退休资产耗尽的担忧 - 34%的在职401(k)计划参与者和35%的退休参与者最担心退休资产耗尽[1] - 在不同代际中，X世代对资产耗尽的担忧最为普遍，达到38%[1] - 18%的在职参与者和32%的退休参与者担忧健康状况发生严重变化[1] 主要财务忧虑来源 - 17%的在职401(k)计划参与者将通货膨胀视为首要财务忧虑[2] - 16%的在职参与者担心住房和水电费等基本生活开支的覆盖[2] - 12%的在职参与者担忧经济衰退[2] - 19%的退休参与者将经济衰退的可能性列为最大忧虑[2] 退休收入来源预期 - 仅5%的Z世代和16%的千禧世代受访者表示社会保障将是他们退休后的主要收入来源[3] - 在所有在职受访者中，21%表示社会保障将是主要退休收入来源[3] - 58%的Z世代和千禧世代401(k)计划参与者预期其退休账户将成为退休收入的主要来源[4] - 在所有年龄组的401(k)参与者中，49%将个人退休账户视为退休收入的主要来源[4] 退休规划建议来源 - 38%未聘请财务顾问的在职401(k)参与者主要依赖其退休储蓄账户提供商获取退休规划建议[6] - 24%的参与者向其当前或前任雇主寻求建议，13%完全不寻求外部建议[6] - 其他建议来源包括家人和朋友（11%）、在线媒体如财经博客（7%）、传统媒体如电视和报纸（4%）以及自动化在线投资服务（2%）[6] 退休收入策略信心度 - 32%的在职计划参与者对独立制定税务高效的退休收入策略缺乏信心[7] - 26%的参与者对决定从账户中提取何种类型的分配款项缺乏信心[7] - 26%的参与者对决定优先从哪些账户提取资金缺乏信心[7] 贷款与支出压力关联 - 58.5%的申请了贷款的家庭在贷款当年医疗支出增长10%或更多[9] - 22.4%的参与者在贷款当年旅行支出增加，19.0%的参与者娱乐支出增加[9] - 贷款当年总支出占比更可能增加的类别包括非特定现金支出（24.9%的家庭）、医疗（23.3%的家庭）和住房（21%的家庭）[10] - 60%有新贷款的家庭在住房上的支出增加了10%或更多[10] 贷款使用的人口统计特征 - 总体上有10.9%的固定缴款计划参与者在相关年份申请了计划贷款[11] - 40至59岁年龄段的参与者贷款使用率和平均贷款金额最高[11] - 50至59岁参与者中有14%申请了贷款，平均贷款余额为13,784美元；40至49岁参与者中有13.5%申请了贷款，平均贷款余额为15,168美元[11] - 家庭收入高于75,000美元的群体最可能使用固定缴款计划贷款[12] 信用卡债务与退休储蓄 - 信用卡债务/额度比率高于60%的参与者更可能申请贷款，该群体中近五分之一申请了固定缴款计划贷款[12] - 高信用卡使用率与较低的固定缴款计划缴款额相关[13] - 30多岁高信用卡使用率参与者缴款率为3.8%，而同龄低使用率参与者为4.6%；40多岁和50多岁参与者中，高低使用率群体的缴款率差异分别达7个百分点和9个百分点[13]

退休资格评估 - 一名54岁的护士服务26年 其退休计划遵循80规则（年龄加服务年限等于80）[2] - 该人士的预估养老金为每月7000美元（税前）并涵盖健康保险 [2] - 其总资产包括403(b)和罗斯IRA合计75万美元 表现不佳的股票15万美元 每月产生600美元收入的房地产25万美元 以及现金10万美元 [2] 退休账户构成与假设 - 75万美元的退休账户被假设为分配在403(b)账户55万美元（全部为税前资金）和罗斯IRA账户20万美元（持有至少五年）[4][6] - 对于15万美元的股票账户 假设其中10万美元为本金 5万美元为长期资本利得 [4] - 为进行估算 假设该人士年薪为84,000美元 将在62岁开始领取社保 且税务身份为单身无受抚养人 [5] 59.5岁前的收入估算方法 - 在54岁的年龄 403(b)账户的提款可能面临10%的提前支取罚金 因此在当前收入估算中暂不考虑该账户 [8] - 罗斯IRA账户允许在任何时间因任何理由提取已缴款本金而无需罚金 故被纳入当前收入估算 [9] - 使用4%法则来估算从各账户可安全提取的金额 并结合养老金收入 通过税务软件估算税后可用收入 [7]

行业现状 - 皮尤慈善信托基金的分析显示数百万私营部门员工无法获得雇主提供的退休福利 [2] - 合同工和自由职业者等群体需要自行负责退休储蓄 [2] 退休规划策略 - 退休规划需基于对理想生活方式、退休时间及潜在健康问题等现实评估 [4] - 明确退休目标为支出目标和风险承受能力提供基础并影响收入生成、长寿规划和风险管理策略的制定 [5] - 建议储蓄基准为尽可能将收入的15%用于储蓄并可从小额开始逐步提高 [5] - 自动化储蓄机制有助于保持储蓄计划的执行 [5] 退休账户替代方案 - 个人退休账户作为401(k)的替代选项是为退休储蓄提供税收优惠的个人储蓄账户 [6]

投资策略 - 混合资产投资可平衡增长与安全 但波动性更大 需要出售资产以产生收入 [1] - 年金是一种提供终身固定月收入的保险合约 例如150万美元的年金在60岁购买 每月可支付约8000美元或每年96000美元 [2] - 收入投资涉及将资金投入债券和股息股票等资产 平均收益率为4%至5% 在范围内每年可产生约67500美元收入且不触及本金 [3] - 存款类现金资产如高收益储蓄账户或存单可保障资金安全 回报率可能仅与通胀持平 按4%提取率计算 每年可提供60000美元投资组合收入 [4] - 先锋数据显示 70%债券和30%股票的保守投资组合在1926-2021年间平均年回报率为8.1% 可能匹配或超过上述收入选择 [6] 社会保障 - 社会保障福利是退休规划的一部分 假设62岁开始每月领取2000美元 则每年福利为24000美元 [7] - 社会保障局会提供个人福利报表 以便规划62岁及以后的福利金额 [8] 生活成本与通胀 - 退休规划需评估个人生活方式成本 包括住房、消费、账单和个人娱乐开支 [11] - 通胀年均在2%-4% 但居住在昂贵城市或租房时通胀率可能更高 投资组合回报和提取率需反映此影响 [12] 退休账户管理 - 从75岁开始 需从税前退休账户如IRA中提取规定最低分配额 以避免罚款 例如150万美元的IRA在75岁时每年至少需提取56603美元 [13][14] - IRA作为税前投资组合 提取时需缴纳所得税 管理方式包括预算中预留税款或将IRA转入罗斯IRA 后者需一次性缴纳全部所得税但可免除退休收入的联邦税 [15][16] 保险与医疗 - 退休预算需考虑保险成本和医疗需求 包括长期护理保险和医疗保险缺口覆盖 预计每月增加数百美元开支 [17][18] - 规划此类支出并确保生活方式和投资与之匹配 是保障IRA持续终身的关键 [19]

公司财务信息发布安排 - 公司将于2025年11月4日美股市场收盘后发布2025年第三季度财务业绩 [1] - 公司将于2025年11月5日东部时间上午11点举行电话会议和网络直播讨论业绩 [2] - 相关新闻稿和补充财务材料可在投资者关系网站 investors.jackson.com 获取 [1][2] 公司业务与定位 - 公司致力于为金融专业人士及其客户厘清退休规划的复杂性 [3] - 公司通过年金产品、金融专业知识、屡获殊荣的服务历史以及简化的体验来简化退休规划 [3] - 公司名称Jackson®是Jackson Financial Inc及其关联子公司的营销名称 [4] 投资者沟通渠道 - 公司主要通过在投资者关系网站披露关键信息与投资者沟通 [5] - 公司网站可能用于披露重大非公开信息及履行披露义务，投资者应密切关注该网站 [5] - 公司及其高级管理人员可能通过社交媒体渠道与投资者和公众沟通 [5]

退休规划挑战 - 美国退休人员平均预期寿命超过其父母 导致退休生活可能长达25年或更久 需要为此储蓄更多资金 [1] 财务需求计算 - 临近退休人员首要任务是计算财务需求 以确保储蓄足以支撑25年或更久的退休生活 [3] - 计算应包括养老金、401(k)计划、房地产等资产以及社会保障金等所有预期退休收入 [3] - 需进行保守预测 避免未来出现资金短缺 若计算结果显示资金不足 则需立即做出调整 [4] 支出计划制定 - 需制定详细的退休支出计划 区分必要支出与可自由支配支出 [4] - 将支出类别与可靠收入来源相匹配 这有助于预测未来需求 设定安全的提取率并主动调整 [5] 储蓄提取策略 - 鉴于退休期延长和市场不确定性 传统的4%提取规则可能需要调整 建议采用更灵活的每年3%至3.5%的较低提取率 [6] - 关键原则是可持续性 提取金额需在享受生活和防止储蓄过快耗尽之间取得平衡 [6] 社会保障优化 - 延迟领取社会保障金可显著增加终身收入 每延迟一年领取 福利金大约增加8% 直至70岁达到最高支付额 [7] - 更高的有保障收入流可减轻投资组合压力 帮助投资持续更久 并在市场低迷时期提供更多稳定性 [7]

退休规划行业趋势 - 美国受访者中45%对退休后如何最优提取储蓄表示不确定 [1] - 拥有正式财务规划的个人在退休时财富比没有规划者多2至4倍 [4] - 31%的美国退休人员存在超支风险 突显缺乏规划的财务压力 [4] 专业咨询服务市场 - 高净值人士可通过咨询专业顾问优化资产配置和投资组合 [2] - FinancialAdvisor net提供免费在线匹配服务 连接用户与经过审查的财务顾问 [3] - 专业顾问协助规划退休时间 地点和方式 提升决策效率 [3] 退休账户税务策略 - 传统IRA账户取款需缴纳所得税 提取时机对税负影响重大 [6] - Roth IRA账户使用税后收入缴费 退休提取时免征税款 [6] - 财务专家建议将资金优先投入Roth账户以优化税务结构 [7] 另类资产配置机会 - 黄金IRA允许在退休账户内持有实物黄金 兼具税务优势和避险功能 [8] - 投资者可通过Thor Metals等渠道配置黄金IRA [7] - 部分平台提供最高20000美元的免费贵金属作为合格购买激励 [8] 保险产品需求分析 - 长期护理保险覆盖家庭护理 养老院等费用 防止退休储蓄耗尽 [11] - 定期寿险提供10至30年固定期限保障 保费较低且灵活性高 [12] - Ethos保险平台支持5分钟内免体检投保 保额最高达200万美元 [13] 金融科技解决方案 - Acorns平台通过消费凑整功能自动将零钱投入投资组合 [17] - Acorns Later提供IRA账户开设服务 并匹配新供款的1%至3% [18] - 用户可选择个性化投资组合 包括个股投资等高级功能 [18]

退休储蓄目标 - 当前投资者认为舒适退休所需的储蓄金额为126万美元，高于过去的100万美元目标[1] 年度投资策略 - 实现退休储蓄目标所需的年度投资额取决于距离退休的年限和投资组合的平均年回报率[4] - 在25年投资期内，若年化回报率为9%，则需每年投资13,648美元；若回报率为12%，则每年投资额可降至8,437美元[5] - 投资期限越长，所需的年度投资额越低，例如投资40年且年回报率为12%时，每年仅需投资1,467美元[5] 投资工具选择 - 为提高获得高于市场平均回报的可能性，可考虑投资于专注于增长的交易所交易基金，例如Invesco QQQ Trust[6][8] - 若初始投资额不足，可考虑延长投资期限，例如延迟退休，以使投资组合持续增长[7]

退休储蓄状况 - 案例家庭年收入为30万美元且无负债 [1] - 案例家庭拥有150万美元储蓄 [1] 退休决策考量 - 退休决策取决于配偶退休计划、生活舒适度所需资金、储蓄可持续年限以及社会保障与医疗保险的作用 [2] 劳动力市场趋势 - 疫情期间55岁以上美国成年人超半数在2021年底前退休 [3] - 2023年65岁及以上美国人就业比例为19%，较35年前水平翻倍 [3] 寿命与储蓄风险 - 美国65岁女性平均预期剩余寿命为20.12年，男性为17.48年 [3] - 长寿风险是退休计划主要威胁，储蓄需支撑近三十年生活 [3] 经济因素影响 - 市场下跌、超预期通胀及医疗成本上升可能侵蚀购买力 [4] - 65岁符合医疗保险资格可管理支出，但补充保险与自付费用仍可能构成负担 [4]

X世代企业主的退休困境 - X世代企业主具有独立顽强的特质 但这种特质可能导致财富过度集中于单一非流动性资产即其公司 [1] - 42%的小企业主担忧自己永远无法退休 许多企业主将出售企业视为唯一的退休计划 [2] - 将利润再投资于公司可提升企业价值 但同时也加剧了财富集中风险 [1] 退休规划的具体步骤 - 首要步骤是获取专业的企业估值 并与同地区类似企业进行比较 评估其是否足以支撑期望的生活方式 [3] - 估值过程可能带来情绪冲击 因为结果常低于业主预期 需要客观清点其他可支持退休的资产 [3] - 建议提前五年规划退出策略 为出售企业预留足够时间 两年虽可行但五年更具战略性 [4] 资产配置与传承方案 - 企业主应考虑在退休账户中预留个人储蓄 各州的小企业退休计划可降低实施成本 [5] - 家族传承需寻求外部专业顾问 有专门从事小企业继承咨询的顾问 [5] - 不应假设家族成员必然接班 替代方案包括聘请职业CEO保留股权 部分或全部出售公司 或采用员工持股计划逐步过渡 [6]