业务与市场 - 公司新业务始于韩国，2019 年 4 月 1 日注册，7 月 1 日开始销售创始人套餐，2022 年业务模式调整为多级会员层级模式[26] - 公司有 9,811 名创始成员，创始成员总数上限为 10,000 人[27] - HWH 市场处于开发阶段，目前 Hapi 咖啡馆有部分产品在售[29] - 公司于 2022 年 5 月和 7 月分别在韩国首尔和新加坡开设概念验证 Hapi 咖啡馆，并计划开设更多[30] - 公司旅游业务处于规划阶段，计划为会员提供航空旅行、游轮、汽车租赁等专属优惠[31] - 公司认为疫情后人们渴望线下社交，计划利用 Hapi 咖啡馆建立会员组织[33] - 公司战略是扩大会员基础，展示高级会员福利，同时扩展产品和服务[34] 财务与交易 - 公司拟出售 149,443 股普通股，面值为每股 0.0001 美元[7][8] - 公司普通股于 2024 年 1 月 9 日在纳斯达克全球市场开始交易，股票代码为“HWH”，认股权证预计后续以“HWHW”代码交易[11] - 2022 年 2 月 3 日，公司完成首次公开募股，出售 8,625,000 个单位，发行价为每个单位 10.00 美元，总收益为 86,250,000 美元[51] - 首次公开募股同时，公司向发起人私募 473,750 个单位，价格为每个单位 10.00 美元，总收益为 4,735,500 美元[52] - 首次公开募股和私募的收益分别有 8625 万美元和 470 万美元存入信托账户[53] - 2022 年 2 月 3 日，公司支付现金承销折扣 1,725,000 美元，承销商有权获得递延费用 3,018,750 美元[54] - 2023 年 12 月 18 日，公司与 EF Hutton 达成协议，以 325,000 美元现金、149,443 股普通股和 1,184,375 美元本票全额支付递延承销佣金[55] - 公司授权股本为 56,000,000 股，包括 55,000,000 股普通股和 1,000,000 股优先股[66] - EF Hutton 在发行前持有 0 股普通股，将出售 149,443 股，发行后预计持有 149,443 股，占比小于 1%[61] - 出售股东可通过多种方式出售普通股，公司承担注册费用，不获得销售收益[71] - 出售股东出售普通股的总收益为购买价减去折扣或佣金，公司不接收此次发行的任何收益[77] - 发行和分销的其他费用总计 80 美元，其中 SEC 注册费 20 美元、法律费用 35 美元、会计费用 25 美元[104][105] - 2021 年 11 月 8 日，公司发起人以 25000 美元购买 2156250 股创始人股份，约每股 0.012 美元，占发行后 20%[110] 未来计划 - Hapi 财富建设者项目处于规划阶段，计划 2024 年推出[32] 公司变更 - 公司于 2024 年 1 月 9 日完成业务合并，名称从 Alset Capital Acquisition Corp.变更为 HWH International Inc.[35] 文件提交 - 公司 2023 年 11 月 30 日的合并财务报表由 MaloneBailey, LLP 审计，2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日的由 Grassi & Co., CPAs, P.C.审计[87][88] - 2022 年 2 月 8 日向 SEC 提交的 8 - K/A 表格当前报告中包含承销协议等多份文件[125] - 2022 年 9 月 12 日向 SEC 提交的 8 - K 表格包含 Alset Capital Acquisition Corp.、HWH Merger Sub, Inc.和 HWH International Inc.的合并协议[125] - 2022 年 2 月 2 日修订并重述的公司章程于 2 月 8 日通过 8 - K/A 表格当前报告提交给 SEC[125] - 2023 年 5 月 2 日对 Alset Capital Acquisition Corp.修订并重述的公司章程的修正案于 5 月 3 日通过 8 - K 表格当前报告提交给 SEC[125] - 2023 年 11 月 3 日向 SEC 提交的 8 - K 表格包含公司章程修正案[125] - 2024 年 1 月 12 日向 SEC 提交的 8 - K 表格包含 2023 年 12 月 18 日的清偿协议[127] - 2024 年 2 月 28 日向 SEC 提交的 10 - K 表格年度报告包含公司子公司信息[127] - 注册声明于 2024 年 4 月 5 日在马里兰州贝塞斯达市签署[129] - 公司多名高管于 2024 年 4 月 8 日代表公司签署相关报告[133]

公司财务状况 - 截至2023年11月30日，公司现金为$585,654，营运资本赤字为$134,421[72] - 2023年11月30日和2022年11月30日，公司净收入分别为$548,873和$113,541[74] - 截至2023年11月30日，公司没有表外安排[82] - 公司认为通胀在报告期内对业务、收入或运营结果没有重大影响[82] 公司运营 - 截至2023年11月30日，公司尚未开始任何业务运营[58] - 公司需在2024年2月3日前完成首次业务合并，否则将面临清算[66] - 公司同意向发起人每月支付$10,000用于办公空间、公用事业和秘书及行政支持服务[76] 公司资本结构 - 公司未在2023年和2022年回购任何普通股[54] - 公司于2022年2月3日完成首次公开募股（IPO），发行8,625,000单位，包括承销商超额配售的1,125,000单位，每单位价格为$10.00[59] - 同时，公司向发起人私募发行473,750单位，总收入约为$4.7 million，这些资金存入信托账户[60] - IPO净收入中，$87,112,500存入信托账户，$1,874,050用于公司运营[61] 公司费用与支出 - 公司支付了每股0.20美元的承销折扣，总计1,725,000美元[79] - 公司还需支付每股0.35美元的递延费用，总计3,018,750美元，仅在完成业务合并时支付[79] 公司特殊身份 - 公司是“新兴成长公司”，可以选择不遵守某些财务会计标准，直到私人公司需要遵守[85]

文章核心观点 - 阿尔塞特资本收购公司(Alset)与HWH International Inc.(HWH)完成了之前宣布的业务合并[2] - 合并后的公司股票将于2024年1月9日在纳斯达克全球市场交易,股票代码为"HWH"[1][2] - 此次业务合并有助于HWH在快速增长的"吉格"经济中继续保持增长势头[3] 公司简介 - HWH International Inc.是一家以目标为导向的生活方式公司,包括四大核心支柱:HWH Marketplace、Hapi Cafe、Hapi Travel Destination和Hapi Wealth Builder[4] - HWH致力于开发新的途径,帮助人们追求健康、财富和幸福[4] - 阿尔塞特资本收购公司(Alset)是一家特殊目的收购公司,于2022年2月在纳斯达克上市[5]

公司业务及财务状况 - 公司是一家新成立的空白支票公司，旨在通过与一个或多个企业进行合并、资本股票交易、资产收购、股票购买、重组或类似的业务组合来实现业务组合[54] - 公司于2022年2月3日完成了首次公开募股，发行了8,625,000单位，募集资金约为4.7百万美元[54] - 公司的现金和流动资金为812,293美元，足以满足其在未来一年内完成业务组合或者进行其他支付需求[57] - 公司在2023年8月31日的三个月净亏损为176,025美元，九个月净收入为779,883美元[59] - 公司没有长期债务、资本租赁义务、运营租赁义务、购买义务或长期负债[60] - 公司同意支付赞助商每月10,000美元的办公空间、水电和秘书和行政支持服务费[61] - 公司在2022年2月3日支付了每单位0.20美元的现金承销折扣，总额为1,725,000美元[63] - 公司的关键会计政策和做法在本报告期间没有关键会计政策或估计[65] 公司法律及合规情况 - 公司认为通货膨胀对业务、收入或运营结果没有实质性影响[68] - 公司是一家“新兴成长型公司”，可以享受某些豁免规定，如不需要遵守《萨班斯-奥克斯法案》第404条的审计要求[69] - 公司作为较小的报告公司，不需要提供与市场风险相关的信息[69]

公司概况 - 公司是一家新成立的空白支票公司，旨在通过与一个或多个企业进行合并、资本股票交易、资产收购、股票购买、重组或类似的业务组合来实现商业组合[52] - 公司于2022年2月3日完成了首次公开募股，发行了8,625,000单位，募集资金约为4.7百万美元[52] 财务状况 - 截至2023年5月31日，公司现金为1,219,809美元，工作资本为846,848美元[55] - 2023年5月31日的三个月净收入为395,021美元，其中包括投资收入786,703美元，运营费用236,974美元和税费154,707美元[57] - 2023年5月31日的六个月净收入为955,908美元，其中包括投资收入1,675,858美元，运营费用390,070美元和税费329,880美元[58] - 公司没有长期债务义务、资本租赁义务、运营租赁义务、购买义务或长期负债[59] 费用及支付 - 公司同意在NASDAQ Capital Market上市后，每月向赞助商支付10,000美元用于办公空间、水电和秘书和行政支持服务[60] - 公司于2022年2月3日支付了每单位0.20美元的现金承销折扣，总计1,725,000美元[62] - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总计3,018,750美元，该费用将在公司完成业务组合时从信托账户中支付给承销商[63] 法规遵从 - 公司认为通货膨胀对业务、收入或运营结果没有实质性影响[67] - 公司是一家“新兴成长型公司”，可以利用某些豁免规定，如不需要遵守《萨班斯-奥克斯法案》第404条的审计要求[68] - 公司选择不退出延长过渡期，这意味着在私人公司采纳新的或修订后的标准时，作为新兴成长型公司的公司也可以采纳新的或修订后的标准[68]

财务状况 - 公司于2023年2月28日拥有现金850,175美元和工作资本489,815美元[51] - 公司自2022年2月3日完成首次公开募股后，运营银行账户中有约190万美元，工作资本约165万美元[52] 财务业绩 - 公司于2023年2月28日的净收入为560,887美元，较2022年同期的净亏损45,510美元有所增长[54] 公司类型 - 公司是一家“新兴成长型公司”，根据《1933年证券法》第2(a)条的定义，可以享受某些适用于非新兴成长型公司的各种报告要求豁免[64] - 根据《2012年初创企业法案》，公司可以选择不遵守新或修订的财务会计准则，直到私人公司被要求遵守新或修订的财务会计准则[64] - 公司是一家较小的报告公司，根据《交易法》第12b-2条的定义，不需要提供此项要求的信息[64]

公司概况 - 公司在2022年没有回购任何股票[80] - 公司是一家空白支票公司，旨在通过合并、股票交易、资产收购、股票购买、重组或类似的业务组合与一家或多家企业合并[81] - 公司计划使用首次公开募股和销售配售单位的资金，以及与首次业务组合相关的股票销售收益、银行或其他贷款或目标公司的股票发行债务，或以上述方式的组合来实现首次业务组合[82] - 公司将通过向HWH股东支付1.25亿美元的股票作为合并对价来实现合并[84] 财务状况 - 截至2022年11月30日，公司现金为1,172,581美元，工作资本为818,083美元[85] - 公司的流动性需求直至2022年11月30日已通过赞助商25,000美元的创始股份资本贡献和赞助商的贷款以及赞助商代表公司支付的募资和成立成本得到满足[86] - 公司截至2022年11月30日尚未开始任何运营，所有活动均与公司的成立和首次公开募股有关[88] - 公司没有长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务、购买义务或长期负债[89] 合并协议 - 公司同意支付赞助商每月10,000美元的办公空间、水电和秘书和行政支持服务费[90] - 公司在2022年2月3日支付了每单位0.20美元的现金承销折扣，总计1,725,000美元[92] 法律规定 - 公司是一家“新兴成长型公司”，可以享受某些豁免规定，如不需要遵守《萨班斯-奥克斯法案》第404条的审计人员证明要求[99] - 新兴成长型公司不需要遵守新的或修订后的财务会计准则，直到私人公司被要求遵守新的或修订后的财务会计准则[99] - 不适用于较小的报告公司的市场风险的定量和定性披露[100]

首次公开募股及私募情况 - 2022年2月3日公司完成首次公开募股，发售862.5万个单位，单价10美元[92] - 2022年2月3日公司完成向发起人私募47.375万个单位，单价10美元，总收益约470万美元[93] 款项分配及使用 - 首次公开募股和私募所得款项扣除承销佣金、折扣和发行费用后，8711.25万美元存入信托账户，187.405万美元用于支付运营费用[94] - 若要将完成初始业务合并的时间延长，每次三个月需向信托账户存入最多86.25万美元[94] 财务数据关键指标 - 截至2022年8月31日，公司现金为150.7307万美元，营运资金为135.2503万美元[96] - 2022年8月31日止三个月和九个月，公司净收入分别为12.2132万美元和1.465万美元[102] 业务运营情况 - 截至2022年8月31日，公司未开展任何业务，无运营收入，仅产生非运营利息收入[101] 承销费用情况 - 2022年2月3日，公司支付现金承销折扣，每个单位0.2美元，共计172.5万美元；承销商有权获得递延费用，每个单位0.35美元，共计301.875万美元[107] 发起人服务费用 - 公司自证券在纳斯达克资本市场上市之日起，每月向发起人支付1万美元用于办公空间、公用事业及秘书和行政支持服务[104] 公司性质及报告要求 - 公司是“新兴成长型公司”，可享受某些报告要求豁免，且选择不放弃延长过渡期[113][115]

首次公开募股及私募情况 - 2022年2月3日公司完成首次公开募股，发售862.5万个单位，单价10美元[84] - 2022年2月3日公司向发起人私募47.375万个单位，单价10美元，总收益约470万美元[85] 资金使用与存放情况 - 首次公开募股和私募所得款项扣除承销佣金、折扣和发行费用后，8711.25万美元存入信托账户，187.405万美元用于支付运营费用[87] - 若要将完成业务合并的时间延长，每次三个月需向信托账户存入最多86.25万美元[87] 公司现金及营运资金情况 - 截至2022年5月31日，公司现金为162.0011万美元，营运资金为151.9957万美元[89] - 2022年2月3日首次公开募股完成后，公司运营银行账户约有190万美元，营运资金约165万美元[90] 公司运营收入及亏损情况 - 截至2022年5月31日，公司未开展任何业务，无运营收入，3个月和6个月净亏损分别为6.1972万美元和10.7482万美元[94][95] 公司向发起人支付费用情况 - 公司同意自证券在纳斯达克资本市场首次上市之日起，每月向发起人支付1万美元用于办公空间、公用事业及秘书和行政支持服务[97] 承销费用情况 - 2022年2月3日，公司支付现金承销折扣，每个单位0.2美元，共计172.5万美元；承销商有权获得递延费用，每个单位0.35美元，共计301.875万美元[100] 公司报告要求豁免情况 - 公司是新兴成长公司，可享受某些报告要求豁免，且选择不放弃延长过渡期[105][107]

首次公开募股及私募情况 - 2022年2月3日公司完成首次公开募股，发行862.5万个单位，单价10美元[85] - 2022年2月3日公司向赞助商私募47.375万个单位，单价10美元，产生约470万美元毛收入[86] 资金分配情况 - 首次公开募股和私募所得款项扣除承销佣金、折扣和发行费用后，8711.25万美元存入信托账户，187.405万美元交付公司用于支付运营费用[87] - 若要延长完成业务合并的时间，每次三个月的延期需向信托账户存入最多86.25万美元[87] 财务数据关键指标 - 截至2022年2月28日，公司现金为170.8642万美元，营运资金为164.8778万美元[89] - 截至2022年2月28日，公司自成立以来未开展任何业务，无运营收入，三个月净亏损4.551万美元[94][95] 服务费用支付情况 - 公司同意自证券在纳斯达克资本市场首次上市之日起，每月向赞助商支付1万美元用于办公空间、公用事业及秘书和行政支持服务[97] 承销费用情况 - 2022年2月3日，公司支付现金承销折扣，每个单位0.2美元，总计172.5万美元；承销商有权获得递延费用，每个单位0.35美元，总计301.875万美元，仅在公司完成业务合并时支付[99] 公司类型及报告要求 - 公司是“新兴成长型公司”，可享受某些报告要求的豁免，且选择不放弃延长过渡期[106][107] 表外安排情况 - 截至2022年2月28日，公司没有表外安排[104]