财务数据和关键指标变化 - 2024年第四季度经常性收入超预期，调整后EBITDA达指引中点 [7] - 2024年核心有机增长持平，预计2025年达2.5% [7] - 2025年调整后EBITDA利润率提高400个基点，从20%升至24% [7][14] - 2024年底净美元留存率为96%，高于上一年的95%，目标是2025年继续提升 [8] - 2024年第四季度调整后EBITDA为1490万美元，环比增长，全年各季度持续增长 [8][17] - 2024年第四季度自由现金流为900万美元，全年为2340万美元 [8][18] - 2025年至今已偿还债务3300万美元，2024年偿还1.89亿美元，目前总债务约2.61亿美元 [13][19] - 预计2025年全年自由现金流在2000万 - 2500万美元之间 [18] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2024年第四季度新增110个客户，包括21个主要客户，与291个现有客户扩大合作，包括42个主要扩张 [9] - 2025年G2 Winner市场报告中获得76个徽章，较上一年增加 [9] - 2024年底剥离两条非战略表现不佳产品线，使2025年营收指引降低约1800万美元，但对调整后EBITDA无影响 [11] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 致力于提供AI解决方案，以改善知识共享和业务成果 [11] - 2025年核心有机增长目标为2.5%，目标是接近中个位数增长 [13] - 建立印度卓越中心，对产品进行重大投资，80%核心内容和知识管理产品组合实现AI赋能 [27][28] - 出售日落非核心产品，专注产品组合，建立现代需求生成和数字营销功能，升级销售人才 [41][42] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 业务出现重要转机，核心有机增长率转正，留存率提高，调整后EBITDA和利润率增长 [15] - AI战略将是未来三年提高增长率的核心 [32] 其他重要信息 - Upland InterFAX与柯尼卡美能达商业解决方案扩大合作，成为其云传真解决方案 [10] - 2024年第四季度在IDC市场报告中获得认可 [10] 问答环节所有提问和回答 问题: Upland是否有被低估的AI故事及关键用例 - 公司在印度建立卓越中心，对产品进行重大投资，80%核心内容和知识管理产品组合实现AI赋能 [27][28] - BA Insight是AI赋能平台，连接企业大语言模型和专有企业数据源，解决企业实施AI战略的最后一公里问题 [28] - Panviva推出AI驱动的代理助手，Qvidian推出AI辅助工具，用于自动化RFP和提案响应 [29] - Qvidian的AI辅助产品在第四季度有500万美元ARR销售给一家大型科技公司 [30] - RightAnswers与OpenAI的ChatGPT集成，增强搜索和自动化内容创建 [31] 问题: 资产剥离战略进展、剩余经常性收入及剥离业务净收益 - 出售价格约为1000万美元 [34] - 日落资产收入从2024年的约3200万美元降至2025年的约1400万美元，2026年预计降至约600万美元 [34] 问题: 1000万美元是两条业务线的总价还是每条业务线的价格 - 是两条业务线的总价 [39] 问题: HGGC投资后市场策略的发展及现状 - 出售日落非核心产品，专注产品组合 [41] - 建立印度软件开发功能，对产品进行重大投资，将AI融入产品 [42] - 建立现代需求生成和数字营销功能，升级销售人才 [42] - 核心有机增长率和净续约率提高，利润率扩大，自HGGC投资后偿还2.61亿美元债务 [43] 问题: 债务偿还时间安排 - 目前享受低利率，不急于偿还债务，计划在今年下半年进行债务再融资，利率会稍高，但本金减少会有所抵消 [45] 问题: 第一季度营收指引范围为何较宽 - 由于永久许可证收入和专业服务收入有时不稳定，为保持一致性，指引范围较宽 [47] 问题: 核心净美元留存率提高的原因及构成 - 净美元留存率提高主要是由于总美元留存率提高，这得益于产品投资、剥离业务和专注于最强产品 [52] - 目标是2025年底将净美元留存率提高到接近98% [52] 问题: 扩张部分的构成 - 核心是纯粹的扩张，增加席位和用户，但随着AI产品的推出，有机会向现有客户追加销售AI功能 [54] 问题: 2.5%的核心增长是否为恒定货币数字，外汇对前景的影响 - 外汇影响不大 [56]