财务数据和关键指标变化 - 一季度运营摊薄后每股收益为0.39美元，运营净利润为6580万美元，而2022年第四季度运营摊薄后每股收益为0.48美元 [33] - 净利息收入为2.16亿美元，环比减少1000万美元；净息差为3.53%，低于上一季度的3.69%；贷款收益率提高41个基点，达到5.21%；存款总成本增加40个基点，达到82个基点；累计存款贝塔系数为16%，预计整个周期的存款贝塔系数约为35% [38][39] - 不良贷款在本季度减少700万美元，不良贷款率从去年底的85个基点降至3月31日的80个基点；整体贷款拖欠率从去年底的1.39%降至3月31日的1.27%；信贷损失拨备增加，信贷损失准备金占贷款的比例从去年底的1.33%升至3月31日的1.35% [1] - 非利息支出约为1.6亿美元，环比减少900万美元 [4] - 有形普通股权益比率从去年第四季度的6.9%升至本季度末的7%；有形账面价值每股环比增长3.3% [5][7] - 一季度PPNR约为1.08亿美元，同比增长51% [12] 各条业务线数据和关键指标变化 - 财富管理收入较上一季度略有增长，达到1810万美元；管理和管理资产的市值从去年底的135亿美元增至3月31日的142亿美元 [2] - 商业银行业务费用减少110万美元，降至1750万美元，但同比增加150万美元，增幅为9%；消费银行业务费用减少90万美元，降至1120万美元，主要是透支费用减少；抵押贷款银行业务收入下降，原因是抵押贷款销售和销售利差收益减少 [3] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采用社区银行模式，专注于吸收当地存款、在当地放贷，并服务社区各阶层 [49] - 公司将继续审慎发展资本基础，暂停股票回购计划，未来可能会重新评估 [40] - 公司希望在贷款和存款方面实现平衡增长，在评估贷款机会时会关注增量利润率，以实现风险调整后回报的最大化 [24] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 鉴于宏观经济因素的变化和贷款增长，本季度信贷损失拨备增加 [1] - 预计2023年联邦基金利率将再上调25个基点，随后全年保持不变 [10] - 2023年指导预期：非FTE基础上的净利息收入在8.5亿 - 8.7亿美元之间；信贷损失拨备在5500万 - 7000万美元之间；非利息收入（不包括证券收益）在2.2亿 - 2.3亿美元之间；非利息支出在6.45亿 - 6.6亿美元之间；有效税率在18.5%左右 [11] 其他重要信息 - 公司在本季度加强了资产负债表，有形普通股权益比率提高，流动性头寸增加至超过84亿美元的承诺资金 [114] - 公司在本季度初进行了股票回购，使用了1亿美元回购授权中的4000万美元，共回购约240万股，并在3月初暂停了该计划 [114] - 公司对房地产贷款进行了全面审查，隔离出仅含办公用途的贷款组合，该组合多元化且分散，大额度敞口有限 [115][116] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 净利息收入指导下降的驱动因素，以及是受利润率还是资产负债表的影响 - 3月利润率为3.45%，主要是第一季度的组合转变导致，且这种转变在3月基本稳定 [17] - 本季度公司通过增加经纪存款进行短期融资，并对现有存款进行重新定价，导致存款组合从无息存款转向货币市场和定期存款；未来组合变化仍会存在，但影响会比第一季度小 [19] 问题2: 资产负债表对利率变化的敏感性，以及如果年底利率下降对指导预期的影响 - 公司目前比去年底更具资产敏感性，但正在采取措施降低整体资产敏感性，已投入约15亿美元的现金或资金流以应对利率下降的情况 [20] 问题3: 是否会考虑放缓资产负债表增长 - 公司希望继续支持客户，在贷款和存款方面实现平衡增长，已有效减缓了贷存比的上升速度，未来会关注增量利润率，以实现风险调整后回报的最大化 [24] 问题4: 如何看待当前环境下资本比率的方向 - 公司通过批准在本季度使用经纪存款来加强存款资金，以维持贷存比在95% - 105%的内部目标，并确保满足客户的借款需求 [26] 问题5: 信贷损失拨备指导目标降低的原因 - 过去两个季度的大部分冲销和拨备是由一笔特定的大额信贷造成的，目前对信贷组合和未来信贷情况有信心，认为给出的指导是合适的 [42] - 拨备主要与贷款增长有关，第一季度贷款增长8%，预计全年贷款增长会低于第一季度 [43] 问题6: FHLB借款能力是当前已承诺的还是包括所有潜在抵押品 - 是当前已承诺的借款能力 [55] 问题7: 如何看待银行定期融资计划与其他流动性来源 - 公司将其视为最后贷款人，会优先使用FHLB和其他流动性来源 [56] 问题8: 2023年非利息支出指导上限略低的驱动因素 - 主要是由于净利息收入指导导致全年收益降低，从而减少了激励性薪酬应计额 [57] 问题9: 办公贷款从发放到现在的价值变化，以及地面租赁的影响 - 原始价值为5800万美元，目前账面价值为800万美元；受COVID对租金收入的影响、市场重新恢复能力以及地面租赁因素的影响，公司对该贷款进行了大幅减值，以获得最大的灵活性来实现价值最大化 [64] 问题10: 准备金所考虑的经济情景，以及其中包含的冲销金额 - 假设采用穆迪的基本情景，并对特定投资组合（如办公贷款）进行调整 [65] - 模型中每季度计算的准备金是基于未来现金流的净现值，其中隐含了冲销金额，但最终是计算资产负债表上的拨备；公司自金融危机以来10年以上的净冲销平均约为17个基点 [66] 问题11: 透支费用是否会恢复到正常的400万美元运行率 - 公司对透支计划进行了更改，该费用项目的运行率将受到影响，目前270万美元的水平可能是新的运行率 [67][69] 问题12: 无息存款占比的未来展望 - 预计无息存款仍会有一定的减少，但速度会比去年感恩节到2月底期间慢 [74] 问题13: 全年贷款增长预期 - 预计全年贷款增长在4% - 6%之间，某些类别预计会有所放缓 [76] 问题14: 办公物业的最新评估价值 - 当前评估价值约为1500万美元，且较去年有所下降 [78] 问题15: 地面租赁的终止或买断时间 - 评估价值已考虑地面租赁因素，地面租赁为长期租赁；终止或处理地面租赁可能是未来解决方案的一部分，但会带来特殊情况；整个投资组合中只有另一笔贷款涉及地面租赁，公司对该贷款情况感到满意 [79][81] 问题16: 办公贷款组合中重新评估的比例 - 公司有严格的评估政策，会根据信贷原因（如租金变化或动态变化）进行更新评估；评估价值范围在35% - 75%之间，加权平均为60% [82] 问题17: 较大额度贷款的贷款价值比是否一致 - 贷款额度越大，公司在贷款价值比和贷款成本比方面越保守，因此较大额度贷款的贷款价值比会更低 [84] 问题18: 3月3.45%的净息差是否有压力，以及未来的参考价值 - 3月3.45%的净息差是一个较好的起点，无息存款在3月有所稳定，但预计未来仍会有一定的减少；4月将体现3月25个基点利率上调的全部影响 [92] 问题19: 未来借款与经纪定期存款的资金分配 - 公司认为在3月初建立稳定、多元化的资金基础很重要，因此在2月主要利用了经纪市场；未来预计不需要再利用经纪定期存款市场，而是专注于内部利率优惠产品和促销活动来为贷款增长提供资金 [94] 问题20: 未保险存款减少3亿美元的原因 - 部分是由于IntraFi存款略有增长，部分是由于一些大客户的正常季节性因素，公司通常在第一季度会看到未保险存款的减少 [95] 问题21: 存款组合转变是否意味着客户流失 - 第一季度公司账户和家庭客户数量实现了净增长，存款组合转变主要是客户将资金从低息或无息账户转移到公司的其他产品，部分客户可能会因更高利率产品而转向其他银行，但公司的促销活动也吸引了新客户 [97] 问题22: 重启股票回购的驱动因素 - 公司目前剩余6000万美元的回购授权，在当前环境下仍优先考虑资本保全和稳定性，但认为公司处于良好状态，未来可能会重新进行股票回购活动 [99] 问题23: 本季度新发放贷款的收益率及趋势 - 商业贷款方面，工商业贷款新发放收益率约为7%，商业房地产贷款略低25个基点左右；抵押贷款方面，可调利率抵押贷款平均收益率在5.5% - 5.75%之间；其他消费类贷款收益率会更高 [102] 问题24: 贷款定价上升对贷款管道、贷款质量和数量的影响 - 公司不会改变信贷标准，反而会收紧；在定价方面，公司注重风险调整后回报，会根据风险情况提高定价，并在某些类别中保持或收紧信贷标准 [106] 问题25: 经纪存款的利率、期限和平均成本 - 公司在本季度分三批筹集经纪存款，针对零售客户且不在公司五个州的业务范围内；这些存款期限一般在9 - 13个月，大部分利率略低于5%，最后一批2亿美元的利率在4700万 - 5300万美元之间 [109]