当前首付状况 - 当前购房所需的首付现金为数十年来最高水平 在2024年7月至2025年6月期间 购房者的平均首付约占房价的19% 这是30多年来的最高比例[1] - 当前19%的首付比例大约是2008-09年住房市场崩溃后几年购房者支付比例的两倍 也显著高于2020年疫情前的12%的平均水平[2] - 以美国房屋中位价433,200美元计算 19%的首付金额约为82,300美元[2] 首次购房者与再次购房者的首付差异 - 所有2024-25年购房者的平均首付为19% 但首次购房者通常支付约10% 而再次购房者平均支付23%[4] - 以中位价433,200美元房屋计算 首次购房者10%的首付约为43,300美元 再次购房者23%的首付约为99,600美元[4] - 差异源于购房资金来源不同 首次购房者多依赖储蓄、投资、赠款或援助计划 再次购房者通常使用之前房屋出售的收益 其积累的资产提供了更大的灵活性和现金储备[5] 支付20%首付的财务优势 - 支付20%的首付可以避免私人抵押贷款保险 该保险适用于首付较低的贷款 可为贷款人节省大量费用[7] - 以当前中位价433,200美元的房屋为例 若支付10%首付 贷款余额约为389,900美元 假设PMI费率为1% 则每年增加约3,900美元成本 即每月325美元 五年累计超过19,500美元 这笔费用不构成资产积累 仅为贷款机构提供保险[8] - 达到20%的首付门槛可以跳过PMI 长期可能节省数千美元[9] 首付储蓄策略 - 为实现更高的首付目标 可将资金存入独立的高收益储蓄账户并设置自动转账 或购买具有有竞争力利率的定期存款 以在未来数月或数年内获得保证的收益增长[10] - 对于近期有购房计划者 可比较当前最佳的高收益储蓄账户以在保持资金可动用性的同时获取收益 对于储蓄期较长者 可考虑使用全国性的顶级定期存款来锁定首付资金的保证利率[11]

业绩总结 - 2025年第二季度总抵押贷款收入为7,886万美元，较第一季度的7,233万美元增长了9.0%[58] - 2025年第二季度贷款单位为2,974，较第一季度的2,196增长了35.3%[58] - 2025年第二季度调整后的净损失为30,240万美元，较2024年同期的33,120万美元减少了8.5%[79] - 2025年第二季度调整后的EBITDA为-26,605万美元，较2024年同期的-23,259万美元下降了14.0%[79] 用户数据 - Better的客户满意度评分为64的净推荐值和4.1的Trustpilot评分[21] - Better的客户保留率通过自动化邮件和短信提醒降低了20%的流失率[36] 新技术与产品研发 - 通过Tinman® AI平台，客户可以在3分钟内获得抵押贷款预批准[33] - 通过Tinman® AI平台，贷款官的生产力提高了3倍，处理人员和承销商的效率提高了10倍[66] - 通过Tinman® AI平台，贷款关闭时间缩短至最快14天，HELOC最快可达5天[65] 成本与效率 - Better的技术使得抵押贷款的成本比行业平均水平低43%[17] - Better的贷款资金成本每笔贷款低于75%[22] - 2025年第二季度每个基金的销售劳动成本为1,532万美元，较第一季度的1,659万美元下降了7.7%[58] - 2025年第二季度每个基金的运营劳动成本为961万美元，较第一季度的1,268万美元下降了24.1%[58] - 2025年第二季度每个基金的客户获取成本（CAC）为3,498万美元，较第一季度的2,606万美元增长了34.1%[58] 市场展望 - 2025年美国住房金融市场的累计市场规模超过19万亿美元[19] - Better的购房贷款平均关闭时间比行业快12天，客户平均节省约2万美元[23] - Better的再融资贷款平均关闭时间比行业快13天，客户平均节省约4千美元[24] - NEO powered by Better的贷款销售利润率比核心D2C利润率高出约100个基点[69] 其他信息 - Better的贷款在资产负债表上平均持有26天[32] - Better的贷款申请过程可在几分钟内完成，且不影响信用评分[43]