财务数据关键指标变化：收入和利润 - 净亏损327.79万美元，同比增长3.9%[116] - 净亏损为327.8万美元，同比略有扩大，主要因研发费用增加部分抵消行政费用减少[123] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 公司2022年第一季度研发费用为148.61万美元，同比增长29.0%[116] - 2022年第一季度管理费用为179.65万美元，同比下降10.3%[116] - 总运营费用328.25万美元，同比增长3.9%[118] - 研发费用为148.6万美元，同比增长29.0%，主要用于AD治疗产品的二期临床试验[119] - 一般及行政费用为179.6万美元，同比下降10.3%，主要因前CEO奖金计提减少及法律费用降低[121] 财务数据关键指标变化：其他财务数据 - 净利息收入为4610美元，同比显著增长，主要因货币市场利率上升及平均现金余额增加[122] - 营运资本为3166.5万美元，较上季度减少184.4万美元，主要因运营支出部分被权证行权现金抵消[124] - 现金及等价物约3050万美元，预计可支持未来12个月运营需求，包括Bryostatin-1二期临床试验[125] - 经营活动现金流为-348.5万美元，同比改善10.1万美元，主要因预付及应计费用变动[129] - 融资活动现金流为55.3万美元，同比大幅下降，主要因2021年私募融资基数较高[130] 各条业务线表现：临床试验相关费用 - 累计WCT相关试验费用达820万美元，其中NIH报销270万美元[110] - 2022年第一季度WCT相关试验费用为110万美元[110] - 脆性X综合征试验预计成本约70万美元[112] - 与WCT签订140万美元加速受试者招募的变更订单[109] - 第三方供应商协助试验招募保留费用约100万美元[109] 管理层讨论和指引 - NIH资助270万美元用于中度阿尔茨海默症二期临床研究[108] - 公司披露内部控制存在缺陷，涉及职责分离、财务报告流程及IT控制等方面[132] - 管理层确认财报仍公允反映财务状况，尽管存在内部控制薄弱环节[134]

财务数据关键指标变化 - 研究总预算约为780万美元，实际支出760万美元，节省50万美元[31] - 二期研究总预算约1200万美元，扣除270万美元资助后净预算成本为930万美元[37] - 二期试验总预算约1200万美元，其中国家卫生研究院提供270万美元资助，净成本降至710万美元[94] - 公司拥有现金及现金等价物约3230万美元[206] 临床研究结果（主要终点与次要终点） - 公司确认性二期研究未达到主要终点统计显著性（SIB总分从基线至第13周变化）[16][32] - 20µg剂量组在完成者群体中显示SIB平均改善4.09分（p=0.0293）[26] - 探索性二期研究完成者群体（n=113）显示20µg剂量组SIB净改善2.6分（p<0.07）[19] - 20µg剂量组在第5周次要终点显示SIB净改善4.0分（p<0.016）[19] - 第13周时Bryostatin-1组SIB总分平均增加1.3分，安慰剂组增加2.1分[33] - 中度分层患者(MMSE-2基线评分10-15)中Bryostatin-1治疗组32名患者第13周SIB平均较基线显著改善4.8分(p<0.0076)[35] - 安慰剂组33名患者第13周SIB平均较基线显著增加(p<0.0144)[35] 亚组分析结果（非美金刚患者与中度分层患者） - 非美金刚患者组在20µg剂量下显示SIB改善5.88分（mITT组）和6.24分（完成者组）[30] - 非美金刚患者SIB斜率每周改善0.38分（95% CI 0.18-0.57）[29] - 确认性二期研究纳入100名未使用美金刚的晚期AD患者[30] 临床研究设计与执行 - 确认性二期多中心试验中患者按1:1随机分配接受Bryostatin-1 20µg或安慰剂治疗，12周内给药7次[34] - 公司与WCT签订服务协议招募约100名二期研究受试者，2022年1月追加140万美元加速受试者招募[37] - 截至2022年3月15日公司已招募110名患者并与20个临床中心签订合同[38] - 公司向WCT支付约60万美元预付款用于二期临床试验初始费用[93] - 公司与WCT签订140万美元加速受试者招募变更订单，并额外支付100万美元给第三方供应商加强招募留存[94] 药物安全性数据 - 20µg剂量组腹泻发生率11%（对照组2%），输液反应发生率17%（对照组6%）[22] 研发合作与许可协议 - 公司支付斯坦福大学7万美元许可费及每年1万美元维护费获得bryologs专利许可[80] - 公司向斯坦福大学支付最高370万美元里程碑付款及3%销售分成[80] - 公司签订第二份斯坦福许可协议支付7万美元预付款及每年1万美元维护费[81] - 第二份协议包含最高210万美元里程碑付款及1.5%-4.5%分层销售分成[81] - 公司获得西奈山医院PKC ε激活技术的全球独家许可[82] - 公司与斯坦福大学签订独家许可协议，涵盖3项已授权美国专利和1项待批专利，用于治疗中枢神经系统疾病、溶酶体贮积症、中风及创伤性脑损伤[86] - 公司支付斯坦福大学里程碑款项及基于净销售额的专利使用费[89] - 根据CRE许可协议，公司需支付100万美元研究费（完成B轮融资后）及每年100万美元连续五年研究费[100] - 公司支付CRE约34.8万美元预付款项，用于抵扣未来2%-5%的专利使用费（当前适用5%费率）[101] 药物作用机制与临床前研究 - 临床前研究显示bryostatin-1治疗12周可促进新突触生长[66] - PKC ε激活通过5种不同机制阻止阿尔茨海默病进展[61] - PKC ε激活剂可降低β淀粉样蛋白并抑制神经元程序性死亡[67] 知识产权与专利保护 - 公司拥有PKC ε激活剂治疗认知障碍的专利组合，涵盖美国、欧洲、加拿大、墨西哥和日本等多国[106] - 专利保护期通常为20年（自最早申请日起），可因FDA审查延迟最长延长5年，但批准后总保护期不超过14年[108] 监管与审批要求 - FDA新药申请（NDA）提交费用目前超过310万美元，年度项目费用超过36万美元/产品[120] - FDA优先审评NDA内部目标为提交后6个月，标准审评为10个月[121] - 孤儿药认定适用于美国患者少于20万人的罕见疾病治疗药物[125] - 获得孤儿药认定的产品可享受7年市场独占期[125] - 临床数据必须在ClinicalTrials.gov注册，未合规者可能面临民事罚款[116][118] - FDA可能在45-60天内完成NDA初步行政审查[121] - 儿科研究计划（PSP）必须在II期结束会议后60天内提交[123] - 临床III期试验需在多地开展以收集统计显著的疗效安全性数据[117] - IND申请在FDA接收30天后自动生效（除非FDA提出质疑）[114] - 快速通道、突破性疗法和优先审评适用于治疗严重疾病的创新药物[126] - 快速通道产品允许FDA在申请完成前启动部分审查，但审查时间目标从最后部分提交后开始[127] - 突破性疗法认定产品可获得加速审批资格，FDA将提供全程开发指导并指派跨学科项目负责人[128] - 优先审评将FDA审批行动目标时间从10个月缩短至6个月[129] - 加速批准途径基于替代终点或中间临床终点，需满足与传统批准相同的安全有效性标准[131][132] - 加速批准产品必须进行批准后验证性研究（如IV期临床试验），未完成研究可能导致产品撤市[134] - FDA对重新提交的NDA申请承诺2或6个月审查周期[135] - 获批产品可能被要求制定REMS风险管理系统，涉及用药指南、医生沟通计划和安全使用要素[136] - 新化学实体享有5年数据独占期，ANDA或505(b)(2)申请需在4-5年后才能提交[147] - 药品上市后需持续符合cGMP规范，并接受FDA定期或突击检查[139] - 新药申请可获得3年数据独占期，覆盖新临床研究相关的使用条件[148] - 专利期限恢复最长可达5年，但产品批准后总专利期不超过14年[150] - 儿科独占性提供6个月非专利市场独占期延长[151] - 欧盟集中审批程序最长评估时间为210天（不含暂停期）[157] - 加速审批情况下EMA需在150天内完成评估[157] - 互认程序中相关成员国需在90天内承认参考成员国决定[158] - 英国脱欧后建立独立药品审批体系，承认欧盟集中审批决定[160] - 英国与欧盟互认cGMP检查及证书，避免重复检查[162] 市场与疾病流行病学 - 2018年全球约4400万人患有阿尔茨海默病或其他形式痴呆症，美国2021年约620万患者[51] - 2018年阿尔茨海默病处方药全球销售额约44亿美元，预计到2026年增长至82亿美元(年复合增长率8.2%)[56] 公司运营与基础设施 - 公司目前租用纽约总部行政办公空间约300平方英尺[197] - 马里兰州实验室空间租用面积为1100平方英尺，月租金为4200美元[197] - 公司全职员工共4人，其中2人为高管，2人专注研发[195] - 公司另有1名全职和2名兼职顾问[195] - 实验室租约将于2023年11月30日到期[197] - 纽约办公租约将于2022年6月30日到期[197] - 公司于2020年12月6日完成从Neurotrope, Inc.的分拆[13] 第三方依赖与供应链 - 公司依赖第三方合同研究组织进行临床和非临床研究[202] - 公司依赖国家癌症研究所提供bryostatin用于临床试验[204] - 国家癌症研究所通过材料转移协议提供临床用bryostatin[85] - 公司依赖CRE技术许可协议若终止可能导致运营中止[209] - 公司基于CRE提供的未经独立第三方验证的研究数据存在有效性风险[211] 风险因素与挑战 - 公司主要候选药物Bryostatin-1在治疗阿尔茨海默病的二期临床开发中未达到主要终点统计学显著性[208] - 公司存在财务报告内部控制重大缺陷可能影响财务报告准确性和及时性[208] - 公司可能因未来发行普通股或优先股导致股权稀释[208] - 公司需筹集更多资金以完成Bryostatin-1开发和商业化[208] - 公司需要额外融资以支持未来运营和产品开发计划[206] - 公司依赖第三方合同研究组织进行临床和非临床研究存在数据质量风险[210] - 公司产品开发周期耗时且成本高昂涉及高商业风险[208] - 公司作为新兴成长企业适用简化披露要求可能降低股票吸引力[208] - 公司其他候选药物针对尼曼匹克C型和脆性X综合征仍处早期开发阶段[208] 法律法规与合规要求 - 违反反回扣法规可能面临刑事民事处罚及医保计划排除[168] - 联邦医生自我转介禁令（Stark法）禁止医保患者转介至有关联利益的机构[168][169] - 联邦反诱导法禁止向Medicare或Medicaid受益人提供任何有价值物品以诱导使用医保覆盖项目[170] - 联邦虚假申报法案允许举报人对违反行为提起诉讼并可分享经济赔偿[170] - 医师支付阳光法案要求每年向HHS报告向医师及教学医院支付信息 2022年起需扩展报告至助理医师等群体[170] - 医疗补助药品折扣计划要求大多数制造商提高最低折扣并引入新计算方法[176] - 联邦医疗保险支付按预算控制法每年削减2% 该政策持续至2030年[179] - COVID-19救助法案将2%医疗保险扣押暂停至2022年6月30日 其中2022年4-6月实施1%扣押[179] - 创建与恢复平等获取等效样品法案允许仿制药开发商起诉品牌商获取样品[181] - 尝试权法案允许完成1期临床试验的候选药物用于特定患者治疗[182] - 州级立法机构积极推行药品定价控制措施包括折扣限制和进口政策[183] - 拜登政府支持HHS直接协商Medicare B和D部分药品价格[178] - 违反推广规定（如超适应症推广）可能导致重大法律责任[141] 药物开发历史与背景 - Bryostatin-1已完成63项临床研究覆盖1400名患者[83]

公司股权与融资相关 - 2020年12月7日公司完成从Neurotrope的分拆，Neurotrope将超过2000万美元的现金及相关运营资产和负债注入公司，股东按每持有5股Neurotrope普通股、优先股或可行权的认股权证获配1股公司普通股[114,122] - 2021年1月21日公司与投资者签订证券购买协议，发行2333884股普通股和/或预融资认股权证、可购买2333908股普通股的E系列认股权证和F系列认股权证，总收益约1400万美元，支付给配售代理的现金费用为总收益的10% [129,131] - 2021年6月14日公司与投资者签订证券购买协议，发行1653281股普通股和/或预融资认股权证、可购买1653281股普通股的G系列认股权证，总收益约1250万美元，净收益约1120万美元，支付给配售代理的现金费用为总收益的10% [132,134] - 2021年5月19日公司进行1比4的反向股票拆分，每4股拆分前的普通股合并为1股[135] 药物研究相关 - 2019年9月9日Neurotrope宣布Bryostatin - 1治疗中重度阿尔茨海默病的2期确证性研究在主要终点上未达到统计学显著性[136] - 确认性2期多中心试验中，布里斯他汀 - 1组和安慰剂组在第13周简易精神状态检查表（SIB）总分平均分别增加1.3分和2.1分[137] 公司资金来源与费用相关 - 公司获得美国国立卫生研究院（NIH）270万美元赠款，第一年约100万美元，第二年约170万美元[140] - 2020年服务协议总预算约960万美元，扣除NIH赠款后公司净预算成本为690万美元[141] - 截至2021年9月30日，公司累计产生与WCT服务相关费用约510万美元，NIH已报销210万美元；截至11月10日，NIH累计报销约260万美元[143] - 公司与Nemours合作开展脆性X综合征临床试验，预计试验和新药研究申请（IND）总成本约70万美元[145] 财务数据关键指标变化（前九个月对比） - 2021年和2020年前九个月相比，研发费用从155.6627万美元增至297.4776万美元，增幅约91.1%；行政费用从673.5757万美元降至540.4968万美元，降幅约18.5%；净亏损从973.9079万美元降至837.5152万美元，降幅约14.0%[148] - 2021年和2020年前九个月公司均未产生收入[150] - 2021年前九个月总运营费用为837.9744万美元，较2020年的819.2384万美元增加约2.3%[151] - 2021年前九个月利息收入为2,445美元，2020年第三季度为6,797美元[164] - 2021年前九个月经营活动使用现金6,665,558美元，2020年同期为6,896,751美元[172] - 2021年前九个月投资活动使用现金为0，2020年同期为5,413美元[172] - 2021年前九个月融资活动提供现金32,165,148美元，2020年同期为16,519,988美元[172] 财务数据关键指标变化（第三季度对比） - 2021年和2020年第三季度相比，研发费用从56.3317万美元增至83.6716万美元，增幅约48.5%；行政费用从201.3089万美元增至209.2662万美元，增幅约4.0%；净亏损从426.9609万美元降至292.6933万美元，降幅约31.4%[158] - 2021年第三季度总运营费用为292.9378万美元，较2020年的257.6406万美元增加约13.7%[160] - 2021年第三季度研发费用为836,716美元，2020年同期为563,317美元[161] - 2021年第三季度一般及行政费用为2,092,662美元，2020年同期为2,013,089美元，同比增长约4.0%[163] - 2020年第三季度公司记录了170万美元的认股权证修订费用[165] - 2021年第三季度净亏损为2,926,933美元，2020年同期为4,269,609美元[166] 营运资金与现金需求相关 - 截至2021年9月30日，营运资金为31,332,828美元，较2020年12月31日增加26,216,528美元[168] - 公司预计当前约3500万美元的现金及现金等价物至少能满足未来12个月的运营需求[169]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2021 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 Commission File Number: 001-40458 SYNAPTOGENIX, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 46-1585656 (State or other jurisdiction of incorporation or organi ...

公司分拆相关 - 2020年12月7日公司完成从Neurotrope的分拆，成为独立上市公司，分拆后Neurotrope不再持有公司股权[109][112][117] - 2020年11月30日登记在册的Neurotrope普通股、优先股股东及特定认股权证持有人，按每持有5股Neurotrope普通股、可转换为Neurotrope普通股的优先股或可参与分拆的特定认股权证对应的Neurotrope普通股，获配1股公司普通股[110][117] - 分拆时，超过2000万美元的现金（根据合并协议调整）及Neurotrope未保留的所有运营资产和负债将投入公司[117][119] 证券发行相关 - 2021年1月21日，公司与特定合格投资者签订证券购买协议，发行9335533股普通股和/或预融资认股权证、购买9335533股普通股的E系列认股权证及最多9335533股普通股的F系列认股权证，总收益约1400万美元[123] - 公司就上述发行向配售代理支付相当于发行证券总收益10%的现金费用，并发行相当于配售代理介绍的购买者所购普通股数量10%的认股权证，行权价1.725美元，期限5年[125] 药物研究结果相关 - 2019年9月9日，Neurotrope宣布Bryostatin - 1治疗中重度AD的2期确证性研究未在主要终点（SIB总评分从基线到第13周的变化）上达到统计学显著性[126] - 第13周时，Bryostatin - 1组和安慰剂组SIB总评分平均分别增加1.3分和2.1分，各次要终点两组间SIB总评分变化无统计学差异[127] - 2020年1月22日，公司宣布对确证性2期研究的额外分析结果，Bryostatin - 1治疗组32名患者第13周平均SIB较基线显著改善4.8分（配对t检验p < 0.0076），安慰剂组33名患者也有显著增加（配对t检验p < 0.0144），两组差异无统计学意义（p = 0.2727）[129] - 对重复SIB测量的趋势分析显示，治疗组改善斜率显著大于安慰剂组（p < 0.01）[129] 公司业务方向相关 - 公司主要专注基于药物候选物bryostatin的产品平台开发，用于治疗阿尔茨海默病，处于临床测试阶段，也在评估其用于其他神经退行性或认知疾病和功能障碍的可能性，已进行临床前测试[113] 项目资金支持相关 - 公司获美国国立卫生研究院（NIH）270万美元赠款，首年拨款约100万美元，次年约170万美元，用于支持针对中度阶层的2期临床试验[131] 服务协议费用相关 - 2020年与WCT签订服务协议，服务总预算约980万美元，扣除NIH赠款后，公司预计净预算成本为710万美元，已支付预付款约152.3万美元[132] - 截至2021年3月31日，与WCT服务相关费用约280万美元，使用预付款支付约100万美元，预付费用余额约50万美元，NIH已报销约97.5万美元[133] 财务数据关键指标变化 - 费用与亏损 - 2021年第一季度与2020年同期相比，研发费用从39.3245万美元增至115.178万美元，增幅192.9%；净亏损从253.7344万美元增至315.4377万美元，增幅24.3%[141] - 2021年第一季度总运营费用为315.5193万美元，较2020年同期的260.8211万美元增加约21%[144] - 2021年第一季度非关联方一般及行政费用为200.3413万美元，较2020年同期的218.6604万美元减少约8.4%[148] 财务数据关键指标变化 - 资金与现金 - 截至2021年3月31日，公司营运资金为1538.8243万美元，较2020年12月31日的511.63万美元增加1027.1943万美元[152] - 截至2021年3月31日，公司现金及现金等价物约1480万美元，较2020年12月31日的580万美元增加约900万美元[153] - 公司预计当前约1580万美元现金及现金等价物，能满足至少未来12个月的运营需求[154] - 公司现有约1410万美元的资本资源加上170万美元的美国国立卫生研究院拨款，预计至少在10 - Q表格提交日期后的未来12个月内可支持预计运营需求[160] 财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 2021年第一季度经营活动使用现金345.93万美元，较2020年同期的173.87万美元增加172.96万美元，增幅约99.47%[157] - 2021年第一季度投资活动使用现金为0美元，2020年同期为5413美元[158] - 2021年第一季度融资活动提供现金1251.27万美元，较2020年同期的1651.99万美元减少400.73万美元，降幅约24.26%[159] - 2021年第一季度经营活动现金增加主要因净亏损增加约62万美元、预付费用增加约89万美元和应付账款减少约35万美元，被非现金股票薪酬费用增加约14万美元部分抵消[157] - 2020年融资活动现金主要来自母公司约1650万美元的净转移，2021年第一季度来自私募的净收益约1250万美元[159] 资金需求与获取风险相关 - 公司开展、推进和完成所有潜在的阿尔茨海默病临床试验等需要额外资金[161] - 若无法获得额外资金，公司可能无法开展、推进和完成计划的临床试验或继续产品候选药物的开发[161] - 额外股权融资可能对现有股东造成重大稀释，债务融资可能有严格契约[161] - 通过合作或授权安排获取资金，公司可能需放弃部分技术或产品候选药物的权利[161] 研发费用用途相关 - 2021年第一季度研发费用主要用于AD潜在治疗产品开发，其中确认性临床试验及药品储存费用89.8589万美元[145]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-K x ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 FOR THE FISCAL YEAR ENDED DECEMBER 31, 2020 OR ¨ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 FOR THE TRANSITION PERIOD FROM ______ TO ______ COMMISSION FILE NUMBER: 333-249434 SYNAPTOGENIX, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or Other Jurisdiction of Incorporation or ...