低贝塔股票筛选策略 - 低贝塔股票在市场波动期间表现出较强的抗风险能力，适合在动荡市场中构建投资组合 [1] - 使用Zacks Research Wizard筛选低贝塔股票（贝塔值在0到0.6之间）是一种有效的策略 [6] - 筛选标准包括：过去4周价格涨幅为正、20日平均交易量超过50,000、股价不低于5美元、Zacks评级为1（强烈买入） [6][7] 推荐的低贝塔股票 - Mission Produce：全球领先的牛油果供应商，受益于健康饮食趋势 [9] - TXO Partners：在Permian盆地拥有强大业务，受益于有利的能源价格环境 [10] - Penumbra：全球血栓切除术领导者，专注于复杂疾病的创新解决方案 [11] - Strategic Education：在美国高等教育、教育技术服务和澳大利亚/新西兰市场表现强劲 [12] 股票贝塔值分析 - 贝塔值衡量股票相对于市场的波动性，贝塔值小于1的股票波动性低于市场 [4] - 贝塔值为1的股票与市场同步波动，贝塔值大于1的股票波动性高于市场 [5] - 例如，市场回报率为20%时，贝塔值为3的股票回报率为60%，市场下跌20%时该股票下跌60% [5]

公司表现 - TXO Partners LP 最新收盘价为 17.80 美元，较前一交易日上涨 0.68%，表现优于标普 500 指数的 0.12% 涨幅 [1] - 公司股价在过去一个月上涨 10.09%，远超石油能源板块的 8.42% 跌幅和标普 500 指数的 3.45% 跌幅 [1] 财务预测 - 公司预计在即将发布的财报中每股收益为 0.31 美元，同比下降 68.37% [2] - 最新一致预期显示公司营收为 8593 万美元，同比下降 6.57% [2] 分析师预期 - 分析师对公司的预期修订反映了短期业务趋势的变化，向上修订表明分析师对公司业务运营和盈利能力持积极态度 [3] - 过去 30 天内，公司每股收益预期上调 19.43% [5] 估值与行业 - 公司当前远期市盈率为 10.46，低于行业平均的 10.76，显示估值存在折价 [6] - 公司所属的能源和管道-主有限合伙行业在 Zacks 行业排名中位列 193，处于所有 250 多个行业的底部 24% [6] 投资评级 - 公司目前持有 Zacks 排名第一（强烈买入） [5] - Zacks 排名系统自 1988 年以来，排名第一的股票平均年回报率为 25% [5]

公司评级与投资机会 - TXO Partners LP (TXO) 近期被升级为 Zacks Rank 1（强力买入），这一评级变化主要受到盈利预期上升趋势的推动 [1] - Zacks 评级系统完全基于公司盈利预期的变化，通过跟踪卖方分析师对当前和未来年度每股收益（EPS）的共识估计（Zacks Consensus Estimate）来评估公司 [1] - 盈利预期的变化被证明与股票短期价格走势高度相关，机构投资者通常根据盈利预期调整估值模型，进而影响股票价格 [4] - 过去三个月，TXO Partners LP 的 Zacks 共识估计增长了 20.7%，显示出分析师对其盈利前景的持续看好 [8] - 公司被升级为 Zacks Rank 1，意味着其在 Zacks 覆盖的股票中排名前 5%，表明其盈利预期修正表现优异，可能推动股价上涨 [10] 盈利预期修正与市场表现 - 盈利预期修正趋势与股票短期走势之间存在强相关性，跟踪这些修正可以为投资决策提供重要参考 [6] - Zacks Rank 系统将股票分为五类，从 Zacks Rank 1（强力买入）到 Zacks Rank 5（强力卖出），自 1988 年以来，Zacks Rank 1 股票的平均年回报率为 +25% [7] - 公司盈利预期的改善反映了其基本业务的提升，投资者应通过推动股价上涨来认可这一趋势 [5] 公司财务预期 - 截至 2024 年 12 月的财年，TXO Partners LP 预计每股收益为 0.76 美元，较去年同期下降 43.3% [8]

公司业绩与展望 - TXO Partners L P 最近公布了第三季度的财务数据 公司正在从宏观和微观角度评估其未来展望 [1] - 公司倾向于长期投资 投资期限通常为5至10年 投资组合通常包括成长型股票 价值型股票和分红型股票 但更倾向于价值型股票 [1] - 公司偶尔会通过出售期权来增加收益 [1] 分析师与平台披露 - 分析师未持有任何提及公司的股票 期权或类似衍生品 且在72小时内无计划进行相关交易 [2] - 分析师未从提及公司获得任何形式的补偿 且与提及公司无任何商业关系 [2] - Seeking Alpha平台声明 过去的表现不能保证未来的结果 平台不提供任何投资建议 也不持有任何证券交易牌照 [3]

收购和融资 - 公司完成了威尔斯顿盆地的两项收购交易，总现金对价为2.6亿美元[92] - 公司通过首次公开募股获得1.41亿美元净收益，用于部分支付收购交易[93] - 公司借助信贷额度完成了收购交易，净债务率约为1倍[99] - 完成公开发行募集资金1.412亿美元，用于收购Williston Basin资产[137,138] - 预计未来可以通过经营现金流、公开发行和信贷额度为分配、偿债和资本支出提供资金[145,146] - 公司于2024年8月30日与银行签订了信贷额度的第四次修订，将到期日延长至2028年8月30日，并将额度从1.65亿美元增加到2.75亿美元[151] - 信贷额度包含一些常见的条款和限制，如债务和抵押限制、合并限制、分配限制等，如果违约将导致全部到期[152] - 信贷额度的加权平均利率为8.80%[153] - 公司需维持流动比率大于1.0和总净债务/EBITDAX比率不超过3.0[154] - 截至2024年9月30日，公司在信贷额度下有1.48亿美元的债务和1.27亿美元的可用额度[155] 资产规模和产品结构 - 公司在威尔斯顿盆地的总租赁和矿产权益面积从84.6万英亩增加到112万英亩[99] - 公司预计威尔斯顿资产的产品结构为油78%、天然气液体12%、天然气10%[98] 经营表现 - 收入总额为6,873.1万美元，较上年同期减少2%[110] - 原油和凝析油销售收入增加5,611.1万美元，天然气液体销售收入增加719.5万美元，天然气销售收入减少2,371.1万美元[110] - 生产成本增加3.8百万美元，增幅11%，主要由于威尔士顿盆地收购事项[111] - 折旧、折耗和摊销费用增加3.0百万美元，增幅28%，主要由于威尔士顿盆地产量增加[115] - 一般管理费用增加1.5百万美元，增幅87%，主要由于人员成本和收购成本增加[117] - 其他收入增加1.1百万美元，增幅22%，主要由于新墨西哥州天然气处理厂和科罗拉多州CO2资产的相关收入增加[119] - 利息费用增加0.7百万美元，增幅55%，主要由于借款增加和利率上升[120] - 天然气和原油价格下降导致收入减少，但产量增加和套期保值收益增加部分抵消了价格下降的影响[110] - 生产成本和折旧费用上升主要由于威尔士顿盆地资产的并购[111,115] - 一般管理费用上升主要由于人员成本和收购成本增加[117] 财务状况 - 公司使用经调整EBITDAX指标来评估运营表现[100][101][102] - 公司预计未来将面临持续的通胀压力,可能影响成本和财务指标[96][97] - 公司认为油气市场未来将保持波动[94] - 净现金用于投资活动增加2.325亿美元，主要由于已证实的资产收购增加2.522亿美元，部分被开发成本减少1970万美元所抵消[150] - 净现金来自融资活动增加2.261亿美元，主要由于信贷额度净借款增加2.22亿美元和公开发行净收益增加3500万美元，部分被向单位持有人分配增加2790万美元和债务发行成本增加300万美元所抵消[150]

公司表现 - TXO Partners LP 最近交易日收盘价为 1917 美元 较前一交易日下跌 067% 表现不及标普 500 指数当日 016% 的涨幅 同时道琼斯指数下跌 037% 纳斯达克指数上涨 078% [1] - 过去一个月公司股价下跌 243% 表现优于石油能源行业 936% 的跌幅 但不及标普 500 指数 167% 的涨幅 [1] - 公司预计下一季度每股收益为 007 美元 同比下降 7407% 预计收入为 6460 百万美元 同比下降 754% [2] - 公司全年预计每股收益为 091 美元 同比下降 3209% 预计收入为 27718 百万美元 同比下降 272% [3] 估值与行业 - 公司当前远期市盈率为 2133 倍 高于行业平均的 1488 倍 [7] - 公司所属的能源和管道-主有限合伙行业在 Zacks 行业排名中位列 248 处于所有 250 多个行业的底部 2% [7] 分析师预期 - 分析师对公司的预期进行了调整 这些调整反映了短期业务趋势的变化 积极的预期调整通常被视为公司业务前景良好的信号 [4] - 过去 30 天 Zacks 共识每股收益预期下调了 765% 公司目前的 Zacks 评级为 5 级（强烈卖出） [6]

核心观点 - 市场预期TXO Partners LP在2024年第三季度的财报中将出现收入和盈利的同比下降 盈利预期为每股0 07美元 同比下降74 1% 收入预期为6460万美元 同比下降7 5% [1][3] - 财报结果与市场预期的对比将影响公司短期股价走势 若实际数据优于预期 股价可能上涨 反之则可能下跌 [2] - 公司当前的Zacks Rank为5（强烈卖出） 且Earnings ESP为0% 表明分析师对其盈利前景持悲观态度 难以预测其会超出市场预期 [10][11] 盈利预期与修正 - 过去30天内 分析师对TXO Partners LP的季度每股盈利预期上调了1 39% 反映了分析师对初始预期的重新评估 [4] - 公司最近四个季度中有两次超出市场盈利预期 但最近一个季度的实际盈利为每股0 09美元 低于预期的0 19美元 意外率为-52 63% [12][13] 盈利预测模型 - Zacks Earnings ESP模型通过比较最新分析师预期与市场共识预期来预测盈利意外 正值的Earnings ESP通常预示着盈利超预期的可能性较高 [5][6][7] - 当Earnings ESP为正值且Zacks Rank为1（强烈买入） 2（买入）或3（持有）时 股票有近70%的概率实现盈利超预期 [8] - 负值的Earnings ESP或低Zacks Rank（4或5）难以预测盈利超预期 [9] 投资建议 - 尽管盈利超预期可能推动股价上涨 但股价表现还受其他因素影响 如投资者情绪和未预见到的催化剂 [14] - 投资者应关注公司的Earnings ESP和Zacks Rank 以评估其盈利超预期的可能性 但TXO Partners LP目前不具备明显的盈利超预期潜力 [15][16]

公司表现 - TXO Partners LP 最近交易日收盘价为 18.87 美元 较前一交易日下跌 1.46% 表现逊于标普 500 指数的 0.02% 跌幅 但优于道琼斯指数的 0.38% 涨幅和纳斯达克指数的 0.04% 涨幅 [1] - 公司股价在过去一个月上涨 5.86% 表现优于石油能源板块的 7.26% 跌幅和标普 500 指数的 3.77% 涨幅 [1] - 公司即将发布财报 预计每股收益为 0.12 美元 较去年同期下降 55.56% [1] 分析师预测 - 投资者应关注分析师对 TXO Partners LP 的预测修订 这些修订反映了短期业务趋势的变化 上调预测通常表明分析师对公司业务运营和盈利能力持积极态度 [2] - 过去一个月 Zacks 一致每股收益预测下调 26.32% 公司目前 Zacks 评级为 5 级（强烈卖出） [2] 估值与行业比较 - TXO Partners LP 当前远期市盈率为 19.54 倍 高于行业平均的 15.29 倍 表明公司估值高于行业水平 [3] - 能源和管道 - 主有限合伙行业属于石油能源板块 该行业目前 Zacks 行业排名为 237 在所有 250 多个行业中处于后 6% [3]

公司表现 - TXO Partners LP 最新交易日收盘价为 $19.52 较前一交易日上涨 0.36% 但表现不及标普500指数的 0.61% 涨幅 道琼斯指数上涨 0.97% 纳斯达克指数上涨 0.33% [1] - 公司股票在过去一个月上涨 6.58% 表现优于石油能源板块的 2.26% 跌幅和标普500指数的 5.36% 涨幅 [1] - 公司即将发布的每股收益 (EPS) 预计为 $0.12 较去年同期下降 55.56% [2] 分析师预期 - 近期分析师对 TXO Partners LP 的预期调整通常反映短期业务趋势的变化 积极的调整表明分析师对公司业务健康和盈利能力的看好 [3] - 过去30天 Zacks 一致 EPS 预期下调 26.32% 目前公司 Zacks 评级为 5 (强烈卖出) [5] 估值与行业 - 公司当前远期市盈率 (Forward P/E) 为 19.85 高于行业平均的 15.16 表明公司估值相对较高 [6] - 公司所属的能源和管道 - 主有限合伙行业 Zacks 行业排名为 248 处于所有250多个行业的底部2% [6] - Zacks 行业排名基于行业内个股的平均 Zacks 排名 研究表明排名前50%的行业表现优于后50% 比例为2:1 [7]

公司表现 - TXO Partners LP最新交易日收盘价为19.85美元，较前一交易日上涨0.35%，表现优于标普500指数0.93%的跌幅 [1] - 过去一个月公司股价下跌1.1%，表现优于石油能源行业2.51%的跌幅，但落后于标普500指数2.17%的涨幅 [1] 财务预测 - 公司预计将公布每股收益0.12美元，较去年同期下降55.56% [2] - 过去一个月Zacks一致每股收益预期下降26.32% [5] 估值指标 - 公司当前远期市盈率为20.18，高于行业平均的14.98 [6] - 公司所属的能源和管道-主有限合伙行业Zacks行业排名为249，处于所有250多个行业的底部2% [6] 分析师评级 - 公司目前Zacks评级为5级（强烈卖出） [5] - Zacks排名系统自1988年以来，1级（强烈买入）股票平均年回报率为+25% [5] 行业表现 - 能源和管道-主有限合伙行业属于石油能源板块 [6] - Zacks行业排名显示，排名前50%的行业表现优于后50%的行业，优势比为2:1 [7]