公司基本信息 - 公司于2013年3月22日在内华达州注册成立，原名为Intellisense Solutions Inc[28] - 公司是视觉监测AI解决方案先驱，目标是成为相关行业标杆[24] - 公司普通股在纳斯达克资本市场上市，代码为“ODYS”[9] - 公司是非加速申报公司和较小报告公司[4] - 公司普通股过户代理和登记机构是证券过户公司[79] 业务情况 - Odysight TruVision解决方案已部署于NASA，在航空和医疗领域有应用[26][27] - 公司历史收入主要来自医疗部门[27] - 公司与主要政府客户、国防和航空航天公司签订多份预测性维护和状态监测系统合同[27] 股权与交易信息 - 出售股东将转售最多2144583股公司普通股[7][8] - 2025年9月25日，公司普通股最后报告成交价为每股4.55美元[9] - 2024年7月16日私募配售，发行2144583股普通股，每股4.80美元，筹集约1030万美元（毛收入），扣除成本后约980万美元[36] - 截至2025年9月25日，公司普通股流通股数为16332910股（不包括流通认股权证或期权对应的普通股）[40] - 公司授权发行最多3亿股普通股，股东每股享有一票表决权[62] - 最大股东Mr. Arkin此次注册转售约20%其实际持有的普通股，若出售可能导致控制权变更[52] - 此次注册转售的普通股数量占公司已发行普通股约13%，可能导致股价大幅下跌[53] 公司历史变更 - 2019年1月10日成立Canna Patch Ltd.，2019年12月4日出售其100%股权[29] - 2019年12月30日从Xylo Technologies收购ScoutCam Ltd.全部已发行和流通股本，12月31日更名为ScoutCam Inc.[30] - 2023年6月5日更名为Odysight.ai Inc.，2024年2月13日起，OTCQB交易代码从“SCTC”变更为“ODYS”[32] - 2025年2月11日公司普通股开始在纳斯达克资本市场以“ODYS”为代码交易[35] 各股东持股及拟售情况 - M. Arkin (1999) Ltd此前持有3202947股，占比19.3%，拟售656250股，之后占比15.4%[92] - The Phoenix Insurance此前持有566681股，占比3.4%，拟售15625股，之后占比3.3%[92] - Shutfut Menayot Israel Phoenix Amitim此前持有3211197股，占比18.1%，拟售88542股，之后占比17.6%[92] - Kranot Hishtalmut Le Morim Tichoniim Morey Seminarim Ve Mefakhim Hevra Menahelet Ltd.代表Keren Hishtalmut Le Morim Tichoniim Maslul Ragil此前持有180000股，占比1.1%，拟售180000股[92] - Kranot Hishtalmut Le Morim Ve Gananot Hevra Menahelet Ltd.代表Keren Hishtalmut Le Morim Ve Gananot Maslul Ragil此前持有896540股，占比5.4%，拟售300000股，之后占比3.6%[92] - hcsra Best Invest此前持有242000股，占比1.5%，拟售78000股，之后占比1.0%[92] - Neopharm Investments 1966 Ltd此前持有619961股，占比3.8%，拟售208333股，之后占比2.5%[92] - Bar - Avigdor Ltd.此前持有285602股，占比1.7%，拟售210000股，之后持有75602股[92] - Tal Penner此前持有218163股，占比1.3%，拟售85000股，之后持有133163股[92] 报告与费用情况 - 2024财年10 - K年度报告于2025年3月26日提交给美国证券交易委员会[120] - 2025年第一季度和第二季度的10 - Q季度报告分别于2025年5月15日和8月13日提交给美国证券交易委员会[120] - 发行和分销其他费用总计36320美元，其中美国证券交易委员会注册费1320美元，法律费用20000美元，会计费用10000美元，杂项费用5000美元[128] 其他信息 - 2023年3月16日，与相关方达成证券购买协议，出售3294117个单位，每个单位4.25美元，总购买价14000000美元[136] - 公司已向美国证券交易委员会提交S - 1注册声明[122] - 可在美国证券交易委员会网站和公司网站获取公司信息[123][124] - 内华达州法律和章程细则在某些情况下为公司管理人员、董事和控制人提供赔偿[129] - 目前无涉及公司董事、管理人员或员工的待决诉讼或程序寻求赔偿[133] - 若证券发行总量和价格变化使最大发行总价变化不超20%，相关变化可按规则在招股说明书中体现[143] - 注册声明于2025年9月26日在以色列奥默市由公司代表签署[145] - 叶胡·奥弗、艾纳夫·布伦纳等多人在2025年9月26日以相应身份签署注册声明[150]

发售信息 - 公司拟发售2,529,411股普通股，每股面值0.001美元，假定公开发行价为每股8.50美元[9][10] - 承销商享有30天选择权，可额外购买最多379,411股普通股以应对超额配售[15] - 基石投资者More Group关联方和Sudoku Capital Ltd.有意各购买至多900万美元普通股，但无购买约束[14] - 承销折扣为每股普通股的7%，另有非责任费用津贴为总收益的1%，外国顾问咨询费为净收益的1%[14] - 本次发行后普通股流通股数为15,141,928股，行使超额配售权则为15,521,339股[1] 财务数据 - 2024年积压订单约为1500万美元，2023年12月31日约为260万美元[37] - 预计2024年营收约为350万美元，2023年为300万美元[55] - 预计2024年运营费用在1350万至1450万美元之间，2023年为1110万美元[55] - 预计2024年运营亏损在1250万至1350万美元之间，2023年为1060万美元[55] - 预计2024年现金及现金等价物约为1800万美元，2023年现金及现金等价物为890万美元，短期存款为810万美元[55] - 2023 - 2024年公司持续亏损，2024年前九月净亏损821.1万美元[69] - 2023年公司有一个主要客户，占约98%的收入，2024年前九个月有四个客户，合计占约98%的收入[110] 市场情况 - 2024年全球预测性维护市场约为80亿美元，预计到2030年将达到约340亿美元，复合年增长率约为30%[39] - 航空航天市场的潜在市场规模目前超过100亿美元[39] 技术与专利 - 公司是可视化和人工智能解决方案先驱，用于预测性维护和状态监测[32] - Odysight TruVision解决方案可提供实时故障/异常检测、事件和数据记录等功能[33] - 截至招股说明书发布日期，公司有16项已发布专利，其中6项在美国；有46项待申请专利，其中19项在美国[45] 上市相关 - 公司目前在OTCQB交易，已申请在纳斯达克资本市场上市，若未获批则不进行此次发售[11] - 公司普通股目前在OTCQB上市，已申请在纳斯达克以“ODYS”为代码上市[54] 风险因素 - 公司有亏损历史，预计未来仍将持续大幅亏损[75] - 公司可能需额外融资，但资金不一定能按可接受条款获得[78] - 难以预测未来业绩，财务结果可能波动[80] - 积压订单不一定能实现收入或利润，也不能准确代表未来营收[81] - 销售周期长且不可预测，难以获取新客户和产生收入，大公司客户会延长销售周期[84][85] - 公司未来增长依赖Odysight TruVision解决方案大规模应用，市场接受度受多因素影响[86] - 建立销售、营销和分销能力有风险，可能影响产品商业化和营收利润[89][90][91] - 向政府和高监管组织销售面临挑战和风险，包括竞争、预算和合同条款等问题[92][93] - 部分客户协议含排他性和限制条款，可能影响产品销售和知识产权使用，阻碍未来增长[98][99] - Odysight TruVision解决方案需与多种软硬件平台集成，兼容性问题会损害业务[100] - 公司扩张需有效管理增长，否则会导致运营低效、成本增加和业务计划执行失败[101] - 公司无高产量产品制造经验，无法确保开发高效制造能力和可靠组件供应[106] - 产品使用AI和ML技术，存在合规和声誉风险，可能影响产品性能和公司声誉[107] - 若无法跟上技术发展和预测市场趋势，或新技术使公司技术或解决方案过时，业务、运营结果和财务状况将受重大不利影响[109] - 依赖第三方供应商提供产品组件，若供应中断，运营将受影响，且替代来源不总是可用[111] - 若不能有效管理战略合作伙伴或建立新的战略联盟，将影响业务计划执行和业务、财务状况及运营结果[115][116] - 面临传感解决方案供应商的竞争，若无法成功竞争，营销和销售将受影响，可能无法盈利[117] - 保险覆盖可能不足以抵御潜在风险，保费和免赔额可能增加，保险公司可能拒绝理赔[121] - 无法留住高级管理团队关键成员，将影响未来成功，且未购买关键人员保险[122] - 依赖高技能人才，若无法吸引、留住或激励合格人员，业务运营将受影响[123] - 招股书中市场机会和市场增长的估计和预测可能不准确，公司业务增长受多种因素影响[127] - 俄乌冲突导致全球经济动荡，可能影响公司业务和供应链[128] - 宏观经济不利条件或影响奥德赛TruVision解决方案需求和业务规划[132,133] - 通胀压力或使公司面临员工加薪成本且难以转嫁[134] - 产品质量和性能不达标或致公司声誉受损、销售下滑[135,136] - 产品不符合法规可能面临多种制裁，影响公司经营和财务状况[137,138] - 客户对产品有独特合规要求，如CE认证、医疗设备标准等[139,140] - 航空和运输安全法规变化或对公司业务产生不利影响[141,142,143] - 无法获得产品出口授权或受出口法规限制，可能影响国际销售[144] - 违反反贿赂、反洗钱等法律可能导致严重后果[145,146] - ESG相关法规增加公司成本，不达标可能面临处罚和声誉损失[147] - 数据保护、隐私安全及网络安全问题可能给公司带来损失[148,149,150] - 公司信息系统和第三方服务提供商系统存在数据安全风险，可能导致业务中断、数据泄露等后果[152][153] - 若无法获得、维护和保护产品的有效知识产权，公司可能无法有效竞争，业务和经营业绩将受损害[155][159] - 第三方知识产权可能影响公司产品商业化，可能需诉讼或获取许可，成本高昂且不一定能以合理条件获得[160] - 专利政策和规则变化可能增加专利申请和专利执行或辩护的不确定性和成本[162] - 公司可能卷入知识产权诉讼，费用高昂、耗时且可能不成功，还可能导致机密信息泄露[163][165] - 公司可能面临知识产权发明权主张，若败诉可能失去有价值的知识产权权利[166] - 公司难以在全球范围内保护知识产权，外国法律保护程度可能不如美国和以色列[167][170] 股权结构 - 截至2025年1月23日，公司董事等合计实益拥有约82%的有表决权证券，发行完成后将降至约72%[180] - 截至2025年1月23日，Moshe (Mori) Arkin实益拥有约52%的普通股和约42%的投票权，发行完成后将分别降至约45%和约35%[183] - Moshe (Mori) Arkin可行使认股权证和期权，将投票权增至约52%，发行完成后可增至约45%[183] 其他 - 公司预计在可预见的未来不会支付现金股息[186] - 基于2025年1月23日OTCQB报价，假设公开发行价为每股8.50美元，此次发行投资者将立即每股稀释5.88美元[188] - 公司普通股市场价格可能波动或突然大幅下跌，受多种因素影响[175] - 公司普通股活跃、流动性强的交易市场可能无法形成[177] - 现有股东大量出售普通股可能导致股价下跌[179] - 公司普通股可能面临与业务表现无关的极端波动，影响投资者对股价的评估[191] - 公司章程和内华达州法律中的反收购条款可能使收购变得困难，董事会每年只能选举三分之一的董事[192] - 内华达州法律规定，收购方获得发行人至少五分之一但少于三分之一的投票权后，在某些情况下投票受限[193] - 未能遵守萨班斯 - 奥克斯利法案可能损害公司经营成果、业务运营能力和投资者看法[195] - 公司申请在纳斯达克上市，若不满足持续上市要求，可能被摘牌，影响股价和融资能力[196] - 公司总部和主要业务位于以色列，业务可能受当地政治、经济和军事不稳定影响[197] - 2023年10月7日哈马斯发动袭击，以色列与多方冲突不断，2024年11月27日与黎巴嫩达成60天停火协议[198] - 战争未对公司业务造成重大不利影响，但有一些小干扰，CEO每月需服几天预备役[199] - 若冲突升级，可能有更多预备役征召，影响公司业务和财务状况[200]

财务数据 - 2024年底积压订单约1500万美元，2023年12月31日约260万美元[36] - 预计2024年全年收入约350万美元，2023年为300万美元[54] - 预计2024年全年运营费用在1350 - 1450万美元之间，2023年为1110万美元[54] - 预计2024年全年运营亏损在1250 - 1350万美元之间，2023年为1060万美元[54] - 预计2024年现金及现金等价物约1800万美元，2023年现金及现金等价物为890万美元，短期存款为810万美元[54] - 2023年和2022年公司净亏损分别为940万美元和950万美元，2024年和2023年前九个月净亏损分别为820万美元和810万美元[68][74] - 截至2024年9月30日，公司累计亏损约4240万美元[74] - 截至2024年9月30日，公司现金及现金等价物为2090.6万美元，调整后为3658.3万美元[68] - 截至2024年9月30日，公司总资产为2617.3万美元，调整后为4185.3万美元[68] - 截至2024年9月30日，公司总负债为525.9万美元[68] - 截至2024年9月30日，公司股东权益为2091.4万美元，调整后为3659.4万美元[68] 发行信息 - 公司拟发售2,117,647股普通股，假定公开发行价为每股8.50美元[8][9] - 公司已申请将普通股在纳斯达克资本市场上市，代码为“ODYS”，若未获批将不进行此次发售[10] - 承销商折扣为每股7%，另有相当于总收益1%的非可报销费用补贴和相当于净收益1%的咨询费[13] - 基石投资者有意各购买高达900万美元的普通股，但意向无约束力[13] - 公司授予承销商30天选择权，可额外购买最多317,647股普通股以弥补超额配售[14] - 发行后流通股为14730164股，若承销商全额行使超额配售权则为15047811股[63] - 预计本次发行净收益约1570万美元，若承销商全额行使超额配售权则约为1810万美元[63] 市场与技术 - 2024年全球预测性维护市场约为80亿美元，预计到2030年将增长至约340亿美元，复合年增长率约为30%[38] - 航空航天市场的潜在市场总值目前超过100亿美元[38] - 截至招股说明书发布日，公司拥有16项已授权专利，其中6项在美国；46项待批专利申请，其中19项在美国（包括临时专利申请）[44] 客户情况 - 2023年公司有一个主要客户，占收入约98%；2024年前九个月有四个客户，合计占收入约98%[79][109] 未来展望与风险 - 公司未来增长高度依赖Odysight TruVision解决方案的大规模采用，但市场接受度无保证[85] - 公司建立销售、营销和分销能力存在风险，如招聘和培训成本高、时间长等[88][89] - 向政府实体和高度监管组织销售面临挑战和风险，包括竞争激烈、受预算周期影响等[91] - 公司部分商业协议包含排他性条款和限制，可能影响产品销售和知识产权使用[97] - 若Odysight TruVision解决方案无法与第三方软硬件平台互操作，公司竞争力将受影响[99] - 公司业务扩张需有效管理增长，否则可能导致运营低效、成本增加等问题[100] - 公司产品采用AI和机器学习技术，存在合规和声誉风险[106] - 公司无高产量制造经验，无法保证能开发高效低成本制造能力和可靠组件供应源[105] - 若无法跟上行业技术发展、预见市场趋势或新技术使公司技术过时，业务、运营和财务状况将受重大不利影响[108] - 依赖第三方供应商提供产品组件，若供应中断或质量不足，运营将受影响[110] - 某些组件从单一来源供应商获取，无合同保障供应数量，供应中断会影响业务[111] - 产品制造和供应链面临多种风险，如工业事故、自然灾害等，可能产生不利影响[112] - 竞争来自传感解决方案提供商，若无法成功竞争，营销和销售将受影响，可能无法盈利[116] - 部分竞争对手可能在财务、技术和营销资源上更具优势，公司可能在某些业务领域投资较少[118] - 保险覆盖可能不足以应对潜在风险，保费和免赔额可能增加，保险公司可能拒赔[120] - 公司未来成功依赖关键管理人员和员工，若无法留住他们，业务可能受损[121] - 全球经济受俄乌冲突影响，公司面临材料短缺、成本增加和供应链问题[127] - 宏观经济不利条件或影响奥德赛特鲁维森解决方案需求及业务规划[131][132] - 通胀压力可能使公司给员工加薪但无法向客户转嫁成本[133] - 产品质量、性能及召回问题或损害公司品牌、销售和财务状况[134][135] - 公司需遵守多国产品相关法律法规，违规将面临多种制裁[136][137] - 航空和运输安全法规变化可能对公司业务产生不利影响[140][141][142] - 无法获得以色列出口授权或受出口法律限制，可能影响产品销售和财务状况[143] - 违反反贿赂、反腐败和反洗钱法律，公司将面临诸多不利后果[144][145] - 2024年3月SEC通过气候披露规则，若实施公司需承担额外成本[146] - 数据保护和隐私法规变化可能增加公司成本并影响业务[147][148] - 公司和第三方供应商面临网络安全风险，数据泄露将造成严重后果[149] - 公司专利申请和诉讼可能成本高昂且耗时，结果不确定，还可能导致机密信息泄露[155][162][164] - 第三方知识产权可能影响公司产品商业化，需诉讼或获取许可，成本高且条件可能不合理[159] - 可能存在未识别的第三方专利或申请，若侵权索赔成功，公司可能需支付赔偿、放弃产品等[160] - 专利政策和规则变化可能增加专利申请和维护的不确定性和成本[161] - 公司可能面临知识产权归属权的索赔，若败诉可能失去知识产权[165] - 公司难以在全球范围内保护知识产权，外国法律保护程度可能不如美国和以色列[166][169] - 公司研发使用的机器学习等技术可能不准确，相关知识产权难以保护[170] - 公司奥德赛TruVision解决方案在开发、维护和部署机器学习、人工智能和自动决策技术方面存在重大风险[171] - 公司普通股市场价格可能波动或突然大幅下跌，且可能无法满足投资者或分析师预期[174] - 公司普通股活跃、流动性强的交易市场可能无法形成[176] - 现有股东在公开市场大量出售普通股可能导致股价下跌[178] - 公司预计在可预见的未来不会支付现金股息[185] - 假设公开发行价为每股8.50美元，此次发行的投资者将立即每股稀释5.96美元[187] - 管理层在此次发行净收益的使用上有广泛的自由裁量权[188] - 公司普通股可能出现与业务表现无关的极端波动，影响投资者评估股价[190] - 公司章程和内华达州法律中的反收购条款规定每年仅可选举三分之一董事，可能阻碍收购[191] - 若公司有200名以上在册股东，其中至少100名是内华达州居民且在内华达州开展业务，收购方收购至少五分之一但少于三分之一发行方有表决权股份时，可能受限[192] - 若公司未能遵守萨班斯 - 奥克斯利法案，可能失去投资者对财务报告信心，影响股价[194] - 公司申请在纳斯达克上市，若未满足持续上市要求，可能被摘牌，影响股票交易和融资[195] - 公司总部和主要业务在以色列，业务可能受当地政治、经济和军事不稳定影响[196] - 2023年10月7日哈马斯发动袭击，以色列宣战，2025年1月19日临时停火，结果未知[197] - 2024年10月以色列对黎巴嫩真主党开展地面行动，11月27日达成60天停火，结果未知[197] - 战争使公司日常工作有轻微干扰，部分高管和员工服兵役，部分客户交易延迟，但未造成重大影响[198] - 若战争升级，可能导致更多员工服兵役，影响公司业务、财务状况和经营成果[199]

发行信息 - 公司拟发售2,117,647股普通股，公开发行价每股8.50美元[8][9] - 承销商折扣为每股普通股的7%，另有1%非可报销费用津贴[13][14] - 公司授予承销商30天选择权，可最多购买317,647股额外普通股[14] - 预计发行净收益约1570万美元，行使超额配售权约1810万美元[62] - 发行后普通股流通股数量为14,730,164股，行使超额配售权为15,047,811股[62] 业绩数据 - 2024年底积压订单约1500万美元，2023年12月31日约260万美元[35] - 预计2024年收入约350万美元，2023年为300万美元[53] - 预计2024年运营费用在1350 - 1450万美元，2023年为1110万美元[53] - 预计2024年运营亏损在1250 - 1350万美元，2023年为1060万美元[53] - 预计2024年现金及现金等价物约1800万美元，2023年为890万美元现金及等价物和810万美元短期存款[53] - 2023年和2022年净亏损分别为940万美元和950万美元，2024年和2023年前九个月净亏损分别为820万美元和810万美元[66][72] - 截至2024年9月30日，累计亏损约4240万美元[72] - 2023年有一个主要客户占收入约98%，2024年前九个月四个客户合计占收入约98%[77][107] - 截至2024年9月30日，现金及现金等价物为2.0906亿美元，调整后为3.6583亿美元[66] - 截至2024年9月30日，总资产为2.6173亿美元，调整后为4.1853亿美元[66] - 截至2024年9月30日，总负债为525.9万美元[66] - 截至2024年9月30日，股东权益为2.0914亿美元，调整后为3.6594亿美元[66] 产品与技术 - 公司是创新可视化和人工智能解决方案先驱，有Odysight TruVision解决方案[30][31] - 该方案可传输视觉信息，提供实时故障/异常检测等功能[31] - 方案已被美国国家航空航天局（NASA）成功使用[34] - 截至招股书日期，公司拥有16项已发布专利，46项待申请专利[43] 市场情况 - 2024年全球预测性维护市场约80亿美元，预计到2030年增长到约340亿美元，复合年增长率约30%[37] - 公司在航空航天市场潜在市场规模超100亿美元[37] 未来风险 - 销售周期长且不可预测，获客和创收难，投入回报不确定[81][82] - 未来增长依赖Odysight TruVision方案大规模应用，但无需求和竞争力保证[83] - 建立销售、营销和分销能力有风险，产品和技术商业化可能失败[86][87][88] - 向政府实体和高监管组织销售存在挑战和风险[89][90][92][93][94] - 部分客户协议含排他性条款，影响产品销售和未来增长[95][96] - 方案需与多种软硬件平台集成，不兼容会影响业务[97] - 业务扩张管理不善会导致运营效率低下和成本增加[98][100][101][102][103] - 产品使用AI和机器学习技术，存在合规和声誉风险[104] - 市场技术变化快，需开发新产品和增强功能，否则失竞争力[105] - 研发活动有不确定性，可能导致费用过高或延迟[106] - 依赖第三方供应商，供应中断影响运营[108] - 与第三方建立战略联盟投入大，可能无预期收益[112] - 面临传感解决方案供应商竞争，研发投入大或处劣势[114] - 保险可能无法覆盖潜在风险，保费和免赔额可能增加[118] - 无法留住高级管理人员和高技能人员，影响业务和财务状况[119][120] - 市场机会和增长预测可能不准确，业务不一定按预期增长[124] - 俄乌冲突影响原材料供应和成本，带来更多风险[125] - 宏观经济状况影响方案需求和业务规划[130] - 全球市场波动，暂未受通胀实质负面影响，未来不确定[131] - 无法维持产品质量和性能，影响品牌和经营业绩[132] - 面临产品责任索赔和召回风险，导致负债和声誉受损[133] - 需遵守多国法律法规，违规面临制裁[134] - 业务受航空和运输安全法规变化影响[139] - 无法获得以色列产品出口授权，影响国际市场销售[141] - 违反反贿赂等法律，面临处罚和不利后果[142] - SEC气候相关披露规则若生效，公司承担额外成本和义务[144] - 面临网络安全风险，数据安全漏洞导致声誉和财务损失[147] - 依赖第三方服务提供商，监控数据安全能力有限[150] - 无法获取和保护知识产权，影响业务和经营业绩[152][156] - 专利申请和诉讼成本高、耗时长且结果不确定[153][160][162] - 面临第三方知识产权侵权索赔，败诉后果严重[157][158] - 专利政策变化增加申请和执行不确定性和成本[159] - 面临发明权归属索赔，败诉可能失去知识产权[163] - 全球保护知识产权困难，外国法律保护程度低[164][167] - 研发使用技术存在不准确和无法保护知识产权风险[169] 其他信息 - 公司2013年3月22日在内华达州成立，2023年6月5日更名[58] - 公司普通股在场外市场交易，已申请在纳斯达克资本市场上市，代码“ODYS”[10] - 公司作为较小报告公司，可利用规模披露规定[57] - 截至2025年1月23日，董事等合计实益拥有约82%流通有表决权证券，发行后降至约74%[176] - 董事Moshe (Mori) Arkin实益拥有约52%普通股，持有约42%投票权，发行后降至约46%和36%[178] - 投资者本次发行每股立即稀释5.96美元[183] - 公司从未支付现金股息，预计未来也不会支付[181] - 公司可能被视为“受控公司”，可选择不遵守某些公司治理要求[179] - 修订后的公司章程和细则及内华达州法律反收购条款阻碍收购[187] - 未遵守萨班斯 - 奥克斯利法案规定损害公司经营和投资者看法[190] - 普通股在纳斯达克上市后不满足要求可能被摘牌[191] - 公司总部在以色列，业务受当地政治、经济和军事不稳定影响[192] - 2023年10月7日哈马斯袭击，以色列宣战，2025年1月19日临时停火[193] - 战争未造成重大不利影响，但有日常干扰，部分高管和员工服兵役[194] - 战争升级或地区冲突扩大，更多员工服兵役影响业务[195] - 一些国家可能限制与以色列公司业务往来[197] - 国际法院裁决和国际刑事法院逮捕令可能使商业关系终止[197] - 公司设施受损或运营中断影响产品交付，保险不覆盖战争损失[198] - 美国投资者对公司或以色列董事、高管执行判决困难[200]

业务与产品 - 公司开发、生产和销售创新可视化和人工智能解决方案，用于预测性维护和状态监测[28] - Odysight TruVision解决方案已应用于航空和医疗领域，客户包括NASA、以色列空军等[33] - 公司解决方案可实现实时故障/异常检测等功能，提高客户安全性和降低维护成本[29] - 公司拥有16项已发布专利，37项待申请专利，截至2024年12月5日[40] 市场情况 - 2024年全球预测性维护市场约为80亿美元，预计到2030年将增长至约340亿美元[35] - 仅航空市场，公司潜在市场规模目前超过100亿美元[35] 财务数据 - 2023年和2022年公司净亏损分别为940万美元和950万美元，2024年和2023年前九个月净亏损分别为820万美元和810万美元[60][65] - 截至2024年9月30日公司累计亏损约4240万美元[65] - 2023年和2022年公司收入分别为3033美元和665美元，2024年和2023年前九个月收入分别为2660美元和1087美元[60] - 截至2024年9月30日，公司现金及现金等价物为20906美元，总资产为26173美元，总负债为5259美元，股东权益总额为20914美元[60] 股权与发行 - 截至2024年9月30日，公司有12,607,516股普通股流通在外，不包括多种可发行股份[57] - 截至2024年9月30日，股票期权加权平均行权价格为3.77美元/股，认股权证加权平均行权价格为7.58美元/股[57] - 公司拟以包销、确定承诺方式发行普通股，承销折扣为每股7%，另有1%非可报销费用津贴[13] - 公司授予承销商30天超额配售选择权[56] - 公司与承销商约定发行结束后3个月内，部分人员6个月内有限售约定[56] - 公司预计此次发行净收益约为[X]百万美元，若行使超额配售选择权约为[Y]百万美元[56] - 假设公开发行价为每股$ ，扣除费用后，预计本次发行净收益约为$ 百万；行使超额配售权约为$ 百万[199] - 假设公开发行价每股增减0.10美元，发行净收益将增减$ 百万[200] - 假设公开发行价不变，发行股数增减100,000股，发行净收益将增减$ 百万[200] 未来展望 - 公司计划将发行净收益用于扩大研发、销售和营销、营运资金等[56] - 公司预计在可预见的未来将继续产生重大亏损，盈利取决于市场渗透率等[67] - 公司可能需筹集额外资金才能获利，否则可能影响业务[68] 风险因素 - 公司经营历史有限、有亏损历史、销售周期长且不可预测[49] - 公司客户集中，2023年一个客户占收入约98%，2024年前九月四个客户占约98%[70][95] - 公司面临多种合规、技术、市场、供应链、人才等风险[84][92][96][107] - 公司面临宏观经济、国际业务、气候披露规则、数据保护等风险[113][132][133] - 公司面临知识产权相关风险，包括诉讼、许可、保护等[139][144][150] - 公司股价可能因多种因素波动或下跌[159][160] - 公司从未支付现金股息，预计未来也不会支付[168] - 此次发行投资者将在每股净有形账面价值上遭受摊薄[169] - 公司申请纳斯达克上市，若未获批或未能维持要求，将有不利影响[10][177] - 公司总部在以色列，面临战争、政治动荡、汇率等风险[178][185][187]