财务数据和关键指标变化 - 第二季度净亏损6980万美元，合每股2.3美元，上一季度净利润170万美元，合摊薄后每股0.6美元 [17] - 一级杠杆率下降48个基点至10.63%，普通股一级资本比率下降60个基点至14.01%，有形普通股权益比率上升18个基点至11.18% [18] - 每股账面价值减少1.96美元至39.03美元 [18] - 信贷损失准备金增至1.83亿美元，占总贷款的2.38%，较上一季度增加75个基点 [11] - 非利息收入从上个季度的820万美元降至640万美元 [22] - 非利息支出较上一季度减少200万美元至4350万美元 [23] - 2025年全年平均盈利资产增长预期调整，平均贷款增长预期从2% - 5%调整为持平，平均存款增长指引从1% - 4%提高到6%，年度税率调整为37% - 47% [24][25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第二季度超过三分之二的贷款发放为商业和工业（C&I）贷款，C&I团队推动贷款增长 [22] - 核心存款增长，降低了对批发资金的依赖，平均存款自2024年第二季度以来增长了10亿美元 [19] - 数字渠道存款增长成功，约4.4%的利率吸收存款，部分去年5%利率的存款本季度到期续存，有利于第三、四季度存款成本 [42] 各个市场数据和关键指标变化 - 第二季度末不良贷款为2.264亿美元，较上季度净增2600万美元 [12] - 不良资产占总资产的2.16%，较上季度增加37个基点 [13] - 第二季度净冲销总计8390万美元 [13] - 6月30日30 - 89天逾期贷款为3470万美元，低于3月31日的8300万美元 [13] - 6月30日受批评和分类贷款总计8.754亿美元，高于之前的7.749亿美元 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 对有问题的办公贷款采取积极主动的解决策略，进行贷款重组、出售等操作，目标是在2026年第一季度恢复更正常的拨备环境 [5][16] - 继续扩大C&I贷款业务，推动贷款组合多元化 [22] - 加强关系型存款业务，降低对批发资金的依赖 [6] - 评估近期减少或暂停股息，以保留灵活性，待收益正常化后重新评估资本回报形式 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 认为办公行业的变化是长期和结构性的，本季度业绩受信贷准备金增加和贷款解决工作影响，但银行财务状况仍稳健 [5][17] - 预计第三季度情况将好于第二季度，有望在2026年第一季度恢复更正常的拨备环境 [16] 其他重要信息 - 本季度拨备1.38亿美元用于信贷损失，其中4540万美元与办公贷款叠加准备金增加有关，1110万美元与个别评估贷款有关，近7000万美元与待售或预期出售贷款的退出策略有关 [10][11] - 出售资产的加权平均折扣约为40% [64] 问答环节所有提问和回答 问题1: 就潜在损失拨备而言处于什么阶段，本季度行动对办公投资组合和其他领域的展望范围如何 - 认为下季度净冲销与本季度相似，由于准备金行动和拨备，对损益表影响不会更严重 [33] - 截至6月30日已冲销1.13亿美元，办公投资组合总准备金为1.095亿美元 [34] - 超过一半的26笔到期贷款已在当前处理数据中体现 [35] 问题2: 本季度不良资产流入量大，是否达到峰值，如何看待处理节奏，分类资产比率是否有监管限制 - 认为未来流入程度不会像本季度这么大 [39] - 会努力降低受批评和分类贷款规模，预计下半年和2026年该组合总量将下降 [40] - 基于目前信息，认为已接近峰值 [41] 问题3: 短期内存款成本走向，当前存款成本情况 - 上半年各业务线存款增长成功，数字渠道存款更具价格敏感性，利率约4.4%，去年部分5%利率存款本季度到期续存，对第三季度存款成本有积极影响 [42] - 预计下半年和2026年C&I关系存款将继续增长，有助于降低资金成本 [43] 问题4: 新增多户住宅项目进入受批评和分类名单情况，是否预示未来损失 - 认为这是个别现象而非系统性问题，多户住宅租金在增长，空置率优于全国平均水平 [48][49] - 华盛顿特区多户住宅估值风险低于办公子市场 [50] 问题5: 华盛顿特区与其他城市在驱逐租户流程上的差异 - 华盛顿特区有更严格要求，目前每单位坏账约2200美元，高于全国平均的800美元，相关问题正在解决中 [51] 问题6: 未来几个季度联邦存款保险公司（FDIC）保险费变化情况 - 2025年剩余时间按第一季度约900万美元的季度运行率计算，随着信用状况改善，FDIC保险费降低将大幅减少开支 [54] 问题7: C&I业务中承诺进展是否大于资产负债表数字，未来是否有存款流入 - 该业务存在未使用的承诺额度，约60%将因业主自用建设等原因得到资金支持 [59] - 新关系未来会有存款流入 [60] 问题8: 待售资产的定价和折扣情况 - 到目前为止，出售资产的加权平均折扣约为40%，基于原始贷款余额和相关冲销 [64][65] 问题9: 利率下调对更新后的利差指引的影响 - 由于利率风险中性管理，预计美联储利率变动对净利息收入不会有重大影响 [67] 问题10: 是否考虑批量出售贷款以清理问题信贷 - 会根据具体情况评估各种策略，以实现股东利益和投资组合的最优退出，预计2026年拨备费用恢复正常，届时会有一定准备金释放 [70][72][73]