财务数据和关键指标变化 - 第四季度总营收增长22.6%至4.756亿美元，服务收入增长24%至3.391亿美元 [87] - 2022年服务收入增长15.8%至12.9亿美元，总营收增长14.6%至17.8亿美元 [35] - 第四季度EBITDA为3690万美元，较2021年第四季度增长38.9%；调整后EBITDA为5520万美元，较2021年第四季度增长45.1% [34] - 2022年调整后EBITDA为1.918亿美元，较2021年增长20.6%；调整后EBITDA利润率从2021年的14.3%提升至14.9% [35] - 2022年第四季度净收入为890万美元，摊薄后每股收益为0.47美元；非GAAP每股收益增长31.1%至1.56美元 [14] - 2022年全年非GAAP每股收益增长19.7%至5.77美元 [15] - 2022年全年运营现金流为1.622亿美元，预计2023年约为1.5亿美元 [15][36] - 2022年第四季度支付约1.45亿美元债务，年末调整后杠杆率降至2.86 [6] - 2023年折旧和摊销预计在2300万 - 2500万美元，无形资产摊销约为3600万美元，利息费用在3200万 - 3400万美元，全年税率约为23.5% [17] - 2023年预计全面摊薄加权平均股数约为1910万股，资本支出预计在2600万 - 2800万美元 [88] 各条业务线数据和关键指标变化 - 联邦政府客户收入在第四季度同比增长45.6%，其中有机增长15.4%，另有收购贡献 [28] - 州和地方政府收入在第四季度增长7%，反映了灾难管理和环境服务的同比增长 [8] - 商业能源客户收入在第四季度增长17%，各服务均有显著增长 [30] - 国际政府业务第四季度收入受短期项目完成和货币换算影响，预计2023年实现中个位数增长 [9] 各个市场数据和关键指标变化 - 2022年末业务开发管道超过85亿美元，比一年前高20% [10] - 2022年IIJA相关活动销售额约为4000万美元，管道中有超过1 - 1.5亿美元的机会 [40] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续优先偿还债务，同时维持股息政策并回购股份以抵消员工激励计划的影响 [16] - 2023年预计服务收入在14.05亿 - 14.65亿美元之间，中点同比增长11.6%；关键增长市场占服务收入的比例将继续增加 [18] - 成立新团队专注提升公司技术能力，维持联邦IT现代化领域的增长势头 [32] - 公司在IT现代化和公共卫生领域具有优势，通过结合专业知识和技术解决方案赢得合同 [7] - 公司在气候、环境和基础设施服务方面有积极发展势头，受益于IIJA和IRA带来的政策和经济环境 [9][31] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 预计2023年是创纪录的一年，受益于3.9亿美元的积压订单和强大的业务开发管道 [18] - 气候和弹性业务是关键增长驱动力之一，预计未来几年将实现强劲的两位数增长 [20] - IT现代化业务有信心保持两位数增长 [21] - 公司在可再生项目咨询业务未放缓，在互联问题上有大量工作，尽管项目延迟但业务仍繁忙 [22] - 公司认为自身具有较高的抗衰退能力，85% - 90%的收入来自受经济衰退影响较小的终端市场 [58] 其他重要信息 - 2022年公司获得多项重要认可，包括入选福布斯美国最佳管理咨询公司等名单 [39] - 2023年4月13日向3月24日登记在册的股东宣布每股0.14美元的季度现金股息 [37] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 基础设施法案合同授予时间和财务影响，以及对联邦和地方客户气候相关支出活动的预期 - 已开始看到一些机会，但预计在2024年及以后才会更显著；气候和弹性业务是关键增长驱动力之一，预计未来几年将实现强劲的两位数增长 [20] 问题: IT现代化业务情况 - IT现代化业务是五大增长驱动力之一，过去几年每年增长15%，有信心未来保持两位数增长；在联邦领域，该业务利润率较高，且较少使用分包商，有助于推动服务收入增长 [21][48] 问题: 可再生能源项目连接电网问题对公司的影响 - 公司在可再生项目咨询业务未放缓，在互联问题上有大量工作，尽管项目延迟但业务仍繁忙；政府正在采取措施解决该问题 [22][43] 问题: 2023年现金流转换率和调整后EBITDA趋势预期 - 预计2023年现金流转换情况与2022年相似，未看到不利因素；设施相关一次性费用预计在2023年及以后大幅下降 [23][67] 问题: 大型联合项目中咨询式销售机会及IT业务发展轨迹 - 公司在为客户提供IT现代化服务时，结合领域专业知识和技术技能，能创造协同销售机会；IT业务利润率较高，有助于推动服务收入增长，且这种趋势在2023 - 2024年可持续 [46][48][49] 问题: 债务偿还与并购的权衡 - 2023年上半年将专注于偿还债务；目前利率较高，估值有所下降，但公司希望交易能立即增值，因此主要关注债务偿还和现金流 [51][75] 问题: 人才可用性和招聘情况 - 公司需要增加人才以实现增长目标，一直在大力投资招聘，市场情况有所改善但仍具挑战性；公司有强大的文化、提供发展机会和有趣的工作，有助于吸引人才 [53][54][78] 问题: 面对面业务活动和差旅娱乐费用情况 - 客户面对面交流增多，但不会回到疫情前的差旅娱乐支出水平，公司将处于混合工作环境，会优化公司以保持竞争优势和文化 [56] 问题: 经济衰退对客户行为和项目工作的影响 - 公司认为自身具有较高的抗衰退能力，85% - 90%的收入来自受经济衰退影响较小的终端市场，目前未看到重大影响 [58] 问题: 客户在IT系统向商业系统迁移方面的进展 - 公司主要关注民用客户，在与这些客户的现代化合作中处于第三或第四局，这是一个多年的过程，将在未来五年以上推动公司显著增长 [64] 问题: 抵消利息费用的可持续性 - 公司已采取额外对冲措施，目前约50%的债务已对冲；税务策略等措施有助于抵消大部分利息费用影响 [72] 问题: 后疫情时代差旅支出情况 - 差旅支出有所回升，但仍低于疫情前水平，约为疫情前的50% - 60%；公司已转向混合工作环境 [93]