股份發行人及根據《上市規則》第十九B章上市的香港預託證券發行人的證券變動月報表 | 截至月份: | 2026年3月31日 | 狀態: 新提交 | | --- | --- | --- | | 致：香港交易及結算所有限公司 | | | | 公司名稱: | 香港生力啤酒廠有限公司 | | | 呈交日期: | 2026年4月1日 | | | I. 法定/註冊股本變動 不適用 | | | FF301 第 1 頁 共 10 頁 v 1.2.1 FF301 II. 已發行股份及/或庫存股份變動及足夠公眾持股量的確認 1. 股份分類 普通股 股份類別 不適用 於香港聯交所上市 (註1) 是 證券代號 (如上市) 00236 說明 已發行股份（不包括庫存股份）數目 庫存股份數目 已發行股份總數 上月底結存 373,570,560 0 373,570,560 增加 / 減少 (-) 0 0 本月底結存 373,570,560 0 373,570,560 足夠公眾持股量的確認(註4) | 根據《主板上市規則》第13.32D(1)條或第19A.28D(1)條 / 《GEM上市規則》第17.37D(1)條或第25.21D(1)條，我們 ...

N O T I F I C AT I O N L E T T E R Dear non-registered shareholder(s), (Incorporated in Hong Kong with limited liability) ( 於香港註冊之有限公司 ) (Stock Code/股份代號: 236) San Miguel Brewery Hong Kong Ltd. (the "Company") 1) Notice of Publication of 2025 Annual Report and Notice of Annual General Meeting ("Current Corporate Communication") Enclosed is the Current Corporate Communication of the Company in both English and Chinese versions. The Current Corporate Communication of the Company has also been published in Eng ...

(Incorporated in Hong Kong with limited liability) ( 於香港註冊之有限公司 ) (Stock Code/股份代號: 236) N O T I F I C AT I O N L E T T E R Dear registered shareholder(s), San Miguel Brewery Hong Kong Ltd. (the "Company") 1) Notice of Publication of 2025 Annual Report, Notice of Annual General Meeting and Proxy Form of Annual General Meeting ("Current Corporate Communication") Enclosed is the Current Corporate Communication of the Company in both English and Chinese versions. The Current Corporate Communication of the Comp ...

(Incorporated in Hong Kong with limited liability) ( 於香港註冊之有限公司 ) 31 March 2026 Dear non-registered shareholder(s), San Miguel Brewery Hong Kong Ltd. (the "Company") 1) Notice of Publication of 2025 Annual Report and Notice of Annual General Meeting ("Current Corporate Communication") The Current Corporate Communication of the Company has been published in English and Chinese languages and is available on the website of the Company at info.sanmiguel.com.hk and the website of The Stock Exchange of Hong Kong ...

香港生力啤酒廠有限公司 (Stock Code: 236) （股份代號：236） PROXY FORM FOR ANNUAL GENERAL MEETING 股東周年大會之代表委任表格 I/We, being the registered holder(s) of ordinary shares in the capital of San Miguel Brewery Hong Kong Limited (the "Company"), hereby appoint the Chairman of the meeting (Note 2 and 3) or the proxy as specified below to act as my/our proxy to attend and vote for me/us and on my/our behalf at the annual general meeting (the "AGM") of the Company to be held at Island Ballroom, Level 5, Island Shangri-La Hong Kong, Tw ...

香港生力啤酒廠有限公司 （ 於 香 港 註 冊 成 立 之 有 限 公 司 ） （股份代號：236） 香港生力啤酒廠有限公司 執行董事 陳永强 二零二六年三月三十一日 致股東 各位股東： 謹呈上香港生力啤酒廠有限公司（「本公司」）二零二五年年報、第六十三屆股東周年大會通告及代表委任表格。 本年度之股東周年大會將於二零二六年四月二十二日（星期三）下午三時正假座香港中區法院道太古廣場二期港島香格里拉 大酒店五樓香島殿舉行，股東登記將於下午二時三十分開始。 本函件乃按現時之已登記股東名冊寄上，如 閣下已出售所持有之本公司之股份，請毋須理會本函件及其附件。 為使本公司能作好一切接待之準備， 閣下如欲出席股東周年大會，敬請填妥以下回條，並於二零二六年四月十六日（星期 四）前寄回。 如 閣下未能出席股東周年大會並欲指示如何代 閣下登記就各項會上的議案的投票，請填妥隨附的代表委任表格並最遲 於會議舉行前四十八小時將已填妥的代表委任表格交回本公司之股份過戶登記處香港中央證券登記有限公司，地址為香港 灣仔皇后大道東183號合和中心17M樓。（詳情請參閱代表委任表格附註第七項。） 此致 貴股東台鑒 回條 香港生力啤酒廠有限公司 ...

股東周年大會通告 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公佈之內容概不負責，對 其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示概不會就本公佈全部或任何部分內容而產 生或因倚賴該等內容而引致之任何損失承擔任何責任。 – 1 – 香港生力啤酒廠有限公司 （ 於 香 港 註 冊 成 立 之 有 限 公 司 ） （股份代號：236） 股東周年大會通告 茲通告香港生力啤酒廠有限公司（「本公司」）謹訂於二零二六年四月二十二日（星期三） 下午三時正假座香港中區法院道太古廣場二期港島香格里拉大酒店五樓香島殿舉行第六十三 屆股東周年大會，以處理下列事項： 普通決議案 (1) 省覽及採納截至二零二五年十二月三十一日止年度本公司及其附屬公司之經審核 綜合財務報表連同本公司董事會報告及獨立核數師報告。 (2) 批准派發截至二零二五年十二月三十一日止年度之末期股息。 (3) 重選本公司之董事 (a) 重選為非執行董事： (i) 蔡啓文先生 (ii) 凱顧思先生 (iii) 長藤達哉先生 股東周年大會通告 於本公佈日期，本公司董事會（「董事會」）成員包括執行董事陳永强先生；非執行董事蔡啓文 先生（主席）、凱顧思先生（副主席） ...

香港生力啤酒廠有限公司 Stock Code 股份代號：00236 2025 Environmental, Social and Governance Report 環境、社會及 管治報告 CONTENTS 目錄 1 ABOUT THIS REPORT 關於本報告 3 ABOUT US 關於我們 7 OUR APPROACH TO ESG 環境、社會及管治的方針 9 STAKEHOLDER ENGAGEMENT 持份者參與 16 MATERIALITY ASSESSMENT 重要性評估 18 ENVIRONMENTAL 環境 © 2026 Copyright San Miguel Brewery Hong Kong Ltd. All Rights Reserved. © 香港生力啤酒廠有限公司版權所有 37 SOCIAL 社會 53 APPENDIX 附錄 43 Supplier Communication and Risk Assessment 供應商溝通及風險評估 44 Quality Management System and Certifications 品質管理系統及認證 45 Regulatory ...

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 2025年综合盈利为7840万港元，相比2024年综合亏损1890万港元实现扭亏为盈[14][16] - 2025年收入为7.373亿港元，较2024年的7.112亿港元增长3.7%[16][20] - 若剔除2024年一次性非现金减值损失9000万港元，2025年综合净利润仍较2024年显著改善39%[19] - 2025年归属于公司股东的净利润为7610万港元，2024年为净亏损2010万港元[19] - 2025年每股基本盈利为20港仙，2024年为每股亏损5港仙[16] - 公司2025年综合盈利为7840万港元，相比2024年综合亏损1890万港元（包含一次性非现金减值亏损9000万港元）实现扭亏为盈[22] - 撇除减值亏损影响，公司2025年综合盈利较2024年仍显著改善39%[22] - 公司2025年综合收入为7373万港元，较2024年上升3.7%[22] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 2025年毛利为2.956亿港元，较2024年的2.661亿港元增长11.1%[20] - 公司2025年毛利达2.96亿港元，较2024年的2.66亿港元增长11.1%[22] - 2025年已缴税项（含啤酒税）为1440万港元，2024年为1158万港元[16] - 2025年支付给生力集团的特许权使用费为285.8万港元，较2024年的140.2万港元增长约104%[150][152] - 公司关联方贷款产生利息支出15.6万港元（2024年：15.2万港元）及滞纳金支出26.9万港元（2024年：27.1万港元）[158] 其他财务数据 - 截至2025年12月31日，现金及银行结余总额为2.857亿港元，较2024年同期的2.165亿港元增加[20] - 截至2025年12月31日，总净资产为6.966亿港元，较2024年同期的6.348亿港元增长[16][21] - 截至2025年12月31日，贷款为360万港元，负债权益比率为0.01[21] - 截至2025年底，公司现金及银行存款为2.86亿港元，较2024年底的2.17亿港元增加[22] - 截至2025年12月31日，公司营运资金为净流动资产3.202亿港元，较2024年同期的2.676亿港元增长19.6%[165] - 截至2025年12月31日，公司现金及银行存款（不含抵押存款）为2.857亿港元，较2024年同期的2.165亿港元增长32.0%[165] - 公司从关联公司获得贷款总额为359.2万港元，较2024年的350.3万港元增长2.5%[166] - 公司总借贷额截至2025年12月31日为359.2万港元（2024年：350.3万港元）[166] - 截至2026年1月1日，雇员退休基金资产未审核市值为4692.4万港元，但存在548.2万港元的偿债赤字，资产覆盖率为90%[164] 各条业务线表现 - 公司2025年总销量增长11%，但香港本地销量下降3%，与行业整体销量跌幅一致[25][29] - 生力清啤2025年销量增长3%，表现优于行业[26][30] - 生力（广东）啤酒有限公司2025年国内销量增长4%，其中生力品牌销量增长6%，营业利润同比增长23%至2750万元人民币[34] - 生力（廣東）啤酒有限公司2025年國內銷量增長4%[38] - 生力品牌2025年銷量升幅為6%[38] - 生力（廣東）啤酒有限公司2025年經營盈利上升至2,750萬元人民幣，按年增長23%[38] - 生力清啤(San Mig Light)在行业疲软下销量仍实现增长，巩固了其在香港淡啤市场的领导地位[70] - 公司品牌通过针对性推广和互动游戏，加强了在酒吧、餐厅等场所的市场渗透率[124] - 生力白啤和生力黑啤获得国际奖项，强化了其高端品牌定位[134] 管理层讨论和指引 - 2026年公司目標包括在香港鞏固生力清啤的市場領導地位及奪回大眾化市場佔有率[56] - 2026年公司目標包括在華南提升生力的高端品牌定位及加速紅馬啤酒的渠道擴展[56] - 公司业务回顾、业绩分析及展望详见年报第7至12页的主席报告[79] 公司治理与董事会 - 非執行董事稲積吉則於2025年9月1日辭任，由長藤達哉同日接替[50][54] - 董事会由12名董事组成，包括1名执行董事（兼董事总经理）、7名非执行董事和4名独立非执行董事[185] - 回顾年度内董事会举行了4次会议[193] - 审计委员会和薪酬委员会在回顾年度内分别举行了2次会议[193] - 提名委员会在回顾年度内举行了3次会议[193] - Aurora T. Calderon女士于2025年2月24日获委任为非执行董事[185] - Maria Aileen A. Sazon女士于2025年7月28日获委任为独立非执行董事，接替Alonzo Q. Ancheta先生[185] - 长藤达哉先生于2025年9月1日获委任为非执行董事，接替稲积吉则先生[185] - 董事会会议通知至少提前14天发出[194] - 董事会会议议程及相关文件至少提前3天发送给全体董事[194] - 财务总裁和公司秘书出席了所有预定的董事会会议[193] - 独立非执行董事Alonzo Q. Ancheta于2025年7月28日辞任[198] - 独立非执行董事Reynato S. Puno于2025年7月28日被任命为审计委员会成员[198] - Maria Aileen A. Sazon于2025年7月28日被任命为独立非执行董事及提名委员会成员[198] - Aurora T. Calderon于2025年2月24日被任命为非执行董事及薪酬委员会成员[198] - 非执行董事Yoshinori Inazumi于2025年9月1日辞任[198] - Tatsuya Nagafuji于2025年9月1日被任命为非执行董事[198] - 董事会主席为Ramon S. Ang，首席执行官（常务董事）为Chan Weng Kheong[199] - 董事会主席与常务董事职责明确划分以确保独立性[199] - 董事会主席负责领导董事会并确保其有效运作，包括建立良好企业管治实践[200] - 副主席由Carlos Antonio M. Berba担任[200] 股东与股权结构 - 董事李国宝持有公司普通股12,936,264股，占总已发行股份的3.46%[103] - 董事蔡啓文持有Top Frontier Investment Holdings, Inc.普通股总计131,734,338股，占总已发行股份的34.860852%[103] - 董事蔡啓文持有生力总公司普通股总计374,969,225股，占总已发行股份的9.786817%[107] - 董事凯顾思持有Top Frontier Investment Holdings, Inc.普通股364股，占总已发行股份的0.000096%[103] - 董事Aurora T. Calderon持有Top Frontier Investment Holdings, Inc.普通股2,360股，占总已发行股份的0.000625%[103] - 董事凯顾思持有生力总公司普通股2,600股，占总已发行股份的0.000068%[107] - 董事Aurora T. Calderon持有生力总公司普通股22,600股，占总已发行股份的0.000590%[107] - 董事Reynato S. Puno持有生力总公司普通股5,000股，占总已发行股份的0.000131%[107] - 主要股东Iñigo Zobel及其关联实体通过Neptunia Corporation Limited间接持有公司普通股245,720,800股，占已发行股份总数的65.78%[121][122] - 主要股东长江企业控股有限公司及长江和记实业有限公司间接持有公司普通股23,703,000股，占已发行股份总数的6.34%[121][122] - 董事Ramon S. Ang在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Carlos Antonio M. Berba在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Aurora T. Calderon在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Fumiaki Ozawa在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Reynato S. Puno在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Maria Aileen A. Sazon在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Tatsuya Nagafuji在生力啤酒厂公司持有5,000股普通股，占其已发行股份总数的0.000033%[112][113] - 董事Ramon S. Ang、Carlos Antonio M. Berba及Aurora T. Calderon在SMFB各持有10股股份，占其已发行股份总数的0.000000%[110] - 公司确认已维持上市规则规定的公众持股量[126][131] - 公司董事在涉及生力集团等关联方的特定合约中拥有权益，但自1995财年以来未支付相关总经理酬金[127][132] - 公司主要股东CKH及CK Hutchison被视为拥有公司股份权益[123] 关联方交易 - 最大客户占集团总销售额的57.69%[69] - 前五大客户合计占集团总销售额的70.61%[69] - 前五大供应商的合计采购额占集团采购总额少于30%[74] - 公司董事及关联方在五大客户之一生力集团(San Miguel Group)中拥有权益[72] - 长江和记实业有限公司(CK Hutchison)在五大客户之一中拥有股权权益[73] - 2025年向生力集团销售已包装啤酒及非酒精饮品产品实际金额为4.25345亿港元，低于年度上限5.63亿港元[139] - 2025年向生力集团购买包装材料实际金额为99.6万港元，远低于年度上限5100万港元[139] - 2025年向生力集团购买已包装啤酒实际金额为118万港元，低于年度上限510万港元[139] - 公司与生力总公司续签贸易相关持续关连交易协议，新协议有效期从2026年1月1日至2028年12月31日[141] - 公司与生力集团的持续关连交易已获独立非执行董事审阅及核数师无保留意见确认[140][142] - 公司与生力总公司续签贸易相关持续关连交易协议，有效期从2026年1月1日至2028年12月31日[143] - 根据生力集团特许安排，集团每年应付特许权使用费上限低于1000万港元[147][149] - 集团向一家中间控股公司提供信息技术服务，2025年收取服务费213.7万港元，2024年为149.6万港元[155] - 2025年从生力集团购买酿造材料及其他原材料花费4.6万港元，2024年为0.4万港元[155] - 2025年从一家关联公司采购金额为2513.4万港元，2024年为2139.2万港元[155] - 2025年代一家关联公司支付费用692.8万港元，2024年为765.4万港元[156] - 2025年代中间控股公司支付费用319.4万港元，2024年为443.4万港元[156] - 2025年代联属公司支付费用12.9万港元，2024年为20.5万港元[156] - 中间控股公司2025年代集团支付费用462.2万港元，2024年为454.0万港元[156] - 公司向关联方提供信息技术服务，2025年收取费用213.7万港元，较2024年的149.6万港元增长42.8%[158] - 公司从关联方采购酿造材料及其他原料，2025年支出4.6万港元，较2024年的0.4万港元大幅增长[158] - 公司向关联方采购（不构成关联交易）总额2513.4万港元，较2024年的2139.2万港元增长17.5%[158] - 公司代关联方代支费用692.8万港元，较2024年的765.4万港元下降9.5%[159] 股息政策 - 董事会提议派发2025年末期股息每股0.06港元[23][28] - 公司建议派发截至2025年12月31日止年度末期股息每股0.06港元[75] 环境、社会及管治（ESG） - 公司將於2026年3月31日前發佈2025年ESG報告[41][47] - 公司在废气、温室气体排放及废弃物产生等方面未出现重大违规情况[82] - 公司发布了2025年环境、社会及管治(ESG)报告[83] - 慈善及其他捐款总额为110,000港元，较2024年的15,000港元大幅增长[87][95]

业绩相关 - 截至2026年2月28日，公司已发行普通股股份373,570,560，库存股为0，总数较上月无增减[2] - 公司符合最低公众持股量为已发行股份总数25%的要求[3]