核心观点 - 文章将Plains All American Pipeline与其行业竞争对手在多个维度进行对比 结果显示在15项可比因素中 公司有9项落后于竞争对手[10] 分析师评级 - 公司获得1个买入评级和1个强力买入评级 评级得分为3.50（满分4.0）[2] - 行业竞争对手整体获得1359个买入评级和170个强力买入评级 平均评级得分为2.51[2] - 行业公司整体有5.25%的潜在上行空间 分析师认为公司的增长前景不及同行[2] 盈利能力 - 公司的净利率为2.42% 远低于行业竞争对手的32.45%[4] - 公司的股本回报率为11.04% 低于行业竞争对手的36.20%[4] - 公司的资产回报率为4.41% 低于行业竞争对手的10.59%[4] 估值与收益 - 公司总收入为500.7亿美元 净利润为7.72亿美元[6] - 行业竞争对手平均总收入为101.3亿美元 平均净利润为3.7442亿美元[6] - 公司的市盈率为15.05倍 低于行业竞争对手平均的16.04倍 估值更具吸引力[6] 波动性与风险 - 公司股票的贝塔值为0.59 意味着其股价波动性比标普500指数低41%[7] - 行业竞争对手的平均贝塔值为0.95 意味着其股价波动性比标普500指数低5%[7] 股息 - 公司年度股息为每股1.52美元 股息收益率为8.3%[8] - 公司股息支付率为125.6% 表明其盈利可能不足以持续支撑当前股息水平[8] - 行业平均股息收益率为7.6% 平均股息支付率为112.0%[8] 机构与内部人持股 - 公司41.8%的股份由机构投资者持有 低于行业47.7%的平均水平[9] - 公司0.9%的股份由内部人持有 低于行业2.9%的平均水平[9] 公司业务概览 - 公司在美国和加拿大从事原油及天然气液体的管道运输、终端处理、储存和收集业务[12] - 公司业务分为原油和天然气液体两大板块[12] - 截至2021年底 公司拥有和租赁18300英里活跃原油运输管道及收集系统 以及1620英里活跃天然气液体运输管道[12] - 公司拥有7400万桶商业原油储存容量和2800万桶天然气液体储存容量[12] - 公司成立于1981年 总部位于德克萨斯州休斯顿[12]

核心观点 - 文章将Plains All American Pipeline与其行业竞争对手在多个维度进行了比较 结果显示在15项比较因素中 公司在10项上落后于竞争对手[10] 股息 - 公司年度股息为每股1.52美元 股息收益率为8.6%[1] - 公司股息支付率高达125.6% 意味着其盈利可能不足以覆盖未来的股息支付[1] - 行业平均股息收益率为7.7% 平均股息支付率为112.0%[1] 收益与估值 - 公司总收入为500.7亿美元 净利润为7.72亿美元[3] - 行业竞争对手平均总收入为101.3亿美元 平均净利润为3.7442亿美元[3] - 公司的市盈率为14.59倍 低于行业竞争对手平均的15.94倍 表明其估值更具吸引力[3] 盈利能力 - 公司的净利率为2.42% 远低于行业竞争对手平均的32.45%[5] - 公司的股本回报率为11.04% 低于行业竞争对手平均的36.20%[5] - 公司的资产回报率为4.41% 低于行业竞争对手平均的10.59%[5] 机构与内部人持股 - 公司41.8%的股份由机构投资者持有 低于行业47.7%的平均水平[6] - 公司0.9%的股份由内部人持有 低于行业2.9%的平均水平[6] 风险与波动性 - 公司股票的贝塔值为0.59 意味着其股价波动性比标普500指数低41%[7] - 行业竞争对手的平均贝塔值为0.95 意味着其平均股价波动性比标普500指数低5%[7] 分析师评级 - 公司获得1个买入评级 评级分数为3.00[9] - 行业竞争对手共获得143个卖出评级 1396个持有评级 1358个买入评级和169个强力买入评级 平均评级分数为2.51[9] - 行业公司平均有8.55%的潜在上涨空间 分析师认为公司的增长前景不及竞争对手[9] 公司业务概览 - 公司在美国和加拿大从事原油及天然气液体的管道运输、终端处理、储存和收集业务[12] - 公司运营分为原油和天然气液体两大业务板块[12] - 截至2021年底 原油板块拥有和租赁18300英里的活跃运输管道及收集系统 拥有7400万桶的商业储油能力和3800万桶的地上储罐容量[12] - 截至2021年底 天然气液体板块运营4个天然气处理厂、9个分馏厂 拥有2800万桶的储存能力和约1620英里的活跃运输管道[12]

核心观点 - 文章将Plains All American Pipeline (PAA) 与其所在行业“除天然气外的管道运输”的同行公司进行了多维度对比 结果显示 在15项比较因素中 公司有10项落后于同行 但在营收、盈利规模和估值方面表现突出 [1][11] 机构与内部持股 - 公司41.8%的股份由机构投资者持有 低于行业平均的47.7% [1] - 公司0.9%的股份由内部人持有 低于行业平均的2.9% [1] - 较高的机构持股通常被视为公司具备长期增长潜力的信号 [1] 股息 - 公司年度股息为每股1.52美元 股息收益率为8.6% 高于行业平均的7.7% [2] - 公司股息支付率高达125.6% 意味着其股息支付可能超过了当期盈利 而行业平均支付率为112.0% [2] 分析师评级 - 公司获得1个“买入”评级 评级分数为3.00 高于行业竞争对手的平均评级分数2.51 [3][4] - 行业公司整体有8.55%的潜在上行空间 分析师认为公司的增长前景不及同行 [5] 盈利与估值 - 公司总营收为500.7亿美元 净利润为7.72亿美元 均远高于同行平均的101.3亿美元营收和3.7442亿美元净利润 [6][7] - 公司市盈率为14.59倍 低于行业平均的15.94倍 表明其估值相对更具吸引力 [7] 风险与波动性 - 公司贝塔值为0.59 意味着其股价波动性比标普500指数低41% [8] - 同行平均贝塔值为0.95 其股价波动性比标普500指数仅低5% [8] 盈利能力 - 公司净利率为2.42% 远低于行业平均的32.45% [9][10] - 公司股本回报率为11.04% 低于行业平均的36.20% [10] - 公司资产回报率为4.41% 低于行业平均的10.59% [10] 公司业务概览 - 公司在美国和加拿大从事原油及天然气液体的管道运输、终端处理、储存和收集业务 运营分为原油和天然气液体两大板块 [13] - 截至2021年底 原油板块拥有和租赁18,300英里活跃运输管道及收集系统 拥有7,400万桶商业储油能力 [13] - 天然气液体板块运营4座天然气处理厂、9座分馏厂 拥有2,800万桶储存能力及约1,620英里运输管道 [13]