财务数据和关键指标变化 - 2025财年第二季度总营收390万美元，高于上一年同期的380万美元 [22] - 订阅许可收入310万美元，占总营收的79%；服务收入80万美元，占总营收的21%，较上一年同期增长4% [22][23] - 成本收入为130万美元，较上一年同期下降2%；毛利润为260万美元，高于上一年同期的250万美元；总体毛利率为68%，高于上一年同期的66% [23] - 订阅许可毛利率为72%，高于上一年同期的71%；服务毛利率为52%，高于上一年同期的47% [24] - 运营费用为340万美元，高于上一年同期的300万美元；净亏损为70万美元，高于上一年同期的60万美元；调整后EBITDA为负23.9万美元，高于上一年同期的负8.3万美元 [24] - 截至2025年3月31日，现金超过270万美元，应收账款为140万美元，未偿还总债务约为40.6万美元，加权平均利率为3.8%，本金将于2028年到期 [25] - 截至2025年3月，公司有1190万股流通股、86.2万份认股权证和210万份期权 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 核心业务由Hawk Search和WooRank等电商360产品带动，占订阅收入的60%以上，实现两位数增长，净收入留存率为13%，CAC回收期优于20个月 [12] - 非核心业务主要是服务收入，产品毛利率高、运营费用低，有助于为核心业务的增长提供资金支持，但近期非核心业务收入有所下降 [12][13] - 2025财年第二季度，公司签署20份许可销售合同，新增合同金额170万美元，新增年度经常性收入70万美元；年初至今，已签订合同金额420万美元，年度经常性收入160万美元 [6][7] 各个市场数据和关键指标变化 - Hawk Search处于巨大的市场中，公司在AI驱动的电商搜索领域处于领先地位，市场份额和预算仍有较大的增长空间 [11] - 公司的销售周期为120天，合格潜在客户的赢单率为19% [6] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司董事会和高管团队进行220万美元的融资，用于扩大销售和营销，包括增加潜在客户开发预算、参加会议、投放在线广告和直接拓展业务等 [7][8] - 公司将继续专注于内部研发，特别是在AI领域；若进行收购，可能会选择尚未在产品中加入太多AI的公司，以避免支付过高的溢价 [34] - 公司与Shopware和Groove Commerce等合作伙伴合作，通过合作伙伴带动销售，以扩大市场份额 [19][20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为目前产品竞争力和市场条件良好，是增加销售投资的时机，预计在第四季度看到增加广告投入的效果，在2026财年第一季度看到收入增长 [29][30] - 公司预计LTV与CAC的比率约为3倍，随着销售周期和市场趋势的发展，有望在2026财年第一季度实现新客户数量的显著增长 [31][32] 其他重要信息 - 公司在2025财年第二季度推出多项新产品和功能，包括TalkSearch的智能转换和智能响应组件、Rapid UI 2.0产品以及适用于BigCommerce Catalyst Connector的新软件开发工具包 [14][15] - 公司在2025财年上半年的许可销售同比增长24%，年度经常性收入达到160万美元 [16] - 公司的客户包括Do It Best、一家财富500强科技公司、一家北美B2B经销商和一家中东全球科技公司等 [16][17] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司是否处于增加销售力度以吸引新客户的转折点？ - 公司认为产品竞争力和市场条件使得现在是增加销售投资的时机，通过220万美元的融资扩大广告投入，预计在第四季度看到交易流量增加，在2026财年第一季度看到收入增长 [29][30] 问题2: 公司能否预估每多花一美元获取新客户的回报？ - 公司通过CAC回收期和LTV与CAC的比率来评估，目前LTV与CAC的比率约为3倍，预计在2026财年第一季度实现新客户数量的显著增长 [31][32] 问题3: 公司的产品开发主要是内部进行还是有收购机会来扩展技术和客户群？ - 公司的AI产品开发主要是内部进行，未来可能会继续内部研发；若进行收购，可能会选择尚未在产品中加入太多AI的公司，目前暂无并购计划 [34][35] 问题4: 销售和营销费用占销售额的百分比是否会在下半年上升？ - 公司预计未来几个季度销售和营销费用每季度将增加25万至50万美元 [40][41] 问题5: 公司预计从销售和营销投资中获得多少回报？ - 以100万美元的投资为例，按照3倍的LTV与CAC比率，预计将产生约300万美元的LTV，相当于400万美元的收入和80万美元的年度经常性收入 [43][44] 问题6: 公司的标准合同长度是多少？ - 公司的平均初始合同为30个月，客户在整个生命周期内购买的软件量通常是初始合同的两倍 [46] 问题7: 公司的软件支持多少种语言？翻译是否容易？ - 公司的默认大语言模型支持50种语言，客户可以插入自定义语言模型；公司的AI产品支持多语言，非AI产品的关键字搜索取决于底层数据集的匹配 [48][51] 问题8: 公司是否讨论过将AOV定价与为客户带来的增长挂钩？ - 公司认为AOV定价是理想的方式，但大型企业客户对此不太开放，目前行业内尚未形成标准，公司尚未实现这一目标 [54][55] 问题9: 公司报告的1190万股流通股是否准确？ - 公司确认1190万股流通股是准确的，与上一季度报告的1050万股的差异是由于3月份发行的140万股股权所致 [56][57]

财务数据和关键指标变化 - 2025财年第二季度总营收390万美元，较上年同期的380万美元有所增加 [20] - 订阅许可收入310万美元，占总营收的79%；服务收入80万美元，占总营收的21%，较上年同期增长4% [20][21] - 成本收入为130万美元，较上年同期下降2%；毛利润为260万美元，较上年同期增加；整体毛利率为68%，高于上年同期的66% [21] - 订阅许可毛利率为72%，高于上年同期的71%；服务毛利率为52%，高于上年同期的47% [22] - 运营费用为340万美元，高于上年同期的300万美元；净亏损为70万美元，高于上年同期的60万美元；调整后EBITDA为负23.9万美元，高于上年同期的负8.3万美元 [22] - 截至2025年3月31日，现金超270万美元，应收账款为140万美元，未偿还总债务约40.6万美元，加权平均利率为3.8%，总资产为1700万美元，总负债为640万美元 [23] - 截至2025年3月，资本表包括1190万股流通股、86.2万份认股权证和210万份期权 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 - 核心业务由Hawk Search和WooRank等电商360产品带动，核心收入占订阅收入超60%，有两位数增长，净收入留存率为13%，CAC回收期优于20个月 [11] - 非核心产品占剩余收入，多数服务收入为非核心，产品毛利率高、运营费用低，有助于为核心业务增长提供资金 [12] - 2025财年第二季度，Hawk搜索产品销售强劲，签订20份许可销售合同，新增170万美元新合同和70万美元年度经常性收入，销售周期为120天，合格潜在客户的赢单率为19% [6] - 年初至今，已预订420万美元合同，获得160万美元年度经常性收入，每季度广告支出不到25万美元 [7] 各个市场数据和关键指标变化 - Hawk Search市场巨大，公司预算和市场份额有很大增长空间，公司处于人工智能驱动的电商搜索领域领先地位 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司董事会和高管团队进行了220万美元的资本筹集，用于扩大销售和营销，包括扩大潜在客户生成预算，如会议、在线广告和直接推广等 [7][8] - 预计增加广告支出将在第四季度产生影响，目标是使潜在客户和销售额翻倍 [8][10] - 公司AI产品开发以内为主，未来可能收购尚未添加太多AI功能的公司，将AI功能添加到其产品中并向客户交叉销售 [32] - 公司与Shopware和Groove Commerce等合作伙伴合作，扩大市场覆盖范围 [17][18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对未来充满信心，认为目前处于增长战略的转折点，扩大营销预算已推动核心业务需求增长，转化率提高 [19] - 预计2026年第一季度新客户获取将显著增加，因为市场趋势有利于公司发展 [28][30] 其他重要信息 - 公司在2025年第二季度推出了TalkSearch的Hawk AI功能集，包括智能转换和新的智能响应组件，还发布了支持最新Hawk AI产品的Rapid UI 2.0产品 [13] - 公司与多家知名企业达成合作，如Do It Best、一家财富500强科技公司、一家北美B2B分销商和一家中东全球科技公司 [15][16] 问答环节所有提问和回答 问题: 是否处于增加销售努力以吸引新客户的转折点 - 产品竞争力和市场条件使现在是增加销售投资的时机，220万美元的资本筹集就是为此，4月1日开始增加支出，预计第四季度交易流量增加，2026财年第一季度产生收入影响 [27][28] 问题: 每多花一美元获取新客户的预期回报 - 公司LTV与CAC比率约为3倍，CAC包括广告支出、销售工资和佣金，长期价值基于75%的毛利率和5年的平均客户保留率，预计2026财年第一季度新客户获取显著增加 [29][30] 问题: 产品开发主要是内部进行还是有收购机会 - AI产品开发以内为主，未来可能收购未添加太多AI功能的公司，目前没有并购计划，主要关注有机销售 [32][33] 问题: 预计何时实现营收增长 - 近期核心收入增长与非核心收入下降相抵，整体营收相对平稳，核心收入占比不断增加，数字销售和营销支出集中在核心产品，预计2024财年第一季度开始增长，2025财年下半年仍相对平稳 [35][36] 问题: 销售和营销费用占销售额的百分比是否会上升 - 未来几个季度销售和营销费用每季度将增加25万 - 50万美元 [40] 问题: 投资的预期回报 - 假设投资100万美元，按3倍LTV与CAC比率计算，将产生约400万美元收入，平均客户寿命为5年，将转化为约80万美元年度经常性收入 [42][43] 问题: 标准合同长度 - 平均初始合同为30个月，客户在整个生命周期内购买的软件通常是初始合同的两倍 [45] 问题: 软件支持的语言数量和翻译情况 - 默认大语言模型支持50种语言，架构允许客户插入自定义语言模型，有多个使用亚洲语言的客户 [49][50] 问题: 为客户添加第二种语言的成本 - 如果是基础模型支持的50种语言之一，客户无需额外付费，但客户产品目录本地化可能需要额外努力 [51][52] 问题: AOV定价是否有讨论 - 目前尚未实现，大型企业客户对此不太开放，行业内尚未形成标准 [55][56] 问题: 1190万股流通股是否准确 - 上一季度为1040 - 1050万股，220万美元资本筹集发行了140万股，使流通股达到1190万股 [57][58]