财务数据和关键指标变化 - 净收入同比增长78%，较2020年第二季度增长86% [9] - 每股收益为0.41美元，即使股份数量增加和优先股股息增加，仍实现了增长 [10] - 每位员工的收入在第二季度按年计算为67.8万美元，是资产规模在100 - 200亿美元的银行中位数水平的两倍多 [12] - 2021年第二季度净利息收入增长至创纪录的4290万美元，同比增长28%，连续22个季度实现年度净利息收入增长 [25] - 非利息收入创纪录，推动季度总收入达到创纪录的5770万美元，较上一季度增长10%，按年计算增长41% [26] 各条业务线数据和关键指标变化 Chartwell Investment Partners - 截至2021年6月30日，管理资产达到115亿美元，年化运营收入为3990万美元，均较一年前增长超过20% [14] - 年初至今，投资管理费用同比增长20%，而费用增长速度几乎是其一半，产生了显著的运营杠杆效应 [16] - 第三季度新业务管道开始时，有超过6500万美元的未注资机构承诺 [16] TriState Capital Bank - 总贷款较去年增长超过29%，本季度增长近9%，达到93亿美元，年化增长率为35% [18] - 私人银行贷款增长至57亿美元，占季度末总贷款的近62%，贷款申请量较2020年第二季度增长43%，达到创纪录水平 [18][20] - 商业贷款在2021年6月30日达到36亿美元，较一年前增长15%，较3月31日增长2% [21] - 商业房地产贷款年化增长近16%，占总贷款的25% [21] - 存款在季度末达到超过102亿美元，创历史新高，较过去12个月增长30%，本季度增长10% [24] - 财资管理存款较2020年6月30日翻了一番，目前占总存款的22% [24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过投资技术来扩大规模和响应能力，以支持员工并提升为客户提供一流服务的能力 [12] - 公司投资于客户参与、体验和产品，以提高市场份额和盈利能力，同时保持运营杠杆 [13] - Chartwell专注于持续的有机增长，投资于产品开发，如推出新的短期高等级债券基金 [16][17] - TriState Capital Bank通过与金融中介建立推荐网络，继续主导市场份额并推动业务增长 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对下半年充满信心，各业务线的业务管道健康 [29] - 2021年，公司专注于使总收入、贷款和存款较2020年增长15% - 20%，将年度费用增长控制在低两位数水平，继续产生正的净资产流入，扩大Chartwell的部门利润率，并继续增加净利息收入，同时保持卓越的资产质量 [29] 其他重要信息 - 公司的信贷质量长期以来一直是差异化因素，第二季度不良评级信贷较第一季度减少了约33%，在93亿美元的贷款组合中，不良评级信贷仅为3400万美元，占总贷款的37个基点 [22] - 非执行资产占总资产的12个基点，净冲销仅占平均总贷款的10个基点，第二季度的冲销活动在之前的期间已预留 [23] 问答环节所有提问和回答 问题: 存款组合在利率上升环境中的表现 - 公司过去15年专注于业务各方面，建立了复杂的资金机制，能够控制资金流入，关系经理的人员流动率几乎为零，未来前景乐观 [37] - 公司专注于为现有客户提供服务，随着技术投资的增加，吸引新客户的速度达到了历史最快，正在为未来两年的存款管道和投资组合做准备 [40] 问题: Chartwell业务的收入增长预期和并购前景 - 公司在2020年3月市场低迷时专注于恢复Chartwell的业务，目前已取得成功，未来将更加积极地参与市场 [42] - Chartwell预计在下半年及未来实现收入增长，目前专注于有机增长，但也会考虑合适的并购机会 [43][44] 问题: 贷款和存款增长目标是否保守或会放缓 - 公司认为去年第三和第四季度的业绩也很出色，从平均余额和即时数据来看，对下半年仍持乐观态度，预计将达到15% - 20%增长目标的上限 [51] - 私人银行方面市场接受度高，商业方面随着供应链松动和资金融资的改善将有所回升 [52] 问题: 净息差能否达到年中至高位160多个基点 - 公司仍相信能够通过合理和风险管理的贷款和投资增长、建立持久的客户关系以及匹配流动性需求来实现净利息收入增长 [53] - 本季度净息差扩大，预计全年将继续扩大，主要由存款成本降低驱动，预计年底净息差将达到中至高位160多个基点 [53] 问题: 是否考虑锁定更长期的负债资金 - 公司正在讨论和评估这一问题，但尚未大规模实施，对财资管理业务的增长感到满意，将继续关注以提高股东回报 [59] - 公司将存款组合视为建立客户关系的机会，目前客户没有此类需求，公司认为当前的产品组合合适，但会持续关注和预测 [60] 问题: 贷款下限情况及需要多少次美联储加息才能突破下限 - 平均而言，两次美联储加息将使贷款突破下限，过去12个月贷款下限对业务有显著贡献，未来公司将调整新贷款的利差和下限策略 [62] 问题: 私人银行贷款在贷款组合中的占比及年底预期 - 公司预计私人银行贷款在贷款组合中的占比将继续增长至60%以上，私人银行贷款基数较大且增长速度高于商业贷款 [69] 问题: 商业贷款和私人银行贷款的利差情况 - 商业房地产贷款收益率在3% - 3.75%之间，商业和工业贷款收益率在2.5% - 3.25%之间，私人银行贷款收益率在2% - 3%之间 [70] 问题: 下半年商业和工业贷款增长的驱动因素和预期规模 - 公司对商业房地产贷款的增长有信心，客户有重新部署资金的机会，公司将与他们一起发展业务 [78][79] - 基金融资业务有很大的增长机会，目前借款仅为2亿美元，承诺额度为6亿美元 [79] - 下半年设备融资通常较好，随着供应链缓解，已赢得的交易将在第三和第四季度提供资金 [80] 问题: 10% - 12%的费用增长预期能否长期维持 - 费用增长是公司有意为之，反映了对人员、基础设施、技术和客户的持续投资，同时利润率在扩大，公司已达到临界规模，能够在投资未来的同时为股东提供盈利的业务 [83] - 公司收入同比增长16%，资产负债表增长26%，费用增长约14.5%，支持了正的运营杠杆目标 [84] - 人员薪酬成本同比增长20%，技术和数据服务同比增长44%，下半年这两项费用的增长速度将有所放缓 [87] - 公司仍打算实现正的运营杠杆，将费用增长控制在12%以内，但不会牺牲长期目标，将继续专注于为客户提供优质服务 [90] 问题: 银行净息差在首次加息时的预期表现 - 公司根据点阵图预测，2023年可能有两次加息，未来两年净息差将适度扩大，主要得益于存款成本降低、固定利率和快速部署流动性到创收资产的能力 [98] - 公司的业务模式具有自然对冲机制，如财资管理业务在正常利率环境下的目标是实现LIBOR减去100个基点的收益率 [99] 问题: 存款余额中与指数挂钩的比例及未来变化预期 - 约60%的非定期计息存款与EFF或类似指数挂钩，占总存款的约21%，较之前的45%有所下降，公司认为这是存款组合的良好多元化 [101] 问题: 银行资本需求的应对措施 - 公司今年资产负债表增长超出预期，预计将继续增长，已努力将去年筹集的资金用于高质量新贷款和增加投资组合的流动性 [105] - 公司对目前10.37%的净资产收益率感到满意，认为还有提升空间，目前筹集的资金已开始产生有意义的回报 [106] - 公司目前不需要在年底前筹集资金，2022年初的资本水平可以满足资产负债表构成、贷款增长的需求，但会继续寻找以经济高效的方式筹集资金的机会，次级债务可能是一种有吸引力的选择 [107][108]