公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日，公司总资产为4.2286亿美元，较2022年12月31日的5.8104亿美元下降27.22%[21] - 截至2023年9月30日，公司总负债为6.7326亿美元，较2022年12月31日的6.8739亿美元下降2.05%[21] - 2023年前三季度，公司营收为3.3006亿美元，较2022年同期的5.7246亿美元下降42.34%[23] - 2023年前三季度，公司净亏损为2.5975亿美元，较2022年同期的5.9838亿美元收窄56.59%[23] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物为1.5165亿美元，较2022年12月31日的1.1231亿美元增长35.03%[21] - 截至2023年9月30日，公司应收账款净额为0.9418亿美元，较2022年12月31日的1.5958亿美元下降41.09%[21] - 截至2023年9月30日，公司存货为1.1038亿美元，较2022年12月31日的1.8515亿美元下降40.38%[21] - 2023年前三季度，公司运营费用为3.8265亿美元，较2022年同期的8.3872亿美元下降54.38%[23] - 截至2023年9月30日，公司股东权益赤字为3.1952亿美元，较2022年12月31日的1.0635亿美元扩大200.44%[21] - 2023年前三季度，公司归属于普通股股东的净亏损为2.9273亿美元，较2022年同期的5.9838亿美元收窄51.08%[23] - 截至2023年9月30日，公司累计亏损248,733美元，九个月经营活动现金流分别为2023年负21,951美元、2022年负71,555美元，现金余额为15,165美元[40] - 2023年前九个月，净亏损25,975美元，2022年同期为59,838美元[32] - 2023年前九个月，经营活动净现金使用量为21,951美元，2022年同期为71,555美元[32] - 2023年前九个月，投资活动净现金使用量为30美元，2022年同期为1,403美元[32] - 2023年前九个月，融资活动净现金为25,915美元，2022年同期为1,078美元[32] - 2023年第三季度和前九个月归属普通股股东的净亏损分别为6,960,000美元和29,273,000美元，基本和摊薄每股净亏损分别为0.84美元和3.56美元[102] - 2023年第三季度和前九个月总营收分别为9,182,000美元和33,006,000美元，较2022年同期的17,359,000美元和57,246,000美元有所下降[106] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，长期资产净额分别为1,786,000美元和3,368,000美元[107] - 2023年第三季度和前九个月运营亏损分别为7,900,000美元和25,600,000美元，较2022年同期的21,800,000美元和63,900,000美元有所改善[121] - 2023年第三季度和前九个月净亏损和综合亏损分别为5,600,000美元和26,000,000美元，较2022年同期的19,400,000美元和59,800,000美元有所减少[121] - 三个月营收从2022年9月30日止的1740万美元降至2023年同期的920万美元，减少820万美元，降幅47.1%[122] - 九个月营收从2022年9月30日止的5720万美元降至2023年同期的3300万美元，减少2420万美元，降幅42.3%[123] - 三个月成本从2022年9月30日止的1270万美元降至2023年同期的590万美元，减少690万美元，降幅54.1%[125] - 九个月成本从2022年9月30日止的3730万美元降至2023年同期的2030万美元，减少1700万美元，降幅45.5%[126] - 三个月销售及营销费用从2022年9月30日止的970万美元降至2023年同期的330万美元，减少640万美元，降幅65.6%[129] - 九个月销售及营销费用从2022年9月30日止的3100万美元降至2023年同期的980万美元，减少2130万美元，降幅68.5%[130] - 三个月研发费用从2022年9月30日止的710万美元降至2023年同期的240万美元，减少460万美元，降幅65.7%[133] - 九个月研发费用从2022年9月30日止的2340万美元降至2023年同期的810万美元，减少1530万美元，降幅65.5%[134] - 截至2023年9月30日，公司累计亏损2.487亿美元，2023年和2022年前九个月经营活动产生的现金流量分别为-2200万美元和-7160万美元，现金余额为1520万美元[149] - 2023年前九个月经营活动净现金使用量为2200万美元，上年同期为7160万美元；投资活动使用现金基本为零，上年同期为140万美元；融资活动提供净现金2590万美元，上年同期为110万美元[166] 公司股权结构变化 - 2023年7月7日，公司进行1比14的反向股票分割，普通股授权股数从10亿股减至1.07142857亿股，优先股授权股数从1亿股减至1074.1071万股[37] 公司融资与债务相关情况 - 2023年2月17日，公司出售新发行优先股和认股权证，总收益30,000美元[42] - 2023年3月，公司修改与SVB的融资安排，延期支付定期贷款本金至9月，并修订财务契约[42] - 截至2023年9月30日，公司违反LSA下的最低调整后EBITDA要求，11月13日达成豁免和第三次修订协议[42] - 截至2023年9月30日，公司长期债务净额为500美元，2022年12月31日为0美元[59] - 截至2023年9月30日，SVB循环信贷额度为10000美元，借款基数可用性为5059美元，未偿还借款为4933美元[64][66] - 截至2023年9月30日，定期贷款未偿还金额为6500美元，将于2024年10月1日到期[67] - 2023年2月17日，公司向投资者发行并出售30,000股A系列可转换优先股和购买7,871,712股普通股的认股权证，总购买价为30,000美元[84] - A系列可转换优先股自2023年2月17日后可由持有人选择转换为普通股，2028年2月17日后，多数持有人可要求自动转换，转换率为145.7726股/股[85][86] - 2023年2月认股权证每份可按4.66美元的行使价购买一股普通股，立即可行使，2028年2月17日到期，截至2023年9月30日未行使，初始确认负债公允价值为26,133美元[88] - 公司因2023年2月发行产生1,963美元发行成本，截至2023年9月30日已支付1,513美元，分配给优先股的253美元记录为A系列优先股的减少，分配给负债分类认股权证的1,710美元记录为一般及行政费用[89] - SBG在首次公开募股和私募中分别出售可购买821,428股和471,428股公司普通股的认股权证，行使价均为161美元[91] - 截至2023年9月30日，公司基于认股权证活动可发行的普通股总数为9,175,282股[93] - 2023年2月17日，公司与投资者签订私募投资协议，发行并出售30000股A类可转换优先股及购买7871712股普通股的认股权证，总价3000万美元[140] - 2023年2月17日私募发行的认股权证可立即行使，每份认股权证可按4.66美元的行权价购买一股普通股，将于2028年2月17日到期，发行时初始确认的负债公允价值为2610万美元，发行所得款项3000万美元先分配给认股权证，剩余390万美元分配给A类可转换优先股[146] - 2023年2月17日，公司出售新发行的优先股和认股权证，总收益3000万美元；3月修订与硅谷银行的融资安排，将定期贷款本金支付推迟至9月，并修订未来财务契约[151] - 截至2023年9月30日，公司违反了贷款协议中截至该日三个月的最低调整后EBITDA要求，11月13日与硅谷银行达成豁免和第三次修订协议，豁免该违约并修订未来调整后EBITDA要求[158] - 截至2023年9月30日，硅谷银行提供的1000万美元循环信贷额度，借款基数可用性为510万美元，该信贷额度于2024年4月22日到期[159] - 截至2023年9月30日，定期贷款余额为650万美元，每月等额还款50万美元，于2024年10月1日到期[161] - 2023年7月，公司续保并签订0.9万美元短期商业保费融资协议，分11个月等额支付，年利率8.29%，截至9月30日，剩余本金余额为0.8万美元[165] 公司资产相关情况 - 截至2023年9月30日，公司存于硅谷银行和花旗银行的现金超联邦保险限额，目前已可支取[47] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司大部分库存为成品[48] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司财产和设备净值分别为496美元和1108美元[49] - 2023年和2022年9月30日止三个月，公司财产和设备折旧及摊销费用分别为146美元和332美元；九个月分别为645美元和966美元[49][50] - 2023年9月30日和2022年12月31日，无形资产净额分别为2219美元和2279美元[51] - 2023年9月30日和2022年12月31日，应计销售退货分别为1224美元和6756美元[55] - 2023年和2022年9月30日止三个月，递延收入期末余额分别为1016美元和1524美元；九个月相同[58] - 截至2023年9月30日，公司货币市场基金资产公允价值为15,016美元，负债公允价值为24,178美元；2022年12月31日，资产公允价值为11,070美元，负债公允价值为724美元[95] 公司股票薪酬相关情况 - 2023年前9个月，公司授予1,216,879份受限股票单位（RSU），大部分将在授予日起一年后归属[79] - 2023年和2022年第三季度，公司总股票薪酬分别为2,210千美元和1,840千美元；前9个月分别为7,643千美元和8,415千美元[80] - 截至2023年9月30日，公司有1,359美元与未归属期权相关的未确认股票薪酬成本，将在1.2年的加权平均期间内确认；11,170美元与未归属RSU相关的未确认股票薪酬成本，将在2.0年的加权平均期间内确认；597美元与未归属绩效股票单位（PRSU）相关的未确认股票薪酬成本，将在1.7年的加权平均期间内确认[81] 公司认股权证公允价值计量假设情况 - 2023年2月认股权证发行时及2023年9月30日的公允价值计量假设中，OWLT股价从4.78美元降至4.48美元，无风险利率从4.10%升至4.66%，波动率从85.00%升至90.00%[98] - 截至2023年9月30日，Level 3认股权证余额为24,178美元，较2022年12月31日的724美元因2023年2月认股权证发行增加26,133美元，公允价值变动减少2,679美元[98] - 2023年3月27日SVB认股权证发行时公允价值计量假设中，OWLT股价为4.62美元，行权价为5.32美元，期限12年，无风险利率3.60%，波动率85.00%[99] 公司财务报表计算相关情况 - 截至2023年9月30日，因反摊薄效应排除在摊薄每股净亏损计算之外的潜在摊薄证券的普通股等价物总数为15,514,122股[103] 公司会计政策采用情况 - 公司于2023年前九个月采用ASU 2016 - 13，对财务报表影响不重大[108] 公司历史融资及现金情况 - 2021年7月15日完成合并后，公司筹集1.339亿美元净收益，截至2022年12月31日，有现金及现金等价物1120万美元[139] 公司财务报告内部控制情况 - 管理层评估认为，截至2023年9月30日，公司的披露控制和程序因财务报告内部控制存在重大缺陷而无效[175] - 截至2023年9月30日，公司财务报告内部控制存在重大缺陷，存在合理可能性导致年度或中期财务报表重大错报不能及时防止或发现[177] - 公司未设计和维护与财务报告要求相称的有效控制环境

分组1 - 公司在Q2取得FDA对BabySat监测设备的批准,这是公司向成为消费者医疗设备公司的重要里程碑 [10][18][19] - 公司在Q2大幅降低运营成本,营销成本获客成本同比下降82%,调整后EBITDA亏损同比改善75% [11][32] - 公司Q2渠道销售额同比增长19%,消费者需求强劲,注册量超8万,注册转化率同比增长24% [12][13] - 公司品牌健康状况、客户满意度和评分持续提升,客户服务联系和退货率连续3个季度下降 [15] 分组2 - 公司已提交CE医疗认证申请,将在欧洲市场推出医疗级别的Dream Sock产品 [22][23] - 公司正在与FDA沟通,希望获得Dream Sock的OTC医疗级别认证,进一步提升产品的临床可信度 [24][25] - 公司新增两名高管,Melissa Gonzales加入董事会,Jonathan Harris担任总裁兼首席收入官,有助于公司未来的全球化发展 [27][28][30][31] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Lucas Romanski 提问** 询问公司各销售渠道的表现情况,特别是受到buybuy BABY破产影响的情况 [49][50][51][52][53] **Kurt Workman 回答** 公司正在通过Amazon、Babylist等新渠道来弥补buybuy BABY的销售空缺,并与Target等主要零售商保持密切沟通 [50][51][52][53] 问题2 **Lucas Romanski 提问** 询问BabySat产品的商业化计划,是否会改变公司的销售策略和营销费用 [54][55][56][57][58][59][60] **Kurt Workman 回答** 公司将首先通过自有网站和与在线DME供应商的合作,面向有医疗需求的家庭推广BabySat,之后将拓展到医疗机构和DME渠道,Melissa Gonzales的加入将有助于这一策略的实施 [57][58][59][60] 问题3 **Hanna Lee 提问** 询问公司是否预计下半年会有更高的促销力度 [66][67][68][69][70][71] **Kurt Workman 回答** 公司不会大幅增加促销力度,反而会更加注重盈利能力,在关键促销节点如Prime Day等适度促销,同时通过改善产品组合和降低成本来提升毛利率 [67][68][69][70]

营收数据变化 - 2023年Q2营收1.3088亿美元，2022年同期为1.8348亿美元；2023年上半年营收2.3824亿美元，2022年同期为3.9887亿美元[15] - 2023年第二季度和上半年，公司总营收分别为13,088,000美元和23,824,000美元，2022年同期分别为18,348,000美元和39,887,000美元[89] 净亏损数据变化 - 2023年Q2净亏损846.7万美元，2022年同期为1171.8万美元；2023年上半年净亏损2033.4万美元，2022年同期为4047.6万美元[15] - 2023年Q2归属于普通股股东的净亏损为979.3万美元，2022年同期为1171.8万美元；2023年上半年为2231.3万美元，2022年同期为4047.6万美元[15] - 2023年Q2基本和摊薄后每股净亏损为1.19美元，2022年同期为1.48美元；2023年上半年为2.73美元，2022年同期为5.12美元[15] - 2023年第二季度和上半年，归属于普通股股东的净亏损分别为9,793美元和22,313美元，2022年同期分别为11,718美元和40,476美元[85] - 2023年第二季度和上半年，基本和摊薄后归属于普通股股东的每股净亏损分别为1.19美元和2.73美元，2022年同期分别为1.48美元和5.12美元[85] 股权与股东权益数据变化 - 截至2023年6月30日，A类可转换优先股为559.3万美元，2022年12月31日为0[17] - 截至2023年6月30日，股东权益（赤字）为-2731.6万美元，2022年12月31日为-1063.5万美元[17] 现金流量数据变化 - 2023年上半年经营活动使用的净现金为1675.7万美元，2022年同期为5566万美元[18] - 2023年上半年投资活动使用的净现金为1.9万美元，2022年同期为124.3万美元[18] - 2023年上半年融资活动提供的净现金为3029.1万美元，2022年同期使用的净现金为89.5万美元[18] - 截至2023年6月30日，现金及现金等价物为2474.6万美元，2022年同期为3725.6万美元[18] 股票分割与授权股数变化 - 2023年7月7日公司进行1比14反向股票分割，普通股授权股数从10亿股减至1.07142857亿股，优先股授权股数从1亿股减至1074.1071万股[21] 公司出售优先股与认股权证情况 - 2023年2月17日公司出售新发行优先股和认股权证，总收益3000万美元[27] 财产和设备净值及折旧摊销费用变化 - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司财产和设备净值分别为60.9万美元和110.8万美元，2023年和2022年上半年折旧和摊销费用分别为50万美元和62.9万美元[36][37] 无形资产净额变化 - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，无形资产净额分别为225.3万美元和227.9万美元[38] 应计销售退货变化 - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，应计销售退货分别为171.7万美元和675.6万美元，其中与警告信相关的产品退货分别为3.6万美元和495.8万美元[42] 应计保修变化 - 2023年和2022年上半年末，应计保修分别为59.1万美元和77.5万美元[43][45] 递延收入余额变化 - 2023年和2022年上半年末，递延收入余额均为122.3万美元和137.9万美元[46] 长期债务净额变化 - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司长期债务净额分别为200万美元和0[47] SVB循环信贷额度情况 - 截至2023年6月30日，SVB循环信贷额度为1000万美元，借款基数可用性为836.4万美元[52] - 截至2023年6月30日，SVB循环信贷额度未偿还借款为8176美元，年利率为5.00%与最优惠利率加2.25%中的较高者[53] 定期贷款情况 - 截至2023年6月30日，定期贷款未偿还金额为7000美元，每月等额还款500美元，年利率为5.75%与最优惠利率加3.50%中的较高者，2024年10月1日到期[54][55] 定期票据和融资保险费应付款情况 - 截至2023年6月30日，定期票据和融资保险费应付款未来到期总额为7204美元，其中2023年下半年为2204美元，2024年为5000美元[57] 融资保险费情况 - 截至2023年6月30日，融资保险费剩余本金余额为204美元；2023年7月，公司签订新的短期商业保险费融资协议，总额927美元，年利率8.29%[57][58] 与供应商协议情况 - 2023年2月，公司与供应商达成协议，就逾期应付款在36个月内支付3000美元利息[59] 股票薪酬费用变化 - 2023年第二季度和上半年，公司股票薪酬费用分别为2644000美元和5433000美元，2022年同期分别为3257000美元和6575000美元[64] 未确认股票薪酬成本情况 - 截至2023年6月30日，公司未确认的股票薪酬成本中，非归属期权为1565000美元，加权平均确认期1.4年；未归属RSU为8503000美元，加权平均确认期2.4年；未归属PRSU为651000美元，加权平均确认期1.7年[65] 公司发行优先股和认股权证情况 - 2023年2月，公司发行30000股A系列可转换优先股和购买7871712股普通股的认股权证，总购买价30000美元[66] 认股权证初始确认负债公允价值情况 - 2023年2月发行的认股权证初始确认负债公允价值为26133美元，剩余3867美元分配至A系列可转换优先股[71] 基于认股权证活动可发行普通股数量情况 - 截至2023年6月30日，公司基于认股权证活动可发行普通股数量为9175282股[77] 货币市场基金资产与总负债变化 - 截至2023年6月30日，公司货币市场基金资产为20,556美元，较2022年12月31日的11,070美元增长85.7%[78] - 截至2023年6月30日，公司总负债为26,574美元，较2022年12月31日的724美元增长3570.99%[78] 认股权证估值情况 - 2023年6月30日，SBG公共认股权证和SBG私募认股权证采用Black - Scholes期权定价模型估值，OWLT股价4.76美元，行权价161.00美元，期限3.04年，无风险利率4.48%，波动率90.00%[79] - 2023年2月认股权证在2月17日和6月30日采用Black - Scholes期权定价模型估值，6月30日OWLT股价4.76美元，行权价4.66美元，期限4.63年，无风险利率4.20%，波动率90.00%[81] - 2023年3月27日，SVB认股权证采用Black - Scholes期权定价模型估值，OWLT股价4.62美元，行权价5.32美元，期限12.00年，无风险利率3.60%，波动率85.00%[82] 潜在摊薄流通证券的普通股等价物总数变化 - 截至2023年6月30日，因具有反摊薄效应而被排除在摊薄每股净亏损计算之外的潜在摊薄流通证券的普通股等价物总数为14,429,877股，2022年同期为2,590,388股[86] 长期资产净额变化 - 截至2023年6月30日，公司长期资产净额为2,248,000美元，较2022年12月31日的3,368,000美元下降33.25%[90]

财务数据关键指标变化 - 2023年第一季度营收1.0736亿美元，2022年同期为2.1538亿美元[14] - 2023年第一季度净亏损1186.7万美元，2022年同期为2875.8万美元[14] - 截至2023年3月31日，累计亏损2.34625亿美元[20] - 2023年第一季度经营活动产生的净现金流为-937.4万美元，2022年同期为-2739.6万美元[16] - 2023年3月31日和2022年12月31日，公司财产和设备净值分别为834美元和1108美元[30] - 2023年3月31日和2022年12月31日，无形资产净额分别为2270美元和2279美元[31] - 2023年3月31日和2022年12月31日，应计销售退货分别为4727美元和6756美元[34] - 2023年3月31日和2022年3月31日，递延收入余额分别为1257美元和1312美元[37] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，长期债务净额分别为3500美元和0美元[39] - 2023年第一季度总股票薪酬费用为2789000美元，2022年同期为3318000美元，其中2022年资本化18000美元，2023年无资本化[53] - 2023年第一季度，基本和摊薄后归属于普通股股东的净亏损每股分别为0.11美元和0.26美元，2022年同期为0.26美元[72] - 2023年第一季度净亏损和综合亏损为11867000美元，A系列可转换优先股增值653000美元，归属于普通股股东的净亏损为12520000美元[72] - 截至2023年3月31日和2022年3月31日，因反摊薄效应被排除在摊薄后每股净亏损计算之外的潜在摊薄在外流通证券总数分别为203,770,266和36,600,529[73] - 截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月，美国地区收入分别为9,543千美元和18,712千美元，国际地区收入分别为1,193千美元和2,826千美元，总收入分别为10,736千美元和21,538千美元[76] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，美国地区长期资产净额分别为2,185千美元和2,615千美元，国际地区分别为577千美元和753千美元，长期资产净额总计分别为2,762千美元和3,368千美元[77] 公司现金及资金安排情况 - 截至2023年3月31日，公司持有现金2476.5万美元[20] - 2023年2月17日，公司出售新发行的优先股和认股权证，总收益为3000万美元[22] - 2023年3月，公司进一步修订与SVB的融资安排，将定期票据的本金支付推迟至2023年9月[22] - 截至2023年3月31日，公司大部分现金存于硅谷银行且超联邦保险限额，后可正常支取[28] - 截至2023年3月31日，SVB循环信贷额度为10000美元，借款基数可用性为7086美元[41] - 截至2023年3月31日，定期贷款未偿还金额为7000美元，每月等额分期还款500美元，2024年10月1日到期[43] - 截至2023年3月31日，融资保险费剩余本金余额为1298美元[46] - 2023年2月，公司与供应商达成协议，就逾期应付款在36个月内支付3000美元利息[47] 公司经营及持续经营能力情况 - 2022年，公司进行重组行动，大幅减少员工人数并降低运营支出[23] - 公司自成立以来持续经营亏损，经营活动产生负现金流，对持续经营能力存疑[20][21] 前瞻性陈述风险情况 - 前瞻性陈述受多种风险因素影响，实际结果可能与陈述有重大差异[7][9][10] 股权及认股权证相关情况 - 2023年2月17日，公司发行30000股A系列可转换优先股和购买110204066股普通股的认股权证，总价30000美元[55] - A系列可转换优先股自2023年2月17日后可转换为普通股，2028年2月17日后，多数持有人可要求自动转换，转换率为2040.8163股/股[56][57] - 2023年2月认股权证每份行权价0.333美元，立即可行权，2028年2月17日到期，发行时分类为负债，初始公允价值26133000美元[59] - 公司因2023年2月发行产生2413000美元发行成本，其中分配给优先股的311000美元减少实收资本，分配给认股权证的2102000美元计入一般及行政费用[59][60] - 截至2023年3月31日，SBG公开认股权证11500000份，SBG私募认股权证6600000份，2023年2月认股权证110204066份，SVB认股权证150000份[65] - 2023年3月31日，一级资产（货币市场基金）23963000美元，负债中SBG公开认股权证445000美元，SBG私募认股权证255000美元，2023年2月认股权证24245000美元[65] 未确认薪酬成本情况 - 截至2023年3月31日，未确认的非归属期权股票薪酬成本为1863000美元，加权平均确认期1.6年；未归属RSU为11079000美元，加权平均确认期2.4年；未归属PRSU为776000美元，加权平均确认期1.9年[54] 每股计算排除情况 - 2023年3月31日，公司2,807,500股未归属或有对价股份因归属条件未满足，被排除在基本和摊薄每股计算之外[73] 公司经营部门情况 - 公司作为单一经营部门运营，首席运营决策者以合并基础管理公司运营[75] 会计政策相关情况 - 公司于2023年3月31日结束的三个月采用了ASU 2016 - 13，采用影响不重大[77] - 除本10 - Q表格中披露的政策外，关键会计政策和估计与2022年10 - K年度报告披露相比无重大变化[130] 公司报告身份情况 - 公司是《交易法》规则12b - 2定义的较小报告公司，无需提供本项要求的信息[131]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度收入为10.7百万美元,环比下降,主要由于季节性因素和公司有意识地调整渠道库存 [17][40] - 2023年第一季度毛利率为39.3%,环比大幅提升,主要得益于采购价格差异成本改善、前期库存调整以及促销活动下降 [22][41] - 2023年第一季度经营亏损为11百万美元,环比和同比大幅收窄 [43][44] - 2023年第一季度调整后EBITDA亏损为5.8百万美元,环比大幅收窄 [44][45] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司主要收入来自Dream Sock和Dream Duo产品的销售 [40] - 2023年第一季度渠道销售额同比增长36%,显示产品需求持续强劲 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 2023年第一季度,大型零售商buybuy BABY宣布财务困难并申请破产,这将对公司2023年全年销售造成一定负面影响 [18][19] - 公司正在与Babylist、Target和Amazon等其他渠道合作,以期收回失去的需求 [19] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于提高运营效率、降低成本,并推进FDA认证,以实现长期可持续增长和盈利 [8][12][36] - 公司产品在行业内保持领先地位,在亚马逊等渠道排名第一,品牌知名度和客户满意度很高 [14] - 公司将继续优化毛利率,目标恢复到40%-50%的水平 [23][24] - 公司正在积极推进两项FDA认证申请,一项用于处方监护设备,另一项用于Dream Sock的软件医疗器械 [29][30][32] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司正在努力应对buybuy BABY破产带来的短期销售压力,并通过其他渠道收回失去的需求 [19] - 公司有信心通过持续的成本控制和营销效率提升,实现2023年底前达到调整后EBITDA盈亏平衡 [26][45][49] - 公司相信FDA认证的获得将加速产品的市场渗透,并有助于公司成为连接医院和家庭的重要平台 [32][36] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Charles Rhyee 提问** buybuy BABY破产对公司的影响有多大,以及这种影响会持续多长时间 [52][53] **Kurt Workman 回答** buybuy BABY是公司第四大零售商,虽然占比不高,但作为行业内最大的专业零售商,其退出将对短期销售造成一定影响。公司将与Babylist、Target和亚马逊等其他渠道合作,以期收回失去的需求。短期内,buybuy BABY的清仓销售会对公司第二季度销售造成一定拖累,但随着需求逐步转移到其他渠道,公司有信心在下半年收回这部分销售 [54][55][56][57][58] 问题2 **Charles Rhyee 提问** buybuy BABY破产是否会影响公司实现2023年底调整后EBITDA盈亏平衡的目标 [59] **Kate Scolnick 回答** 这确实是一个不利因素,但公司仍有信心在2023年底实现调整后EBITDA盈亏平衡。公司将通过母亲节、Prime Day等节日促销活动,以及进一步优化自有网站owlet.com的表现,来弥补这一影响。总的来说,公司看到销售端的势头在持续改善,相信能够克服这一挑战,实现年内盈亏平衡的目标 [61][62]

公司发展历程 - 公司于2012年成立，2015年首次销售Owlet Smart Sock[31] - 2014年2月24日公司在特拉华州成立，2021年7月15日，SBG与公司完成合并，SBG更名为Owlet, Inc.，公司成为其全资子公司[153] 产品相关事件 - 2021年10月1日公司收到FDA警告信，随后停止在美国分销Smart Sock[12][37] - 2022年1月公司在美国推出新产品Dream Sock，并申请特定功能的营销授权[13] - 2022年公司花费大量精力和资源处理Smart Sock的退货，并于年初推出Dream Sock[38] - 2022年12月公司就Dream Sock心率和氧气显示等功能向FDA提交了de novo分类申请[39][46] - 2022年10月公司就一款仅供处方使用的家用婴儿医疗设备BabySat向FDA提交了510(k)上市前通知[39][47] - 2022年公司推出了Dream Sock、Cam 2、Predictive Sleep等产品并向FDA提交两份申请[56] 公司业务风险 - 公司业务面临多种风险，包括经营历史有限、净亏损历史、监管风险、供应链风险等[12][16][18] - 公司产品依赖移动应用分发，且销售依赖有限的渠道合作伙伴和经销商[15][16] - 公司需获得和维持产品的营销授权或认证，否则可能严重损害业务[17] - 公司目前依赖单一制造商组装产品，若遇问题可能影响营收[18] - 公司可能需要未来筹集额外资金以执行战略计划，但资金可能无法按可接受条件获得[27] - 公司业务、财务状况和运营结果可能受COVID - 19疫情持续影响[28] - 公司面临来自资本资源、产品组合、用户基础等方面更具优势的潜在竞争对手[59] 公司业务计划与目标 - 公司计划在2023年底实现调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）盈亏平衡[50] - 公司计划通过获得营销授权、利用品牌知名度等策略扩大业务[50][51][52] 公司产品情况 - 公司现有产品包括Dream Sock、Smart Sock、Owlet Cam等多种婴儿监护设备及配件[40][41][42][44] 公司用户群体 - 公司用户主要是年收入5万美元以上的千禧一代[55] 市场竞争因素 - 公司认为市场的主要竞争因素包括产品质量、客户购买体验、定价等[61] 公司供应链情况 - 公司依赖第三方供应商提供设备的单一来源组件[65] 公司制造协议 - 2017年10月公司与Benchmark Electronics签订制造服务协议，初始期限至2018年10月，之后自动延长一年，任一方可提前90天（公司）或180天（Benchmark）通知不续约，也可因便利提前90天（公司）或180天（Benchmark）通知终止协议[67][68] - 2018年6月公司与Shenzhen Aoni Electronic签订制造和供应协议，初始期限至2019年6月，后延长至2022年6月，公司可无理由提前六个月书面通知终止协议[70][71] 美国医疗设备监管 - 公司产品或其功能及运营可能受美国FDA等国内外监管机构广泛监管，部分产品可能在美国被作为医疗设备监管[73][74] - 美国FDA监管医疗设备全流程，确保其安全有效并符合FDCA要求[75] - 美国市场商业分销的医疗设备需FDA 510(k)预市场通知 clearance或PMA批准，医疗设备分三类，多数Class I设备免510(k)要求，多数Class II设备需提交510(k)通知，Class III设备需PMA批准[76][77] - FDA的510(k) clearance流程通常需3 - 12个月，若设备与市场上的对比设备“不实质等效”，将自动归为Class III设备[78][79] - Class III设备需PMA批准，FDA收到PMA后有180天完成审查，实际常需数年，还可能进行预批准检查[82] - 医疗设备类型若未被FDA分类为Class I、II或III，自动归为Class III，可通过de novo分类程序申请降为Class I或II类[86] - 临床研究几乎总是支持PMA和de novo分类所需，有时支持510(k)提交也需，有重大风险设备需提交IDE申请，30天后自动生效除非FDA通知不可开始[87][88] - 无论医疗设备风险程度如何，临床研究必须经各临床站点的IRB批准和监督，试验期间公司和临床研究人员需遵守FDA要求[89][90] - 美国上市后监管要求包括FDA注册、QSR要求、标签法规等多项内容[91] - 若未遵守QSR要求，公司制造业务可能被关闭或限制，产品可能被召回或扣押[92] - FDA若认定公司违规，可采取警告信、罚款、召回产品等多种制裁措施[93] 欧盟医疗设备监管 - 欧盟消费产品需遵守2001/95/EC通用产品安全指令，还可能适用其他法规[96][97] - 欧盟医疗设备自2021年5月25日起由(EU) No 2017/745法规监管，此前是93/42/EEC指令[102] - 欧盟医疗设备上市需符合通用安全和性能要求，获CE标志需进行合格评定[103][104] - 除定制设备外，公司在欧盟上市医疗设备需向EUDAMED注册并分配唯一标识符[107] - 公司在欧盟销售医疗设备需遵守医疗设备警戒系统，报告严重事件和FSCA [109] - 欧盟医疗设备广告和促销需遵循相关立法原则，各国可能有具体限制[110] - 许多欧盟成员国出台反礼品法规和“阳光法案”，限制医疗设备商业行为[111] 英国医疗设备监管 - 2021年1月1日起，英国脱欧过渡期结束，大不列颠不再直接受欧盟法律约束，北爱尔兰一般适用欧盟法律[113] - 2023年2月27日，英国政府与欧盟委员会就“温莎协议”达成政治协议，可能会对爱尔兰/北爱尔兰议定书进行进一步修订[114] - 根据2022年《保留欧盟法律（撤销与改革）法案》，未明确保留并“融入”国内法或通过部长级法规延期（不晚于2026年6月23日）的保留欧盟法律，将于2023年12月31日自动失效并撤销[115] - 2021年1月1日起，药品和保健品监管局（MHRA）成为负责大不列颠的主权监管机构，新规定要求所有医疗设备向MHRA注册，自2022年1月1日起，英国境外制造商需指定在英有注册营业场所的负责人向MHRA注册设备[118] - MHRA原计划2023年7月实施新的医疗设备监管制度，现推迟至2024年7月，持有欧盟合格证书的医疗设备在过渡期内可凭CE标志在大不列颠市场销售，过渡期后需UKCA标志[119] 公司销售与报销情况 - 公司当前产品如Dream Sock和Owlet Cam采用直接面向消费者的销售模式，目前无第三方支付方覆盖或报销，公司正为BabySat等产品制定报销策略，但可能不成功[124] - 第三方支付方对医疗设备和服务的报销不断减少，美国和外国政府实施成本控制计划，可能限制产品销售[126] 医疗相关法案 - 美国《平价医疗法案》（ACA）改变了医疗融资和交付方式，自颁布以来面临多项挑战，2021年6月17日美国最高法院驳回最新司法挑战[131] - 2011年《预算控制法案》自2013年4月1日起降低了对医疗服务提供者的医疗保险支付，将持续至2032年（2020年5月1日至2022年3月31日暂停）[132] - 欧盟2021年12月通过《2021/2282号健康技术评估条例》，2022年1月生效，2025年1月起适用，旨在促进成员国在评估健康技术方面的合作[134] 公司知识产权情况 - 截至2022年12月31日，公司拥有68项已授权专利和51项注册商标[139] - 婴儿袜相关已授权专利预计2032年在美国到期，2035年在中国到期；织物电极放置及组装相关已授权专利预计2038年在美国、欧盟、澳大利亚、中国和加拿大到期；上述国家待决申请的到期日期在2034年至2040年之间[139][140] 公司合作协议 - 公司与Ayla的订阅协议初始期限于2015年12月到期，已延长至2024年1月1日[141] - 公司与ThroughTek的服务和许可协议初始期限于2021年1月到期，自动续期一年，之后将继续自动续期，除非提前90天终止；公司支付初始许可费25000美元，外加每台设备低个位数美元的许可费，费用每年涨幅不超过低个位数百分比[147][148] 公司员工情况 - 截至2022年12月31日，公司有106名全职员工[151] - 截至2022年12月31日，公司超45%的员工为女性，超27%的员工来自少数族裔群体[152] 公司报告身份 - 公司是“较小报告公司”，可享受某些减少披露义务；公司将保持较小报告公司身份，直至非关联方持有的普通股市值在6月30日超过2.5亿美元，或财年收入超过1亿美元且非关联方持有的普通股市值在6月30日超过7亿美元[569]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第四季度总运营费用为9510万美元（不包括基于股票的薪酬），全年各季度呈下降趋势 [33] - 2022年第四季度毛账单为1540万美元，较第三季度的2340万美元有所下降；产品促销和折扣为200万美元，低于第三季度的320万美元 [8] - 2022年第四季度运营费用为2410万美元，较第三季度的2640万美元有所下降；不包括基于股票的薪酬，第四季度运营费用为1960万美元 [9] - 2022年第四季度商品销售成本为860万美元，毛利润为330万美元，毛利率为27.5%，高于第三季度的26.6%；2022年全年毛利率约为33.7%，处于目标范围内 [37] - 2022年第四季度运营亏损和净亏损分别为2070万美元和1950万美元，调整后EBITDA亏损为1520万美元 [38] - 截至2022年12月31日，现金及现金等价物约为1120万美元，应收账款为1600万美元，较第三季度的2050万美元下降450万美元，第四季度末库存为1850万美元，较第三季度的2380万美元下降530万美元 [77] - 2022年第四季度退货和津贴准备金为150万美元，占毛账单的10.7%，低于第三季度的270万美元（占比11.5%）；第四季度收入为1200万美元 [84] - 2022年全年产品组合收入为6920万美元，处于目标范围内；自2022年1月以来，媒体收购成本CPA降低了80% [70] - 2022年毛利率为34%，处于目标范围内；预计2023年全年毛利率将高于2022年水平，计划将全年运营费用降至4000万美元以下（不包括基于股票的薪酬），目标是在2023年第三季度和第四季度实现调整后EBITDA利润率盈亏平衡 [79][110] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2023年年初至今，Owlet成为亚马逊上销量第一的监视器 [3] - 随着Dream Sock和CAM 2产品的成功推出，产品的净推荐值（NPS）在全年持续改善，目前整个产品组合的NPS达到或超过2021年水平 [3] - 渠道销售增长逐季提升，第四季度销售总收入接近2000万美元 [68] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2023年计划通过推出具有行业定义性的产品，使Owlet走上现金流为正、盈利和长期可持续增长的道路 [2] - 最大的运营优先事项之一是通过严格管理促销支出和供应链成本，在未来实现40% - 50%的毛利率 [4] - 专注于推动核心产品的销售，平衡零售库存，以获得未来的销售机会；在医疗器械审批方面取得进展；有效管理运营计划，实现盈亏平衡和盈利 [10] - 与零售商合作，高度关注销售情况，认识到管理渠道库存对于保持品牌健康、提高利润率和实现稳定业绩至关重要 [71] - 目标是在2023年下半年实现EBITDA盈亏平衡，并使营运资金逐季改善 [31] - 计划在2023年将现金消耗限制在1500万美元以内，努力在下半年实现盈利和现金流为正 [106] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 过去一年公司运营表现出韧性，有愿景和决心成为影响儿科健康的长期领导者 [73] - 品牌健康已恢复到2021年以来的最高水平，NPS达到历史新高，营销支出CPA自2022年初以来下降了80% [68] - 库存和渠道正在正常化，预计到第二季度末销售将与进货匹配，第一季度将有所改善 [68] - 公司目前处于专注执行的阶段，理解通过每季度交付业绩来建立市场信任的重要性；预计随着时间推移，将展示出公司正朝着盈利和增长的方向发展，拥有众多未来增长途径，包括有机市场机会、监管审批和新产品 [69] - 相信FDA授权将使Owlet更好地帮助父母弥合医院和家庭之间的差距，并增强利用庞大且不断增长的数据集作为儿科护理关键工具的能力 [83] 其他重要信息 - 几周前，公司从内部人士和新投资者那里筹集了3000万美元的额外资金，确保有足够的资产负债表在2023年强势运营 [1] - 公司是硅谷银行的长期客户，受近期事件影响，但根据硅谷银行的公告，贷款协议和信贷额度仍然有效，目前可以使用存款，并且正在按之前披露的那样修改贷款协议和信贷额度 [86] - 2022年公司为产品进行了两项FDA提交和两项欧洲医疗器械审批提交；10月向FDA提交了一款新的婴儿处方监测设备（BabySat）的510(k)上市前通知；12月提交了一份软件即医疗器械的非传统申请，作为非处方产品，结合现有Dream Sock睡眠监测功能提供心率和氧气通知 [35][107] - 正在与FDA进行审核流程，及时回应任何问题或澄清要求；在英国和CE医疗器械申请方面取得了重大进展，并在2022年通过了多次审核，继续保持MDSAP和ISO 1345认证 [7] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 关于第四季度销售指导范围较宽，以及库存和收入的预期 - 第一季度销售预计环比下降以支持销售，库存水平有望回到10 - 14周；预计第二季度收入会有显著提升，因为公司正在降低库存水平、提高销售，并受益于促销活动 [11][13][43] 问题2: 4000万美元运营费用（不包括基于股票的薪酬）中，基于股票的薪酬假设以及第四季度是否会实现盈利 - 运营费用上半年较高，下半年较低；从第四季度到第一季度，再到第二季度，运营费用持续下降；公司通过提高毛利率和降低运营费用来实现盈利目标 [13][44][116] 问题3: 公司对硅谷银行的风险敞口、现金使用情况以及最新LSA的情况 - 公司是硅谷银行的长期客户，受近期事件影响，但贷款协议和信贷额度仍然有效，目前可以使用存款，正在修改贷款协议和信贷额度 [23][86] 问题4: 如何看待业务在更正常年份的季节性，以及第二季度和第三季度是否可以视为更正常的年份 - 正常年份中，第一季度通常是销售最轻的季度，较第四季度下降10% - 15%；第二季度因母亲节、父亲节和Prime Day等促销活动销售回升；第三季度为9月的婴儿安全月和假日促销做准备，第四季度销售略有下降 [49][50][97] 问题5: 上半年的销售情况 - 上半年销售在警告信事件后，为重新推出Dream Sock进行了大量库存补充，但销售初期不如2021年第三季度的Smart Sock销售强劲 [88][89] 问题6: 基于股票的薪酬应参考2022年的金额还是会有变化 - 认为2022年的金额是合适的 [91][117] 问题7: 成本获取降低80%的原因，以及销售和营销费用是否还有优化空间 - 成本获取降低得益于产品重新定位、排名提升、市场教育以及利用口碑和有机营销渠道；从第四季度到第一季度，营销支出会减少，2023年将趋于稳定 [93][119][120] 问题8: 2023年毛利率与2022年相比的变化，以及提升的时间和幅度 - 目标是回到目标毛利率范围，2022年的非经常性成本影响了毛利率，预计这些成本在2023年将消除，毛利率将逐步提升；第一季度到第二季度会有明显提升，第二季度开始逐渐恢复正常 [94][95][124] 问题9: Owlet目前正在进行多少项国际监管审批提交，以及预计提交时间 - 正在进行两项国际申请，即英国申请和CE申请，都将在今年第二季度提交给指定机构；公司的愿景是在全球获得医疗器械地位 [102][128]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第三季度营收1740万美元，毛利润460万美元，毛利率26.6%，较上一季度的36.1%有所下降；运营亏损2180万美元，净亏损1940万美元；调整后EBITDA亏损1840万美元 [7][30][31][35] - 2022年第三季度总账单收入2340万美元，较上一季度的2270万美元有所增长；产品促销和折扣为320万美元，高于上一季度的250万美元；退货和补贴准备金为270万美元，占总账单收入的11.5%，高于上一季度的180万美元 [27][28][29] - 截至9月30日，现金及现金等价物约为2320万美元，应收账款为2050万美元，较上一季度的2400万美元减少350万美元，库存为2380万美元，较上一季度的2940万美元减少560万美元 [36] - 2022年全年，公司预计营收在6900万 - 7400万美元之间，毛利率在32% - 37%之间；目标是第四季度运营费用在1500万 - 1900万美元之间（不包括激励费用和基于股票的薪酬） [39] - 2023年，公司营收目标增长率为13% - 16%，市场渗透率目标从2022年的0.09%提高到0.13%，毛利率目标提高到45% - 50%，目标是实现调整后EBITDA盈亏平衡 [40] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第三季度产品销售组合向相机产品转移，相机产品占比超过35%，相机产品毛利率低于智能袜子 [31] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司最高运营优先级之一是通过严格管理促销支出和供应链成本，在未来将毛利率恢复到45% - 50% [9] - 公司计划在2023年推出一流的产品组合，扩大美国零售业务范围，并拓展国际市场 [40] - 公司正在积极推进医疗设备的FDA认证工作，已提交一款新的婴儿处方监测设备的510(k)上市前通知，并计划在未来几周提交第二款软件即医疗设备的OTC产品申请 [13][14] - 公司在7月实施了重大成本削减措施，以简化组织结构，降低运营费用，并管理和节约现金资源，将在第四季度和2023年初继续降低成本 [21] - 公司正在积极谈判修改与硅谷银行的信贷安排，以扩大营运资金的获取渠道，并寻求额外的资本注入 [22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认识到宏观经济环境的不确定性带来的挑战，零售商专注于管理营运资金，减少库存周数，影响了第三季度的销售和需求 [8] - 尽管面临挑战，但公司认为消费者对产品的满意度和对品牌的信任度很高，产品的基本需求在今年有所改善 [9] - 公司相信FDA的授权将使公司能够更好地帮助父母应对医院和家庭之间的过渡，并利用不断增长的数据集作为儿科护理的关键工具 [18] - 公司预计2022年底FDA警告信带来的业务波动将过去，2023年将有机会实现品类领先、未来增长和更稳定的运营表现 [23] 其他重要信息 - 公司在7月推出了下一代相机，并将新的预测睡眠技术引入智能袜子和相机产品中，新的Dream Duo 2已被评为最佳婴儿监视器 [10] - 根据独立第三方调查，公司在第三季度的无提示品牌知名度和广告回忆率均排名第一；9月的调查显示，53%的客户通过朋友了解到Owlet品牌；第三季度，公司在美国亚马逊平台上的婴儿监视器品牌收入排名第一 [11] 问答环节所有提问和回答 问题: 第三季度的非当期库存调整金额是多少？ - 非当期库存调整约占该季度毛利率影响的三分之一 [45] 问题: 目前还有多少可能退货的产品？ - 与零售商的沟通显示，他们已退回预期退货的产品，但由于零售商规模大、仓库多，仍有可能退货；不过退货速度已大幅放缓，预计不会有太多额外退货，但公司会继续与零售商沟通确认 [46] 问题: 第三项一次性费用是什么？ - 第三项一次性费用是100万美元的营销和合作伙伴营销费用，预计第四季度不会再发生 [47] 问题: 影响毛利率的主要因素是三分之一的非当期库存调整、三分之一的产品销售组合变化（相机收入占比增加）和三分之一的退货增加吗？ - 是的 [48][49][51] 问题: 如果排除这些因素，毛利率大约是多少？ - 除了一些小项目外，与上一季度相比相对持平 [53] 问题: 营收受零售商收紧库存天数的影响有多大，与产品实际需求变化相比如何？ - 与往年同期相比，2022年第三季度营收高于2020年，接近2021年，潜在需求强劲，Prime Day表现出色；上半年的营收主要是向零售商补货，本季度是首次全面推向市场，对需求感到满意；随着库存水平的重新平衡，营收将跟随销售趋势，零售商库存管理是本季度的主要逆风因素 [54] 问题: 全年营收指引为6900万 - 7400万美元，中点意味着第四季度营收可能环比下降，能解释一下吗？ - 目前正处于假期旺季前夕，公司已与所有零售商，特别是亚马逊，做好了充分准备；第四季度的营收情况很大程度上取决于未来几周的销售情况，公司会根据销售和销售情况进行平衡；在当前宏观经济环境和零售商库存管理的情况下，如果能达到指引范围，将是一个合理的结果 [55][56] 问题: BabySat和OTC产品能否用于检测RSV？ - 公司产品没有针对RSV的特定适应症，但可以测量婴儿的血氧饱和度，这对于生病或高风险婴儿的家庭监测非常关键，在RSV等涉及氧气的情况下，产品会很有帮助 [58] 问题: 在提交OTC产品申请前，是否还需要与FDA进行其他讨论？ - 从去年第四季度开始进行了预提交，并每季度进行预提交会议；在提交申请前，可能还会进行一些非正式的检查，但总体上对申请所需的信息感到非常一致 [59] 问题: 退货的原因有什么普遍主题吗？ - 退货和补贴的信息在季度结束后才陆续收到，公司正在处理这些信息；退货主要与过去几个季度的退货供应商计划有关，零售商返回了大量库存，信息和信息传递速度并不完美，部分退货超出了公司的预期；退货与产品本身的物理性质无关，而是一些行政补贴，如额外产品、产品接收方式或产品状态等相关费用 [64][65][66] 问题: 2023年的营收和毛利率指引是在当前指引的基础上增长13% - 16%，毛利率为45% - 50%吗？ - 是的，前提是宏观经济条件稳定，零售商财务状况良好 [67] 问题: 营收和毛利率指引中是否考虑了FDA批准的可能性？ - 没有，公司没有预测FDA提交批准的时间，因此在营收和毛利率预测中没有考虑相关因素 [68]

公司人员及成本调整 - 公司于2022年第三季度裁员约74人，并产生约120万美元的一般及行政费用[116] - 预计到2022年第四季度末，将运营成本（不包括股份支付和激励薪酬）降至每季度约1500万至1900万美元[117] - 公司在2022年9月30日结束的三个月内进行了重组行动，确认了120万美元的重组费用，预计不会再产生额外费用[152] 期外调整情况 - 2022年第三季度记录了总计130万美元的期外调整，增加了70万美元的收入成本和70万美元的运营费用[118] 收入情况 - 2022年第三季度收入为1740万美元，较2021年同期的3150万美元减少1410万美元，降幅44.9%[130] - 2022年前九个月收入为5720万美元，较2021年同期的7840万美元减少2110万美元，降幅26.9%[131] 收入成本情况 - 2022年第三季度收入成本为1270万美元，较2021年同期的1660万美元减少390万美元，降幅23.3%[132] - 2022年前九个月收入成本为3730万美元，与2021年同期持平[133] 毛利率情况 - 2022年第三季度毛利率为26.6%，较2021年同期的47.2%下降20.6个百分点[132] - 2022年前九个月毛利率为34.9%，较2021年同期的52.4%下降17.5个百分点[133] 运营亏损情况 - 2022年第三季度运营亏损为2180万美元，2021年同期为1380万美元；2022年前九个月运营亏损为6390万美元，2021年同期为2250万美元[129] 一般及行政费用情况 - 一般及行政费用在2021年9月30日结束的三个月内为930万美元，到2022年同期增至970万美元，增加了40万美元，增幅4.6%；九个月内从2250万美元增至2940万美元，增加了690万美元，增幅30.8%[134][135] 销售及营销费用情况 - 销售及营销费用在2021年9月30日结束的三个月内为1310万美元，到2022年同期降至970万美元，减少了340万美元，降幅25.8%；九个月内从2680万美元增至3100万美元，增加了430万美元，增幅16.0%[136][137] 研发费用情况 - 研发费用在2021年9月30日结束的三个月内为630万美元，到2022年同期增至710万美元，增加了70万美元，增幅11.8%；九个月内从1430万美元增至2340万美元，增加了910万美元，增幅63.9%[139][140] 现金及现金等价物情况 - 截至2022年9月30日，公司现金及现金等价物为2320万美元[145] 累计亏损及经营活动现金流量情况 - 截至2022年9月30日，公司累计亏损2.033亿美元；2021年全年和2022年前九个月，经营活动产生的现金流量分别为负4060万美元和负7160万美元[148] 退款负债情况 - 截至2022年9月30日，已计提680万美元的退款负债，在2022年9月30日结束的三个月内减少了620万美元[152] 循环信贷借款情况 - 公司与硅谷银行的循环信贷借款能力截至2022年9月30日为1750万美元[155] - 2022年1月31日，公司进一步修订与硅谷银行的贷款协议，修改了循环信贷年利率，降低了借款基础资产的预支率，提高了现金及现金可用性简化门槛等[154] - 截至2022年9月30日，循环信贷年利率为银行最优惠利率加0.75%或5.00%（简化期）和银行最优惠利率加1.25%或5.00%（其他时间）[156] - 截至2022年9月30日，现金及现金可用精简门槛为5000万美元，公司未达标，SVB循环信贷实际利率为7.50%，未偿还借款为500万美元[158] 定期票据情况 - 截至2022年9月30日，定期票据本金余额为950万美元，利率为银行最优惠利率加2.50%或5.75%中的较高者[159] - 2022年1月31日前，定期票据利率为银行最优惠利率加3.50%或6.50%中的较高者[160] 信贷协议豁免及调整情况 - 2022年8月10日，公司与SVB达成豁免协议，豁免2022年第二季度最低净收入契约违约，将最低流动性契约从3000万美元降至2250万美元，信贷额度从1750万美元降至500万美元[162] - 公司预计2022年第三和第四季度无法遵守最低净收入契约，950万美元定期票据和500万美元未偿还借款的信贷额度列为流动负债[163] 短期商业保费融资协议情况 - 2022年7月，公司与First Insurance Funding签订300万美元短期商业保费融资协议，分十一次等额月付款，利率4.40%[165] 现金流量情况 - 2022年前九个月，经营活动净现金使用量为7160万美元，上年同期为3470万美元[167][168] - 2022年前九个月，投资活动净现金使用量降至140万美元，上年同期为160万美元[167][169] - 2022年前九个月，融资活动提供净现金110万美元，上年同期为1.342亿美元[167][170] 关键会计政策情况 - 除本10 - Q表格披露的政策外，关键会计政策和估计与2021年10 - K年度报告相比无重大变化[171]

公司人员与成本控制计划 - 公司开展裁员约74人，预计2022年第三季度基本完成，预计该季度产生约110万美元费用[108] - 预计到2022年第四季度末，公司将把运营成本（不包括股份和激励薪酬）降至每季度1500万至1900万美元[109] 营收数据变化 - 2022年Q2营收1830万美元，较2021年同期2490万美元减少660万美元，降幅26.4%；2022年上半年营收3990万美元，较2021年同期4680万美元减少700万美元，降幅14.9%[120][121][122] 成本数据变化 - 2022年Q2成本1170万美元，较2021年同期1140万美元增加30万美元，增幅2.7%；2022年上半年成本2450万美元，较2021年同期2060万美元增加390万美元，增幅18.7%[120][124][125] 毛利与毛利率数据变化 - 2022年Q2毛利660万美元，较2021年同期1350万美元减少690万美元，降幅51.0%；2022年上半年毛利1540万美元，较2021年同期2620万美元减少1080万美元，降幅41.3%[120][124][125] - 2022年Q2毛利率36.1%，较2021年同期54.2%下降；2022年上半年毛利率38.6%，较2021年同期55.9%下降[124][125] 管理费用数据变化 - 2022年Q2管理费用950万美元，较2021年同期730万美元增加220万美元，增幅30.3%；2022年上半年管理费用1980万美元，较2021年同期1330万美元增加650万美元，增幅49.0%[120][126][127] 运营亏损与净亏损数据变化 - 2022年Q2运营亏损2040万美元，较2021年同期590万美元扩大；2022年上半年运营亏损4210万美元，较2021年同期870万美元扩大[120] - 2022年Q2净亏损1170万美元，较2021年同期530万美元扩大；2022年上半年净亏损4050万美元，较2021年同期1320万美元扩大[120] 公司经营影响因素 - 公司受新冠疫情影响，在总部实施安全程序，鼓励员工远程办公，供应链成本上升[105][106][107] 销售与营销费用数据变化 - 销售与营销费用在2022年第二季度末的三个月内从760万美元增至970万美元，增长28.5%；六个月内从1370万美元增至2140万美元，增长56.0%[128][129] 研发费用数据变化 - 研发费用在2022年第二季度末的三个月内从450万美元增至780万美元，增长72.0%；六个月内从790万美元增至1630万美元，增长105.2%[131][132] 公司现金及亏损情况 - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物为3730万美元，累计亏损达1.839亿美元[136][138] 经营活动现金流量情况 - 2021年全年和2022年上半年，公司经营活动产生的现金流量分别为-4060万美元和-5570万美元[138] 退款负债情况 - 截至2022年6月30日，公司为客户应退款计提了1300万美元的退款负债[143] 公司信贷与贷款情况 - 截至2022年6月30日，SVB循环信贷额度为1750万美元，实际借款430万美元，年利率为6.00%；定期贷款本金余额为1100万美元[146][149][150] 公司信贷协议变更情况 - 2022年8月10日，公司与SVB达成豁免协议，豁免2022年第二季度最低净收入契约违约，将最低流动性契约从3000万美元降至2250万美元，循环信贷额度从1750万美元降至500万美元[155] 公司保险融资协议情况 - 2022年7月，公司续签企业责任保险政策，与First Insurance Funding签订300万美元短期商业保费融资协议，分11个月等额支付，年利率4.40%[158] 公司现金使用情况 - 2022年上半年，经营活动净现金使用量为5570万美元，投资活动净现金使用量为120万美元，融资活动净现金使用量为90万美元[159] 公司融资协商情况 - 公司与SVB积极协商进一步的重组融资安排，包括修订未来期间的财务契约[152][157] 融资活动现金情况对比 - 2022年上半年融资活动净现金使用量为90万美元，2021年上半年融资活动提供净现金1150万美元[162] 会计政策情况 - 除本季度报告披露的政策外，关键会计政策和估计与2021年年报相比无重大变化[163] 公司信息披露情况 - 公司为较小报告公司，无需提供市场风险定量和定性披露信息[165]