净销售额和GMV - Newegg在2023财年的净销售额为15亿美元，较2022财年的17.2亿美元下降[2] - Newegg在2023财年的GMV为18.1亿美元，较2022财年的22亿美元下降[2] - 2023年GMV为1812.5百万美元，较2022年的2196.1百万美元下降[17] 净利润和调整后EBITDA - Newegg在2023财年的净利润为5900万美元，较2022财年的5740万美元增加[2] - Newegg在2023财年的调整后EBITDA为负2130万美元，较2022财年的正60万美元下降[2] 预测2024财年 - Newegg预计2024财年的净销售额将在13.6亿至15.6亿美元之间[4] - Newegg预计2024财年的GMV将在17.4亿至19亿美元之间[4] - Newegg预计2024财年的净利润将在4280万至5170万美元之间[4] - Newegg预计2024财年的调整后EBITDA将在负960万至正20万美元之间[4] 平均订单价和活跃客户数量 - Newegg在2023财年的平均订单价为379美元，较上一年的411美元下降[3] - Newegg在2023年底的活跃客户数量约为250万，较上一年的270万下降[3] 股权投资减值 - 股权投资减值为0，较2022年的2.3百万美元下降[18]

文章核心观点 Newegg宣布Likewize的新保护计划可为其销售的符合条件产品提供保障，让客户购物更安心 [1] 分组1：保护计划介绍 - 新保护计划针对Newegg客户开发，适用于Newegg.com和购物应用销售的多数产品，客户加购符合条件产品时会弹出付费选项 [2] - 保护计划涵盖笔记本电脑、台式电脑、平板电脑等产品，多数新产品有制造商标准保修，客户可购买延保计划，部分产品有意外损坏保障 [2][3] - 保护计划内容包括防故障、电涌保护、100%零件和人工覆盖、无免赔额或隐藏费用、24/7在线索赔门户和免费两日送达 [3] - 不符合保护条件的产品包括多数非科技产品、墨水和碳粉、电缆和数字产品 [3] 分组2：翻新及其他产品保障 - Newegg翻新计划销售的翻新产品可购买Likewize多年保护计划，涵盖制造商缺陷或产品故障 [4] - Newegg的所有Advanced Battlestations（ABS）PC游戏台式机系统包含Likewize提供的一年制造商保修 [4] 分组3：Likewize公司信息 - Likewize是全球增长最快的科技保护公司，为超4000万全球客户提供设备保护，每年解决2.5亿个问题，业务覆盖超30个国家 [5][6] - Likewize还是全球领先的设备升级和以旧换新公司，为Newegg Refreshed翻新计划提供知名品牌如新品的产品，翻新iPhone、iPad和MacBook产品 [5] 分组4：Newegg公司信息 - Newegg成立于2001年，总部位于加州工业城，是全球领先的在线零售商，提供PC硬件、消费电子等产品，还为企业提供电商解决方案 [7]

Newegg Marketplace展示 - Newegg Marketplace将在Prosper Show 2024展示其全套卖家可用功能[1] - Newegg Marketplace将在Prosper Show 2024展示其位于拉斯维加斯曼德勒湾会议中心1025号展位[2] - Newegg Marketplace是卖家销售科技产品给数百万热情客户的首选平台[3] - Newegg将展示其主要市场推广产品，包括首选市场平台、Newegg Media、Sponsored Product Ads等[4]

文章核心观点 Newegg Commerce推出Newegg Refreshed翻新计划，提供有竞争力价格的二手产品，还可让客户以旧换新，该计划有商业和环保价值 [1][3] 分组1：Newegg Refreshed计划介绍 - Newegg Commerce宣布推出Newegg Refreshed翻新计划，提供有竞争力价格的二手科技和PC产品，还能让客户以旧换新 [1] - 客户可在Newegg.com、Newegg应用程序及有Newegg Refreshed描述的产品页面找到相关产品 [2] - 翻新产品类别包括苹果产品、显卡、游戏台式机系统、显示器等 [2] - 行业领先的翻新合作伙伴使Newegg能提供多种优质二手产品，合作伙伴有ABS、Likewize等 [2] 分组2：显卡以旧换新及产品保障 - Newegg 2023年9月推出的显卡以旧换新计划纳入Newegg Refreshed，客户买新显卡后14天内可寄回旧卡，旧卡经检查后会转售 [3] - Newegg及其合作伙伴会对产品进行专业检查、测试、清洁和翻新，产品有Newegg Refreshed保障，客户90天内可退款或换货 [3] 分组3：计划意义及优惠活动 - 该计划让客户能以实惠价格购买二手产品，还有助于减少电子垃圾 [3] - 品牌营销和网络体验总监表示要扩展翻新类别，为客户提供价值和保障，同时促进可持续发展 [4] - Newegg通过Zip促销活动，在2月28日前对苹果翻新产品提供15%折扣（最高150美元），需用Zip支付并使用促销代码REZIP，先到先得 [4] 分组4：Newegg公司介绍 - Newegg Commerce成立于2001年，总部位于加州工业城，是全球领先的在线零售商，还为企业提供电商解决方案 [5] - 可在X、TikTok等平台关注Newegg [5]

平台访问量与用户数据 - 2022年公司平台平均每月访问量为2010万次，全球排名第一[193] - 2022年公司平台拥有270万活跃买家，购买了超过60.4万件商品[193] - 2022年公司平台提供超过2000万SKU，涵盖51000个品牌[193] - 2022年公司平台拥有460万条用户生成评论[196] - 2022年公司活跃客户数为270万，重复购买率为31.3%，平均订单价值为411美元[281] - 截至2022年12月31日，公司提供约20.2百万个SKU，涵盖1,605个类别[283] 业务规模与GMV - 2022年公司B2C业务GMV为17亿美元，B2B业务GMV为3.795亿美元[204][205] - 2022年公司直接销售业务占GMV的70.3%[208] - 2022年公司Marketplace业务连接了9500个第三方卖家，提供约2000万SKU[209][210] - 2022年公司Marketplace业务活跃买家为140万，GMV为5.522亿美元[199] - 2022年，Newegg.ca的GMV为1.593亿美元，2021年为2.443亿美元，注册账户约190万[224] - 2022年，Newegg Global的GMV为3130万美元，2021年为6540万美元，注册客户超过110万[224] - 2022年Newegg Marketplace的GMV为5.522亿美元，占总GMV的25.1%，净销售额为4700万美元，占总净销售额的2.7%[286] 物流与履行 - 2022年公司物流网络在美国和加拿大实现99.9%的交付准确率，95.8%的订单在1个工作日内完成[196] - 公司每天平均处理21,994个包裹，准确率超过99.9%，美国和加拿大的一日送达率为95.8%，两日送达率为99.0%[227] - 截至2022年12月31日，公司运营9个战略位置的履行中心，总面积超过200万平方英尺，覆盖北美96%的人口在两日内送达[229] - 2022年，虚拟履行占美国直接销售的7.6%，直接从供应商和分销商发货给客户[229] - 公司提供Shipped by Newegg服务，为Marketplace卖家提供仓储和履行服务，自2013年推出[220] - 公司提供Newegg Logistics服务，涵盖仓储、库存管理、订单处理、包装和运输，自2014年推出[220] 供应商与采购 - 2022年公司品牌合作伙伴超过2970家，涵盖AMD、Asus、Intel等知名品牌[201] - 截至2022年12月31日，公司平台提供约2020万SKU，其中124,400个SKU来自全球390家供应商的直接销售，2000万SKU来自全球9500家第三方卖家的Marketplace[212] - 截至2022年12月31日，公司直接销售库存的63.7%直接从制造商采购，33.6%来自分销商，2.7%来自其他来源[212] - 截至2022年12月31日，公司前十大供应商占直接销售采购商品的73%，这些供应商与公司合作超过十年[212] - 截至2022年12月31日，公司从至少395家全球供应商处采购了超过124,000个直接销售SKU[289] 财务表现 - 2022年公司净销售额为17.203亿美元，同比下降27.6%，主要由于直接销售和平台业务的GMV下降[303] - 2022年直接销售收入为16.07亿美元，占总销售额的93.4%，同比下降28.4%[294] - 2022年平台收入为4700万美元，占总销售额的2.7%，同比下降26%[294] - 2022年服务收入为6630万美元，占总销售额的3.9%，同比下降4.3%[294] - 2022年销售成本为15.036亿美元，同比下降26.7%，毛利率下降至12.6%[305] - 2022年销售、一般及行政费用为2.662亿美元，同比下降9%，主要由于支付费用和营销费用减少[306] - 2022年运营亏损为4950万美元，占净销售额的2.9%，相比2021年运营利润3350万美元大幅下降[302] - 2022年净亏损为5740万美元，占净销售额的3.3%，相比2021年净利润3630万美元大幅下降[302] - 2022年每股基本亏损为0.15美元，相比2021年每股收益0.10美元大幅下降[302] - 2022年库存减值费用为600万美元，相比2021年820万美元有所下降[297] - 公司2022年净亏损为5740万美元，而2021年同期净利润为3630万美元，主要原因是净销售额和毛利率下降[314] - 2022年其他净收入为520万美元，主要包括德克萨斯州销售税退税120万美元、物业租金收入140万美元、外汇收益90万美元等[308] - 2022年公司对Mountain Capital Fund L.P.的股权投资减值230万美元[309] - 2022年公司出售Bitmain Technologies Holding Company 25%的股权，获得540万美元，并确认170万美元的投资收益[310] - 2022年公司所得税费用为1410万美元，而2021年同期为所得税收益580万美元，主要由于1750万美元的估值备抵[313] - 2021年净销售额同比增长12.4%，从2020年的21.149亿美元增至23.762亿美元，主要由于直接销售和平台业务的GMV增长[315] - 2021年毛利率从2020年的12.9%提升至13.7%，主要由于高利润率的自有品牌ABS销售增长以及显卡、硬盘等产品需求增加[317] - 2021年SG&A费用从2020年的2.502亿美元增至2.925亿美元，主要由于北美员工人数从1005人增至1216人，导致薪资成本增加1950万美元[318] - 2021年公司处置子公司Lianluo Connection，确认200万美元的处置收益[322] - 2021年公司重新定义GMV，将Nutrend和Rosewill的销售额、NPS服务收入以及亚洲子公司的销售额纳入GMV，导致2020年GMV增加1.107亿美元[327] 现金流与资本支出 - 公司现金及现金等价物在2022年12月31日为13.0百万美元，2021年12月31日为14.3百万美元[335] - 2022年经营活动产生的净现金为20.5百万美元，净亏损为57.4百万美元[341] - 2022年投资活动使用的净现金为3.8百万美元，主要用于购买物业和设备[345] - 2022年融资活动提供的净现金为1.5百万美元，主要来自信贷额度的借款[346] - 2022年资本支出为9.2百万美元，主要用于购买物业和设备[347] - 公司于2021年8月签订了一项最高1亿美元的循环信贷协议，到期日为2024年8月20日[348] - 2022年12月31日，公司未使用的信贷额度需支付0.15%的年费[350] - 2022年公司库存减少78.8百万美元，应收账款增加22.0百万美元[341] - 2022年公司折旧和摊销费用为11.0百万美元，股票补偿费用为33.9百万美元[341] - 2022年公司递延所得税为12.5百万美元[341] 高管与董事补偿 - 公司2022年董事现金补偿总额约为90万美元，其中约10万美元与股票期权行使相关[378] - 公司2022年高管现金补偿总额约为430万美元，其中约170万美元为2022年奖金，于2023年2月支付[379] - 公司CEO 2022年现金补偿总额约为230万美元，其中120万美元为2022年奖金，于2023年2月支付[379] - 公司高管2022年行使股票期权总收益为330万美元[379] - 公司CEO 2022年行使股票期权总收益为190万美元[379] - 公司董事和高管的补偿包括股票期权和限制性股票单位[378] - 公司未为高管单独设立养老金、退休或其他福利计划，仅根据相关法定要求提供[379] - 公司董事和高管的补偿基于授予日期的公允价值估算[359] - 公司董事和高管的补偿费用在服务期内按直线法确认[359] - 公司董事和高管的补偿详细信息可在合并财务报表的附注14中找到[359] - 公司CEO和其他高管有资格参与年度酌情奖金计划，目标奖金范围为基本工资的5%至30%[380] - 2022年利润分享计划中，奖金支付70%基于GMV表现，30%基于调整后EBITDA表现[380] - 2021年股权激励计划中，7,374,900股普通股被授予高管和关键员工，其中CEO Anthony Chow获得3,687,450股RSUs[383] - 2022年7月，2021年股权激励计划的最大股份池从7,374,900股增加到16,374,900股[384] - 2022年8月，CEO Anthony Chow获得5,560,780股基于业绩的RSUs，分四个绩效期归属[384] - 公司CEO Anthony Chow的年基本工资为110万美元，目标奖金为基本工资的160%至200%[386] 公司治理与董事会 - 公司董事会目前由七名董事组成，其中三名为独立董事[390] - 公司依赖“本国实践”例外，董事会中独立董事不占多数[390] - Digital Grid和Fred Chang有权按投票权比例提名董事会成员[391] 技术与创新 - 公司拥有1,062台服务器和262台网络设备，支持每天超过1.6亿次页面浏览和每天处理多达100万笔订单的能力[246] - 公司利用AI和深度学习技术提升购物体验，并通过用户行为分析系统创建定制产品推荐[247] - 公司开发了可扩展的后台平台，用于监控交易和财务数据的变化，并提供每日更新[249] - 公司通过SSL加密软件和多层网络隔离技术保护客户、卖家和供应商的机密信息[251] 市场竞争与法规 - 公司在美国市场面临激烈竞争，主要竞争对手包括Best Buy、Costco、Walmart、Amazon等零售商和在线平台[260] - 公司业务受季节性波动影响，第四季度需求通常增加，导致季度间收入和费用差异显著[263] - 公司需遵守美国联邦和州消费者保护法律，包括隐私保护、反欺诈和电子邮件营销规定[264][265] - 公司国际业务受外国法律法规约束，包括广告、隐私、数据保护和消费者权益等方面[268] 设施与租赁 - 截至2022年12月31日，公司租赁了约1,863,912千平方英尺的北美履行和仓库设施，租赁期至2032年[271] - 公司拥有约391,362千平方英尺的中国企业办公设施和109,473千平方英尺的履行和仓库设施[272] 客户服务与保障 - 公司在美国加利福尼亚州和德克萨斯州设有客户服务中心，专注于服务北美买家，并在亚洲设有7天24小时运营的客户服务中心[233] - 公司采用零容忍政策打击假冒产品，并制定了规则以处理涉嫌假冒或盗版产品[233] - 公司提供Newegg Marketplace Guarantee服务，如果Marketplace卖家未能赔偿客户，客户可以直接向公司提交索赔[233] - 公司提供多种支付选项，包括信用卡、借记卡、预付礼品卡、Newegg Store Credit Card以及比特币等加密货币支付[236] 营销与流量 - 公司2022年81%的流量来自免费渠道，19%来自付费渠道[239] - 公司2022年在付费搜索引擎营销上的支出占总营销支出的65%，占总流量的11%[241]

Newegg Announces Year End 2022 Results and 2023 Guidance Exhibit 99.1 CITY OF INDUSTRY, Calif., April 24, 2023 - Newegg Commerce, Inc. (NASDAQ: NEGG), a leading global technology e- commerce retailer, today announced results for the year ended December 31, 2022 and guidance for the year ending December 31, 2023. "Our growth slowed in 2022 primarily related to factors outside of our control, including weaker demand for consumer technology products and finished goods following strong sales throughout the pand ...

财务状况总体表现 - 截至2022年6月30日，公司总资产为5.14905亿美元，较2021年的6.26582亿美元有所下降[3] - 2022年上半年净销售额为8.9054亿美元，较2021年同期的12.06872亿美元下降约26.2%[6] - 2022年上半年毛利润为1.10771亿美元，较2021年同期的1.66926亿美元下降约33.6%[6] - 2022年上半年运营亏损为2822.5万美元，而2021年同期运营收入为2246.3万美元[6] - 2022年上半年净亏损为1886.9万美元，而2021年同期净利润为2159.1万美元[6] - 2022年上半年综合亏损为2131.1万美元，而2021年同期综合收入为2314.8万美元[9] - 2022年上半年基本和摊薄后每股亏损均为0.05美元，而2021年同期基本每股收益为0.06美元，摊薄后每股收益为0.05美元[6] - 2022年上半年净亏损18,869美元，2021年同期净利润为21,591美元[16] - 2022年上半年经营活动净现金使用量为49,769美元，2021年同期为35,438美元[16] - 2022年上半年投资活动净现金使用量为5,889美元，2021年同期为6,136美元[16] - 2022年上半年融资活动净现金提供量为21,959美元，2021年同期为12,597美元[16] - 2022年上半年现金、现金等价物和受限现金净减少33,274美元，2021年同期减少28,443美元[16] - 2022年上半年初现金、现金等价物和受限现金为104,330美元，期末为71,056美元[16] - 2022年上半年净亏损1886.9万美元，基本和摊薄后每股亏损均为0.05美元；2021年上半年净利润2159.1万美元，基本每股收益0.06美元，摊薄后每股收益0.05美元[143] - 2022年和2021年上半年净销售总额分别为890,540千美元和1,206,872千美元，美国市场分别为799,165千美元和1,064,889千美元[153] 资产相关情况 - 截至2022年6月30日，公司库存为1.78889亿美元，较2021年的2.45078亿美元有所减少[3] - 截至2022年6月30日，公司应付账款为1.40491亿美元，较2021年的2.20776亿美元有所下降[3] - 截至2022年6月30日，公司股东权益为1.78753亿美元，较2021年的1.82282亿美元略有下降[3] - 2022年6月30日和2021年12月31日，信用卡处理商应付款项分别为920万美元和1430万美元[33] - 2022年6月30日和2021年12月31日，受限现金分别为100万美元和430万美元[35] - 2022年6月30日和2021年12月31日，现金及现金等价物和受限现金总额分别为7105.6万美元和1.0433亿美元[37] - 2022年6月30日和2021年12月31日，扣除190万美元备抵后，企业客户应收账款分别为1960万美元和1760万美元[38] - 2022年6月30日和2021年12月31日，存货备抵分别为690万美元和680万美元[39] - 2022年6月30日和2021年12月31日，公司对Mountain Capital Fund L.P.的投资账面价值为230万美元，所有权占比分别约为5%和4%[90] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司对Bitmain的投资账面价值分别为1130万美元和1500万美元，无减值迹象[94] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司累计应付账款分别为5080.3万美元和7468.9万美元[96] - 2022年6月30日和2021年12月31日，公司物业和设备净值分别为4922.5万美元和5014.9万美元[87] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，使用权经营租赁资产分别为8750万美元和9460万美元，经营租赁负债分别为9220万美元和9890万美元[115] - 截至2022年和2021年6月30日，与未归属期权相关的未确认补偿成本分别为620万美元和940万美元，股票期权加权平均剩余归属期分别为1.96年和2.96年[135] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司发行和流通的普通股数量分别为3.73184325亿股和3.6971868亿股[122] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，均有12.5万份认股权证发行并流通[123] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，净物业、厂房及设备总额分别为49,225千美元和50,149千美元[158] 业务经营情况 - 产品销售在2022年和2021年各前六个月均超合并净销售额的95%[54] - 2022年和2021年前六个月运输和处理收入分别约为830万美元和1430万美元，成本分别约为2270万美元和3540万美元[64] - 2022年和2021年前六个月供应商激励计划使销售成本分别减少8560万美元和5390万美元，广告和促销费用分别减少50万美元和80万美元[66] - 2022年和2021年前六个月广告和促销费用分别为860万美元和1530万美元[69] - 2022年上半年，公司无占净销售额超过10%的单个客户；2022年和2021年上半年，分别有三家、两家供应商的累计年度采购额超过总采购额的10%[75] - 截至2022年6月30日，来自一家供应商的应收账款占净应收账款的12.7%，超过10%；2021年12月31日，无供应商应收账款占比超10%[76] - 2022年和2021年上半年组件与存储产品净销售分别为531,211千美元和688,280千美元[156] - 2022年和2021年上半年直接销售收入分别为833,128千美元和1,146,653千美元[156] 公司重大事件 - 2017年3月30日，杭州联络互动以9190万美元和1.722亿美元分别购买新蛋股份，成为其大股东[22] - 2021年5月19日，公司与新蛋完成合并，向新蛋股东发行363,325,542股普通股[23] - 2021年5月19日，公司以0元出售联洛连接全部股权[24] - 2021年5月公司更名为新蛋商务公司，股票代码变更为NEGG[24] - 2021年5月19日公司收到的净资产账面价值约为840万美元，资产主要包括1140万美元现金、现金等价物和受限现金等，负债主要包括120万美元认股权证负债等[28] - 2021年处置账面价值为负200万美元的Lianluo Connection，获200万美元收益[29] 会计政策与核算 - 建筑物折旧年限为20 - 39年，机器设备为3 - 7年等[42] - 公司按经营租赁和融资租赁定义租赁协议，经营租赁租金费用按直线法在原租赁期确认[43] - 对长期资产进行减值评估，2022年和2021年上半年无减值损失确认[44] - 投资按权益法或成本法核算，权益投资按公允价值计量[45][46][48] - 金融工具公允价值分三个层级确定，部分金融工具账面价值近似公允价值[49][50] - 公司于2021年1月1日采用ASU 2019 - 12，对合并财务报表无重大影响；预计采用ASU 2020 - 04对合并财务报表也无重大影响[78][79] 投资与收益 - 2022年6月，Bitmain回购公司子公司持有的1114.92万股B+系列股票，公司确认投资出售收益170万美元，截至6月30日记录应收款540万美元[93] 信贷协议情况 - 2018年7月，公司与多家金融机构签订信贷协议，提供最高1亿美元的循环信贷额度，2020年7月27日前可增至1.4亿美元[98] - 2021年8月公司签订新信贷协议，2024年8月20日到期，此前最高循环预支金额可增至1.5亿美元，含3000万美元信用证子限额和2000万美元摆动贷款子限额[100] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，该信贷额度未偿还余额分别为2000万美元和零，新蛋有2200万美元未偿还信用证[103] - 2015年7月子公司信贷协议延期至2022年12月15日，截至2022年6月30日和2021年12月31日，未偿还余额分别为500万美元和540万美元[104] - 2021年6月子公司信贷协议，2022年6月还清后签订新协议，截至2022年6月30日，未偿还余额为120万美元[105] - 2013年子公司410万美元定期贷款，2028年11月26日到期，截至2022年6月30日，长期债务（扣除流动部分）为157.7万美元[107][108] 费用与成本 - 2022年和2021年上半年物业和设备折旧及摊销费用分别为500万美元和560万美元[88] - 2022年和2021年上半年经营租赁费用分别为1300万美元和850万美元，现金支付分别为1140万美元和790万美元[115] - 2022年和2021年上半年所得税收益和费用分别为 - 370万美元和240万美元，有效税率分别为16.2%和10.0%[120] 股权与期权 - 2021年5月19日发行认股权证初始余额为1152美元，公允价值变动为1270美元，6月30日余额为2422美元；2022年1月1日初始余额为1091美元，公允价值变动为 - 737美元，6月30日余额为354美元[125] - 2021年1月1日股票期权未行使数量为67036826份，加权平均行使价格为0.60美元；2022年6月30日未行使数量为61647870份，加权平均行使价格为0.59美元[134] - 2022年上半年行使股票期权3710555份，收益约160万美元，无现金行使1042077份，公司发行净股797167份，行使价格在0.55 - 0.73美元/股；2021年上半年无股票期权行使[134] - 2022年和2021年上半年行使股票期权的总内在价值分别为1750万美元和0，计入运营综合报表“销售、一般和行政费用”的股票期权补偿费用总计160万美元[135] - 2021年公司向高管和员工授予7040998份受限股票单位，2022年1月1日未归属数量为7040998份，6月30日为6501528份[138] - 2022年上半年计入运营综合报表“销售、一般和行政费用”的受限股票单位补偿费用总计1460万美元，截至2022年6月30日和2021年12月31日，与受限股票单位相关的未确认补偿成本分别为1.018亿美元和1.263亿美元[139] - 2022年上半年计算摊薄后每股净收益时，排除股票期权61648千份、受限股票单位6502千份、认股权证125千份；2021年排除股票期权66千份、认股权证125千份[144] - 2022年7月21日，董事会批准将2021年股权奖励计划最大股份池增至16,374,900股[159] - 2022年8月13日，公司向首席执行官授予5,545,780份基于绩效的限制性股票单位奖励，每股公允价值3.88美元[159] 法律诉讼与税务 - 公司不时参与各种诉讼、索赔和其他法律程序，会披露合理可能的或有事项，在与法律顾问协商后，若认定损失可能且可合理估计，则计提损失或有事项[145] - 公司收到马萨诸塞州税务局销售/使用税评估通知，2017年10月为295,911美元，2017年11月至2018年9月为2,721,370美元，公司已上诉[146] 其他费用与收入 - 2022年和2021年上半年公司401(k)计划总贡献分别为0.9百万美元和1.0百万美元[149] - 2019年公司向Digital Grid贷款1500万美元，利率5%，延期至2023年6月30日，2022年和2021年上半年利息收入均为0.4百万美元[150]

业务规模与数据 - 2021年月均访问量3260万次，自2005年累计GMV约390亿美元，处理订单超1.76亿个[172] - 2021年有350万买家购买超67.5万件商品，平台提供超3800万个SKU，代表超5.6万个品牌[172] - 截至2021年12月31日，有超350万活跃客户，平台约有3870万个SKU和1808个品类[176] - 截至2021年12月31日，Newegg Marketplace有超1.45万个卖家、约3810万个SKU和超1600个品类[177] - 2021年约170万活跃客户从Marketplace业务购买了7.424亿美元的商品[178] - 截至2021年12月31日，直接销售业务从至少3250个品牌合作伙伴处采购商品，新的相邻品牌合作涉及超57.85万个SKU、超1100个产品类别和超3200个品牌[179] - 截至2021年12月31日，公司有3960万注册B2C客户，B2C业务在2021年和2020年分别产生24亿美元和23亿美元的GMV[201][202] - 截至2021年12月31日，NeweggBusiness.com有超70万个注册账户，B2B业务在2021年和2020年分别产生5.376亿美元和3.498亿美元的GMV[203][204] - 2021年直接销售业务产生约72.5%的GMV[209] - 截至2021年12月31日，市场业务连接B2C和B2B客户与超14500个第三方卖家，提供约3810万个SKU[210] - 2021年和2020年市场业务平均佣金率分别为9.0%和8.8%[214] - 截至2021年12月31日，公司提供超3860万个SKU，其中直接销售SKU超57.85万个，来自至少385个全球供应商，市场业务SKU约3810万个，来自超14500个全球第三方卖家[215] - 截至2021年12月31日，约35.5%的直接销售库存从分销商处购买，62.7%直接从制造商处购买，1.8%从其他来源购买[215] - 2021年美国和加拿大以外地区的销售占总GMV超2%[196] - 截至2021年12月31日，计算机系统SKU约810万个，组件约190万个，电子产品约900万个等[216] - 2021年和2020年，Newegg.ca的GMV分别为2.443亿美元和1.81亿美元，约有170万客户[226] - 2021年和2020年，Newegg Global的GMV分别为6540万美元和6390万美元，2021年底北美以外注册客户超100万[226] - NeweggBusiness.com连接全球超3200家第三方卖家与B2B客户[229] - 截至2021年12月31日，公司平均每天交付超27962个包裹，准确率超99.9% [231] - 截至2021年12月31日，公司运营9个履行中心，总面积超200万平方英尺[231] - 2021年，美国虚拟履行占直接销售的约6.1% [231] - 截至2021年12月31日，有350万活跃客户，重复购买率32%，平均订单价值442美元，提供约3870万个SKU[279] - 截至2021年12月31日，Newegg Marketplace连接超14500个第三方卖家，提供约3810万个SKU[281] - 2021年每月访问量3260万次，在Web Retailer报告中排名全球顶级电子产品在线市场第一[278] - 2021年总访问量3.051亿次，2020年为3.822亿次，2019年为2.622亿次；2021年客户数量4030万，2020年为3730万，2019年为3440万；2021年活跃客户数量350万，2020年为470万，2019年为320万；2021年转化率2.3%，2020年和2019年均为2.4%；2021年重复购买率31.9%，2020年为32.5%，2019年为30.0%；2021年平均订单价值442美元，2020年为301美元，2019年为310美元[290] - 截至2021年12月31日，公司提供约3870万个SKU，涵盖超1800个类别[292] - 2021 - 2019年，新蛋市场产生的GMV分别为7.424亿美元、6.637亿美元和4.952亿美元，分别占总GMV的24.5%、24.2%和25.0%；净销售额分别为6350万美元、5760万美元和4560万美元，分别占总净销售额的2.7%、2.7%和3.0%[295] - 2021 - 2019年，直接销售收入分别为22.434亿美元、19.749亿美元和14.768亿美元，分别占总净销售额的94.4%、93.4%和96.3%；市场收入分别为6350万美元、5760万美元和4560万美元，占比均为2.7%、2.7%和3.0%；服务收入分别为6930万美元、8240万美元和1150万美元，分别占2.9%、3.9%和0.7%[305] - 2021 - 2019年，销售成本中商品采购价格分别为19.163亿美元、16.783亿美元和13.004亿美元，分别占总净销售额的93.5%、91.2%和95.0%；与市场和服务收入相关成本分别为5960万美元、6990万美元和100万美元，分别占2.9%、3.8%和0.1%；运费成本分别为6450万美元、8480万美元和6720万美元，分别占3.1%、4.6%和4.9%；库存减记和准备金分别为980万美元、820万美元和40万美元，分别占0.5%、0.4%和0.0%[308] - 2021年净销售额为23.762亿美元，较2020年的21.149亿美元增长12.4%，主要因直接销售和市场业务的GMV增加[313][314] - 2021年销售成本为20.502亿美元，较2020年的18.412亿美元增长11.4%；毛利润为3.26亿美元，较2020年的2.737亿美元增长19.1%，利润率从12.9%提升至13.7%[313][317] - 2021年销售、一般和行政费用为2.925亿美元，较2020年的2.502亿美元增加，主要因北美员工人数增加、商户支付费用和其他费用增长[313][318] - 2021年和2020年利息收入均为110万美元，2021年和2020年利息支出分别为60万美元和70万美元[313][319] - 2021年和2020年其他收入净额分别为180万美元和520万美元[313][320] - 2021年对Mountain Capital的权益法投资损失740万美元，2020年为收益320万美元[313][321] - 2021年处置Lianluo Connection获得200万美元收益[322] - 2021年因股价上涨，认股权证负债公允价值变动收益10万美元，2020年末无认股权证负债[323] - 2021年所得税收益为580万美元，2020年为所得税费用190万美元[313][324] - 2021年净收入为3630万美元，较2020年的3040万美元增加，主要因净销售额增长和毛利率改善[313][325] - 2020年其他收入净额为520万美元，2019年为410万美元[330] - 2020年权益法投资收益为320万美元，2019年为30万美元，2019年出售权益法投资收益为2150万美元[332] - 所得税拨备从2019年的460万美元降至2020年的190万美元[333] - 2020年净收入为3040万美元，2019年净亏损为1700万美元[334] - 2021年、2020年和2019年净销售额分别为23.762亿美元、21.149亿美元和15.339亿美元[337] - 2021年、2020年和2019年GMV分别为30.284亿美元、27.452亿美元和19.776亿美元[337] - 2021年、2020年和2019年调整后EBITDA分别为5240万美元、3940万美元和 - 4930万美元[341] - 2021年和2020年底，支付处理商应付公司的现金及现金等价物分别为1430万美元和1750万美元[343] - 2021年、2020年和2019年经营活动净现金分别为 - 5330万美元、8450万美元和 - 1010万美元[348] - 2021年、2020年和2019年现金及现金等价物净增加（减少）分别为 - 5340万美元、7720万美元和2380万美元[348] - 2021年投资活动使用的净现金为1380万美元，主要归因于购置财产和设备的付款[353] - 2021年融资活动提供的净现金为1270万美元，主要来自共同控制资产交易收到的现金1140万美元和信贷额度借款80万美元[354] - 2021年、2020年和2019年资本支出分别为1380万美元、620万美元和1030万美元，主要用于购置财产和设备及租赁改良[355] 客户服务与评价 - 客户服务净推荐值为79%，领先于亚马逊、百思买和eBay等关键竞争对手[186] - 截至2021年12月31日，苹果设备移动应用客户评分为4.8（满分5分），安卓应用为4.5 [228] 业务发展计划 - 计划增加平台效率和新功能，加强品牌推广和营销活动以扩大客户群[189] - 计划增加产品种类并引入3D打印机、IoT设备等新产品类别[190] - 2021年自有品牌产品占总GMV的7.6%，高于2020年的2.6%，计划进一步扩大自有品牌产品种类[192] - 公司计划在Rosewill品牌的特定类别中进一步拓展产品，在ABS品牌的游戏和商用级PC产品线推动显著增长[193] - 公司计划扩大B2B业务，渗透到中小企业和公共部门机构，提供额外电子工具和内容，扩大商业级产品种类[194] 营销与流量 - 2021年免费流量占比84%，付费流量占比16%，2020年免费流量占比79%，付费流量占比21%[242] - 截至2021年12月31日，付费搜索引擎营销支出约占总营销支出的68%，带来约12%的流量；联盟营销约占总营销费用的16%[244] - 公司拥有约1400万电子邮件订阅者，成功向目标客户发送约27亿封电子邮件[246] 团队与人员 - 截至2021年12月31日，公司雇佣58名商品销售专业人员管理与大型国际IT品牌的关系[219] - 截至2021年12月31日，公司全球专业营销团队有56名员工，通过社交媒体向超300万粉丝推广品牌[225] - 截至2021年12月31日，公司拥有超600名IT专业人员和工程师组成的全球研发团队[249][253] - 截至2021年12月31日，公司雇佣约234名经验丰富的客服代表[236] 业务政策与服务 - 公司B2B客户付款期限大多为30天[240] - 公司标准退货政策允许部分自营商品在交付后30天内全额退款或换货，自营商品免重新上架费[236] - 公司Newegg Marketplace Guarantee服务为市场订单提供保障，客户最高可获1000美元赔偿[236] - 2019年公司与UPS合作推出附近UPS取货选项[234] 业务模式与战略 - 公司业务模式主要通过直接销售、新蛋市场和新蛋合作伙伴服务产生GMV和净销售额，新蛋市场佣金率为8% - 15%[286] - 公司认为维持和增长GMV及净销售额的关键因素包括平台访问量、将访问转化为订单的能力以及客户参与度[287] - 公司长期战略是继续发展新蛋市场，认为其是未来盈利增长的重要驱动力[294] - 公司经营成果受商品组合影响，会监控产品GMV和利润率组合，增加高利润率类别和品牌的GMV和净销售额占比[293] 面临挑战与风险 - 业务受季节性波动影响，年末假期期间业务活动增加[267] - 面临来自全球多行业的竞争，部分竞争对手资源更丰富[260][262] - 公司面临预测消费者需求和偏好、从供应商处获取有利条款等挑战，可能影响财务状况和经营成果[299,300] - 新冠疫情导致供应受限、成本增加，对未来运营影响不确定[283][285] 知识产权与设施 - 知识产权包括多个网站域名、商标和标志，注重保护自身及避免侵权[258][259] - 截至2021年12月31日，租赁北美主要设施，拥有中国和台湾部分设施[275] 法律监管 - 受美国联邦和州法律以及国际法律监管，需遵守隐私、税收等规定[268][272] 信贷额度 - 2021年8月公司与多家金融机构签订信贷协议，提供最高1亿美元的循环信贷额度，到期日为2024年8月20日，2023年8月20日前最高可增至1.5亿美元[356] - 循环信贷额度包括3000万美元的信用证子限额和2000万美元的摆动贷款子限额[356] - 为维持信贷协议下的资金可用性，公司需按季度支付未使用额度0.15

协议签署时间 - 2022年3月22日新蛋商务公司等各方签署修订和重述股东协议的第一修正案[1] - 2017年3月30日新蛋特拉华等签订原始协议[2] - 2020年10月23日新蛋特拉华等签订合并协议[2] - 2021年5月19日原始协议经修订和重述形成股东协议[2] 优先购买权范围 - 第一修正案使股东协议中的优先购买权仅适用于各主要股东及其关联方于2021年5月19日合计持有的公司普通股的90% [2] - 各主要股东及其关联方于2021年5月19日合计持有的受优先购买权约束的公司股份的10%可豁免优先购买权[3] 优先购买权规则 - 若主要股东或其关联方收到第三方收购公司股份的要约并欲转让，公司有优先购买权，若公司不购买或不全额购买，其他主要股东有按比例优先购买权[3] 协议效力 - 除第一修正案明确修订的内容外，股东协议条款继续有效[4] - 若股东协议条款与第一修正案冲突，以股东协议条款为准[4]

财务数据关键指标变化 - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为114,137千美元，较2020年12月31日的156,635千美元有所下降[3] - 2021年前九个月净销售额为1,747,770千美元，较2020年同期的1,416,723千美元增长约23.4%[6] - 2021年前九个月毛利润为246,629千美元，较2020年同期的193,724千美元增长约27.3%[6] - 2021年前九个月净利润为30,045千美元，较2020年同期的24,494千美元增长约22.6%[6] - 截至2021年9月30日，公司总资产为543,654千美元，较2020年12月31日的557,468千美元略有下降[3] - 截至2021年9月30日，公司总负债为372,671千美元，较2020年12月31日的429,971千美元有所下降[3] - 截至2021年9月30日，公司股东权益为170,983千美元，较2020年12月31日的127,497千美元有所增长[3] - 2021年前九个月基本每股收益为0.08美元，较2020年同期的0.07美元有所增长[6] - 2021年前九个月摊薄每股收益为0.07美元，较2020年同期的0.06美元有所增长[6] - 2021年前九个月综合收益为32,149千美元，较2020年同期的25,642千美元有所增长[8] - 2021年前九个月净收入为30,045美元，2020年同期为24,494美元[16] - 2021年前九个月经营活动净现金使用为39,787美元，2020年同期为提供8,373美元[16] - 2021年前九个月投资活动净现金使用为10,091美元，2020年同期为3,793美元[16] - 2021年前九个月融资活动净现金提供为12,530美元，2020年同期使用为1,664美元[16] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司信用卡处理商应收款分别为720万美元和1750万美元[33] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司受限现金分别为720万美元和110万美元[34] - 2021年9月30日和2020年9月30日，现金及现金等价物分别为1.14137亿美元和8210.7万美元，受限现金分别为716.5万美元和150万美元，总计分别为1.21302亿美元和8360.7万美元[36] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司商业客户应收账款净额分别为1920万美元和2420万美元，坏账准备分别为160万美元和10万美元[37] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司存货备抵分别为590万美元和620万美元[39] - 2021年9月30日和2020年12月31日递延收入分别为3200万美元和4740万美元[61] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，运输和处理收入分别约为2230万美元和2470万美元，相关成本分别约为4920万美元和5590万美元[64] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，供应商激励计划使销售成本分别减少8560万美元和8160万美元，广告和促销费用分别减少120万美元和90万美元[67] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，广告和促销费用分别为2380万美元和2070万美元[69] - 2021年9月30日和2020年12月31日，与供应商激励计划相关的应收款净额分别为2280万美元和4030万美元[67] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，应收关联方票据账面价值和估计公允价值均为1500万美元[85] - 2021年9月30日和2020年12月31日，物业和设备净值分别为4851.6万美元和4646.6万美元[87] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，物业和设备的折旧及摊销费用分别为830万美元和680万美元[88] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，应计负债分别为71512000美元和83939000美元，其中应计人员费用分别为22535000美元和22005000美元等[94] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，未偿还余额分别为540万美元和530万美元[101] - 截至2021年9月30日，长期债务净额为191.2万美元[104][105] - 截至2021年9月30日，长期债务（不含未摊销债务发行成本）未来到期金额分别为：2021年7.2万美元、2022年29.2万美元等[106] - 2021年和2020年前九个月经营租赁费用分别为1380万美元和1170万美元[112] - 2021年和2020年前九个月经营租赁现金付款分别为1070万美元和1040万美元[112] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，使用权经营租赁资产分别为6610万美元和4660万美元，经营租赁负债分别为6970万美元和4870万美元[112] - 2021年前九个月新增使用权经营租赁资产和负债均为2710万美元，2020年同期无新增[112] - 2021年和2020年前九个月所得税费用分别为260万美元和160万美元，有效税率分别为8.1%和6.0%[116] - 截至2021年9月30日和2020年，公司不确定的税务状况约为60万美元[116] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，已发行和流通的普通股数量分别为3.68744512亿股和3.63325542亿股[119] - 截至2021年9月30日，有12.5万份认股权证已发行并流通，认股权证负债期末余额为178.4万美元[120][122] - 2021年和2020年前九个月，行使股票期权的总内在价值分别为780万美元和0美元，计入损益表的股票期权补偿费用分别为240万美元和50万美元[138] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，与未归属期权相关的未确认补偿成本分别为860万美元和1100万美元[139] - 2021年前九个月和2020年前九个月，基本每股收益分别为0.08美元和0.07美元，摊薄每股收益分别为0.07美元和0.06美元[147] - 2021年和2020年前九个月，公司401(k)计划的总缴款分别为150万美元和140万美元[154] - 2021年和2020年前九个月，公司来自外部客户的净销售额分别为1747770千美元和1416723千美元[159] - 2021年前九个月总净销售额为17.4777亿美元，2020年同期为14.16723亿美元[160] - 2021年9月30日美国净物业、厂房及设备为2.1818亿美元，2020年12月31日为1.9663亿美元[161] - 2021年9月30日中国净物业、厂房及设备为2.6686亿美元，2020年12月31日为2.6732亿美元[161] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年前九个月组件与存储产品净销售额为9.92859亿美元，2020年同期为8.77391亿美元[160] - 2021年前九个月计算机系统产品净销售额为4.66672亿美元，2020年同期为2.56422亿美元[160] - 2021年前九个月办公解决方案产品净销售额为1.14326亿美元，2020年同期为1.05194亿美元[160] 公司重大事件 - 2017年连络互动以9190万美元购买新蛋490,706股A类普通股和12,782,546股A系列可转换优先股，另以1.722亿美元购买24,870,027股AA系列可转换优先股[19] - 2021年5月19日公司与新蛋完成合并，向新蛋股东发行363,325,542股普通股，新蛋每股资本股兑换公司5.8417股普通股[20] - 2021年5月19日公司以0元处置连络医健全部股权，确认200万美元收益[25] - 2021年5月公司名称由连络智能有限公司变更为新蛋商务公司，纳斯达克股票代码由LLIT变更为NEGG[21] 会计政策相关 - 公司于2020年1月1日采用ASU 2016 - 13标准，对贸易和其他应收款及合同资产会计政策有改变，但对信用损失准备金无重大影响[29] - 公司对有重大影响但无控制权的投资采用权益法核算，通常持股比例在20% - 50%；对有限合伙企业投资超过3% - 5%也采用权益法核算[44] - 公司对使用寿命20 - 39年的建筑物、3 - 7年的机器设备等按直线法折旧或摊销[40][41] 公司业务运营相关 - 截至2021年9月30日公司有众多子公司，分布于美国、中国、澳大利亚等多地[23] - 2021年和2020年前九个月，产品销售均超过合并净销售额的95%[54] - 2021年和2020年前九个月，第三方融资公司交易费用不重大[57] - 2021年和2020年前九个月，礼品卡破损收入不重大[60] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，公司均无占净销售额超过10%的单个客户[74] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，公司向三家供应商的累计年度采购额均超过总采购额的10%[74] - 公司认为自身在一个可报告业务板块内运营[158] 公司投资相关 - 2018年公司子公司对Mountain Capital Fund L.P.初始投资4300万美元，或有对价最高700万美元，2019年4月支付该或有对价，2019年出售投资获收益2180万美元，截至2021年9月30日和2020年12月31日，投资账面价值970万美元，持股约11%[89] - 2018年8月子公司以1500万美元购买Bitmain Technologies Holding Company 11,506,695股B+优先股，截至2021年9月30日和2020年12月31日，投资账面价值1500万美元，无减值迹象[90][92] 公司信贷协议相关 - 2018年7月公司子公司签订最高1亿美元循环信贷协议，2020年7月27日前可增至1.4亿美元，2021年8月签订新协议，2023年8月20日前可增至1.5亿美元，截至2021年9月30日和2020年12月31日无未偿还余额[95][98][100] - 2015年7月子公司签订最高500万美元（1.5亿新台币）循环信贷协议，展期至2021年11月19日，截至2021年9月30日和2020年12月31日，未偿还余额分别为540万美元和530万美元[101] - 2021年6月子公司签订最高80万美元（500万人民币）循环信贷协议，截至2021年9月30日，未偿还余额80万美元[102] - 2013年公司签订410万美元定期贷款协议，2028年11月26日到期，截至2021年9月30日，长期债务净额为191.2万美元[104][105] 公司租赁相关 - 公司大部分租赁为长期经营租赁，使用权资产和租赁负债按相关规定确认和计量[109][110] - 公司对使用权租赁资产按长期资产减值政策评估减值[110] - 2021年8月公司在佐治亚州联合市租赁约20.9万平方英尺空间，初始月租金8.1934万美元，月租金每年递增约2.5%，租期124个月[164] - 2021年8月公司在加利福尼亚州安大略市租赁约24.5万平方英尺空间，初始月租金28.1702万美元，月租金每年递增约3.5%，租期85个月[165] 公司股票期权相关 - 2021年和2020年前九个月，新蛋公司授予的股票期权分别代表有权购买0股和888.8万股A类普通股[134] - 截至2021年9月30日，所有未行使的期权均已归属，未行使和可行使的期权总数为65733份[126][128] - 截至2021年9月30日，流通在外的股票期权为66,394,552份，加权平均行使价格为0.60美元，总内在价值为907,842千美元[137] - 2021年前九个月行使股票期权463,349份，获得约0.01百万美元收益，行使价格在0.27 - 1.19美元/股[137] 公司税务相关 - 马萨诸塞州税务局对公司2017年10月1日至2017年10月31日的销售/使用税评估从652,255美元减至295,911美元，2017年11月至2018年9月评估