讨论，董事会认为财团的报价严重低估公司业务和前景，不符合股东最佳利益，公司对自身独立发展前景充满信心 [3][11][12] 公司概况 - 肯梅尔资源公司是全球领先的钛矿物和锆石生产商，在莫桑比克北部运营莫马钛矿 [3] 终止讨论原因 - 财团最新表示仅愿意以大幅低于初始报价的价格进行收购，董事会及顾问认为该价格严重低估公司业务和前景，决定终止讨论 [11][12] 公司前景与规划 - 公司董事长表示对肯梅尔作为独立公司的前景充满信心，莫马矿是世界最大钛矿之一，开采寿命长、成本低、价值高，公司有望实现2025年产量目标，且2025年下半年订单充足 [5] - 湿法选矿厂A升级项目按计划推进，预计2025年第三季度开始调试，之后将过渡到大型纳塔卡矿区开采，保障长期生产和现金流 [6] - 公司继续与莫桑比克政府就实施协议延期进行讨论，总经理上周与莫桑比克总统会面讨论公司在该国的历史、投资和未来计划 [7] 收购要约背景 - 2025年3月6日，肯梅尔董事会确认收到财团关于全现金收购公司全部已发行和将发行普通股的非约束性提议，初始报价为每股530便士，董事会认为该报价低估公司而拒绝，但为便于财团改善报价，提供了有限尽职调查信息 [7][8] - 3月6日后，公司继续与财团讨论并提供更多尽职调查信息，还就提议条款等相关事宜进行沟通 [9][10] 披露要求 - 根据爱尔兰收购规则，任何持有肯梅尔1%或以上相关证券权益的人，需在交易次日下午3:30前披露交易情况；财团及其一致行动人需在交易次日中午12点前披露交易 [16][17]

文章核心观点 Nykredit宣布完成对Spar Nord的收购要约，后续将对剩余少数股东股份进行强制收购并申请Spar Nord股票摘牌 [1][2][3] 收购进展 - Nykredit宣布完成对Spar Nord全部股份（除Spar Nord持有的库存股）的全现金自愿收购要约并按计划结算 [1] 后续计划 - 因收购要约使Nykredit获得Spar Nord超90%的股本和投票权（不包括Spar Nord持有的库存股），完成要约后Nykredit将对剩余少数股东持有的Spar Nord股份进行强制收购 [2] - Nykredit将要求Spar Nord申请其股票在纳斯达克哥本哈根证券交易所停止交易和正式上市 [3] 信息披露 - 关于Spar Nord股份强制收购及停止交易和正式上市的信息将另行公布 [3] - 相关材料在https://www.sparnord.com/investor-relations/takeover-offer 提供 [3] 联系方式 - 媒体可联系Neel Rosenberg，电话+45 25 27 04 33 [3] - 投资者可联系CFO Rune Brandt Børglum，电话+45 96 34 42 36 [3] 附件 - No. 15 - Nykredit完成收购要约 [4] - Announcement_Offer completed_Nykredit [4]

收购要约最终结果 - Nykredit宣布对Spar Nord Bank A/S的全现金自愿收购要约的最终结果 [1] - 要约期于2025年5月20日23:59（CEST）结束 初步结果于2025年5月21日公布 [2] 股份接受情况 - Nykredit收到72,169,763股Spar Nord股份的接受 连同其原有持股 占Spar Nord总股本和投票权的94.15% [3] - 完成收购后 Nykredit将持有Spar Nord 96.54%的股本和投票权（不包括Spar Nord持有的库存股） [3] 条件满足与完成安排 - 相关监管机构批准已获得 最低接受条件已满足 所有完成条件被视为满足 [4] - 预计于2025年5月28日完成结算 现金对价将支付给有效接受要约的股东 [5] 强制收购与退市计划 - Nykredit将持有Spar Nord超过90%的股本和投票权 计划启动对剩余少数股东股份的强制收购程序 [6] - 将要求Spar Nord申请从纳斯达克哥本哈根交易所退市 相关信息将另行公告 [7] 公告附件 - 包含第14号附件《Nykredit宣布收购要约最终结果》的公告文件 [8]