公司前景与催化剂 - 管理层对2026年寿险销售前景和核心盈利增长充满信心 这将成为关键催化剂 [1] - 公司当前估值极具吸引力 与管理层信心形成良好协同 [1] 财务预测与股息 - 摩根大通维持对公司去年税后营运利润的预测为1300亿元 [1] - 预计股息为每股2.73元 [1] - 现阶段公司无需额外融资来支持业务增长和提高股息 [1] 风险管理与资本 - 风险管理措施是维持偿付能力资本和获利韧性的关键重点 [1] - 相关措施旨在确保公司在周期性波动中保持稳健 [1] 投资评级与目标价 - 摩根大通维持公司港股目标价为100港元 [1] - 评级为“增持” [1]