业绩总结 - Annaly在2024年第二季度每股可分配收益为0.68美元[9] - 每股账面价值为19.25美元，较2024年第一季度的19.73美元有所下降[55] - 2024年第二季度的每股GAAP净收入（损失）为-0.09美元，较2024年第一季度的0.85美元下降[55] - 2024年第二季度的年化GAAP回报率为-0.31%，较2024年第一季度的16.29%大幅下降[55] - 2024年第二季度的净利差为0.24%，较2024年第一季度的-0.03%有所改善[55] - 2024年第二季度的平均收益率为5.17%，较2024年第一季度的4.88%有所上升[55] - 2024年第二季度的总投资组合为903.25亿美元，较2024年第一季度的874.85亿美元有所增长[58] 用户数据 - Annaly的住宅信贷组合在第二季度略微下降至59亿美元，较2024年第一季度下降4%[41] - Annaly的MSR组合市场价值较上季度增长5%，达到28亿美元，占专用资本的22%[9] - 2024年迄今的贷款锁定量为78亿美元，超过2023年全年的总锁定量（76亿美元）[9] - Annaly的非合格抵押贷款（Non-QM）证券化的逾期率在第二季度有所下降[35] 财务数据 - Annaly的经济杠杆率为5.8倍，较第一季度的5.6倍有所上升[9] - 平均利息负债的GAAP成本为5.43%，较上季度上升3个基点，经济成本为3.90%，上升12个基点[9] - 2024年6月30日的经济债务为65,778,149千美元，较2023年9月30日的68,325,691千美元下降[72] - 2024年6月30日的利息收入（不包括PAA）为1,170,019千美元，较2023年6月30日的909,571千美元上升[74] - 2024年6月30日的经济净利息收入（不包括PAA）为363,549千美元，较2023年6月30日的381,407千美元下降[74] 市场动态 - Annaly的总资产可融资金额为63亿美元，其中包括35亿美元的现金和无负担的机构MBS[9] - Annaly的机构投资组合在2024年第二季度末达到660亿美元，较2024年第一季度增长2%[31] - Annaly的MBS投资组合在第二季度的预付款速度为7.4 CPR，较2024年第一季度的6.0 CPR有所上升[31] - Annaly的MSR策略专注于低息、高质量的MSR，具有强大的信用特征[34] 未来展望 - Annaly在2024年已定价13笔证券化交易，总金额达到67亿美元，年初至今的发行量超过2023年全年[41] - 2024年7月关闭的整体贷款证券化金额为4.83亿美元，定价的整体贷款证券化金额为6.03亿美元[96] - Annaly的MSR组合在第二季度小幅增长，受益于稳定的现金流和低违约率[48]