文章核心观点 - 法国特种制药公司CROSSJECT成功完成570万欧元增资，为ZEPIZURE®最终注册和商业化生产提供资金支持，交易获股东积极响应，公司将按计划推进产品开发和项目研发 [2][3][4] 交易概况 - 公司完成带优先认购权的增资，行使延期条款后增资总额达5725479.20欧元，净额约5458093.69欧元，认购价1.40欧元，较2025年6月3日收盘价折让22.6% [2][3] - 认购期结束后，总需求达6550458股，超认购1.84倍，公司决定全额行使延期条款，增发533429股，共发行4089628股新股 [9] 交易目标 - 公司继续专注向FDA提交EUA申请，6月完成验证批次最终生产并将数据移交美国合作伙伴，预计提交后一个月获FDA首次确认 [5] - 已启动EUA批次首批生产，用于美国国家应对化学威胁的CHEMPACK计划首批交付 [5] - 按计划推进ZEPIZURE® 2026年第二季度第二次NDA提交及ZENEO® Adrenaline和ZENEO® Hydrocortisone的开发 [6] - 此次发行净收益约60%用于ZEPIZURE®最终开发和初始生产阶段，约40%用于其他项目研发、偿还债务及覆盖公司费用 [6] 法律框架 - 2025年6月4日，执行董事会主席根据相关决议和授权，决定通过发行有优先认购权的普通股进行增资 [8] 认购情况 - 3030685股新股被不可撤销认购，行使率85.22%；3423223股新股被可撤销认购，最终分配1058943股，分配系数0.0846828 [10] - 股东Gemmes Venture支持交易，认购62460欧元，交易后持股约22.0% [12] - 与Heights Capital Management, Inc.关联的OCA持有人以555645欧元债权抵减认购增资 [13] - Vatel Capital按承诺认购1841518欧元 [14] 股权结构变化 - 增资后公司股本达5032022.40欧元，含50320224股，每股面值0.1欧元 [11] 对股东权益影响 - 不同稀释情景下，增资对每股股东权益有不同影响，如发行新股前每股股东权益在不同情景下为-0.05欧元、0.16欧元、0.27欧元、0.25欧元，发行后变为0.07欧元、0.25欧元、0.35欧元、0.33欧元 [19] - 未参与交易的1%股东股权在不同稀释情景下会被进一步稀释，如发行新股前为1.00%、0.89%、0.82%、0.78%，发行后变为0.93%、0.82%、0.76%、0.73% [22] 其他信息 - 公司此次交易由D'Hoir Beaufre Associés提供建议，CIC Market Solutions担任主承销商和簿记管理人 [23] - 公司在归属期授予950700股免费股票，2024年12月发行的3635556份认股权证调整后可按每股2.25欧元认购4606249股 [24] - 新股将有股息权，申请在Euronext Growth上市，预计2025年6月27日结算交付和上市 [26][27] - 公司是新兴特种制药公司，ZEPIZURE®获BARDA 6000万美元合同，还在开发其他紧急治疗产品 [29] - 目前转换比率将从59630.292增至60422.957 [39]

文章核心观点 - 法国特种制药公司CROSSJECT计划6月初进行约500万欧元的优先认购权增资，若行使延长期条款，金额可能增至约580万欧元，以支持ZEPIZURE®相关商业和生产活动 [2] 交易计划 - 计划通过发行新股进行增资，保留优先认购权，增资将根据监事会授权和年度股东大会决议决定 [4][5] - 交易启动时将发布具体新闻稿说明条款和时间表，交易期间公司将暂停稀释性工具的行使 [6] 交易目标 - 公司专注于向FDA提交ZEPIZURE®的EUA申请，6月完成验证批次生产，已开始EUA批次首产，用于美国化学威胁防范项目 [7] - 约60%净收益用于ZEPIZURE®的最终开发和生产准备，约40%用于其他项目研发、偿还债务和覆盖费用 [8] - 若发行规模为380万欧元，净收益将按比例分配，优先支持ZEPIZURE®注册和生产 [9] - 假设美国合作伙伴首笔付款到账，公司预计净营运资金能满足2025年底前的债务，考虑多种融资方式延长资金储备时间，还可能通过行使认股权证获得最多约1020万欧元资金 [10] 股东认购意向 - 持股26%的Gemmes Venture宣布将以现金保证增资完成所需金额（即发行初始金额的75%） [11] - Heights Capital Management关联的OCA持有人拟以约50万欧元债权认购增资 [12] 公司信息 - CROSSJECT是新兴特种制药公司，利用ZENEO®平台开发应急药物，ZEPIZURE®处于监管开发后期，与BARDA有6000万美元合同 [15]