财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入增长17%，今年前6个月净收入增长20%，均为有机增长 [7] - 截至6月30日的过去12个月，EBITDA为3790万美元，创历史最高水平 [7] - 2023年前6个月，调整后EBITDA为1810万美元，运营现金流为1890万美元，杠杆率降至2.4倍调整后EBITDA [22] - 第二季度毛收入增长16%，净收入增长17%，毛利润增长29%，毛利率从30.8%提升至34% [23] - 第二季度G&A费用略有上升，利息费用增至220万美元，所得税税率为38%，净收入为39.7万美元或每股0.03美元 [24][25] - 2023年前6个月，毛收入增长14%，净收入增长20%，毛利润增长30%，毛利率从32%提升至37% [27][28] - 2023年前6个月，SG&A费用仅增长2.1%，利息费用增至470万美元，所得税费用为100万美元，有效税率为43%，净收入为130万美元或每股0.10美元 [28][29][31] - 2023年6月底，杠杆率降至2.4倍过去12个月调整后EBITDA，净债务为8900万美元 [32] - 公司上调2023年财务指引，预计净收入增长9% - 10%，调整后EBITDA为3800 - 4000万美元，调整后摊薄每股收益为1.30 - 1.35美元，资本支出为1000 - 1200万美元 [34] 各条业务线数据和关键指标变化 - 政策与规划部门E3表现强劲，资产估值和市场价格预测业务增长迅速 [9] - 市政工程和金融服务同比增长16%，利润率持续扩大，业务成功拓展至其他州 [13][14] - 公用事业项目组合表现良好，圣地亚哥天然气与电力公司外展项目按计划进行，PG&E合同增加，SCE合同实现目标 [14][15] - 软件业务表现出色，订单储备充足，有望实现最佳业绩 [17] - 绩效工程集团处于两个最强生产季度，开始为美国第六大学区工作，并推进五个新的加州绩效工程合同 [18] - 纽约能源工程业务合同收入较2022年同期增长16%，盈利能力提高，预计2023年实现50%的有机增长 [19] 各个市场数据和关键指标变化 - 州和地方业务是公司最大的客户细分市场，占比略高于公用事业合同，商业业务占比约8% - 10% [44] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司预计2023年业绩强劲，并将在今年晚些时候或明年年初恢复收购，未来3年预计实现超过15%的年增长率 [20] - 公司正在对银行信贷安排进行再融资，计划在下一次季度电话会议前达成新的3年信贷协议 [35] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司第二季度表现强劲，延续了去年的增长势头，预计积极趋势将持续到明年 [7][20] - 公司认为城市业务未显示出衰退迹象，且劳动力短缺为业务增长创造了机会 [13][14] - 公司对上半年业绩感到满意，有信心提高2023年财务指引 [33] 其他重要信息 - 公司提供非GAAP财务指标，包括净收入、调整后EBITDA和调整后每股收益，以帮助投资者分析业务趋势和表现 [5] - 公司近期完成了市政工程部门的一项小型收购，并积极寻求更多收购机会 [23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 提高毛利率的因素及可持续性 - 提高毛利率的因素按影响程度排序为：软件收入、加州IOU合同重组、市政工程和规划分析工作的业务量增长和生产率提高 [36][37] - 这些因素具有可持续性，下半年是业务旺季，预计按工时计费的服务业务利润率将继续提高 [39] 问题: SMUD和LoadSEER合同的重要性 - 该合同规模较小，第一季度有一个未公布名称的重要合同，软件业务下半年和2024年有良好的订单储备 [42] 问题: 公司业务市场的构成 - 州和地方业务占比略高于公用事业合同，商业业务占比约8% - 10%，州和地方业务是目前最大的驱动力 [44] 问题: IRA资金咨询工程后的后续机会 - 目前公司主要从事客户探索如何获得IRA资金及项目优先级规划的研究工作，后续将有基础设施项目机会，可能在未来几年出现 [47][48] 问题: 投标和提案管道及软件业务订单储备的量化 - 脱碳研究、市政或私营部门业务刚刚起步，公司已获得两个重要合同，软件业务有望创历史最佳业绩，预计将大幅超过此前1200万美元的年收入 [52][54] 问题: 即将到期的合同续签情况 - Con Ed的提案正在评估中，LADWP的合同可能在年底重新招标或续签，每年约25%的合同会进行重新招标 [56] 问题: 第三季度和第四季度的业绩预期 - 预计第三季度业绩好于第二季度，第四季度略好于第三季度，从上半年业绩到全年指引呈直线增长趋势 [60]