总体分析 - 8月11日至8月17日乘用车总量43.8万辆，环比增长14.22%，新能源车24.8万辆，环比增长12.94%，新能源渗透率达56.6% [1] - 高温假后车企恢复生产带动交付量环比大增，预计金九银十期间交付量将持续攀升 [1] - 油车受高息及政策限制影响表现萎靡，单纯降价策略失效，产品力成为竞争核心 [1] 比亚迪 - 本周交付6.5万辆创近7周新高，面临产品定义及吉利等竞争对手围剿压力 [3] - 海狮06（DMI+EV）周交付5800辆，月底有望冲击2万辆，海豹06周交付5600辆 [3] - 汉L/唐L表现疲软，周交付不足1000辆，汉L仅500辆 [3] - 主力车型数据：秦PLUS DM-i周交付5.78k（33周），宋Pro DM-i 3.01k，海豚2.77k [4][5] 吉利 - 本周交付2.6万辆（不含子品牌），采取高配置+低价策略对标比亚迪 [5] - 银河A7对标秦L，周交付4200辆（33周），起售价8.18万；银河星耀8对标汉DM-i，周交付1.7万辆 [5] - 车型矩阵：星舰7对标宋DM-i，银河E5对标元Plus，星愿对标海豚 [5] 新势力品牌 理想 - 周交付稳定在5300-5600辆，L6/7/8/9面临问界M系列分流压力 [6] - 车型数据：L6周交付2.6k（33周），L7 1.04k，MEGA 0.64k [7] 蔚来 - 乐道L90周交付2300辆，9月周产能或达4000辆 [8] - 100度电池降价2万为三代ES8预热，ET5T周交付0.97k（33周） [8][9] 小鹏 - 周交付7900辆，Q2汽车毛利率14.3%（环比+3.8pct），受益于G6/G9占比提升 [9] - MONA M03周交付3.6k（33周），G7 1.56k，X9增程版筹备中 [10] 问界 - 高温假后周交付7700辆，M7改款预期升温，M8 REEV周交付3.86k（33周） [11][12] 零跑 - 周交付首破万辆，半年度净利润转正，B05及D平台SUV将上市 [12][13] - 主力车型：C10 EV周交付1.94k（33周），B01 EV 1.66k [14] 行业动态 - 主机厂电芯采购策略转向性能与成本平衡 [15] - 比亚迪加速东南亚市场布局 [15] - 宁德时代储能业务增速高于动力电池 [18]

新能源车企7月交付量排名 - 零跑汽车以5.01万辆交付量位居新势力第一，同比增长超126%，首次突破5万辆并连续5个月领先 [2][3] - 小鹏汽车交付3.67万辆，同比增长229%，创历史新高，其中MONA M03车型交付超1.5万辆 [6] - 理想汽车交付3.07万辆，环比下滑15% [6] 头部车企销量表现 - 比亚迪7月新能源汽车销量34.43万辆，1-7月累计249.03万辆，同比增长27.35% [3] - 极氪科技销量44193台（极氪品牌16977台+领克品牌27216台），同比增长19.7%，吉利宣布将合并极氪并推动其纽交所退市 [3] - 小米汽车首款SUV YU7首个交付月突破3万台，此前三个月交付量均低于3万台 [4] 其他车企交付情况 - 蔚来汽车交付2.1万辆（蔚来品牌12675辆+乐道5976辆+萤火虫2366辆），环比下滑 [4] - 岚图汽车交付1.21万辆，同比增长102% [4] - 阿维塔销量10062辆，同比增长178% [4] - 智己汽车交付7027台 [4] 行业整体数据 - 7月狭义乘用车零售市场预计185万辆，新能源零售101万辆，渗透率达54.6% [4] - 新能源市场同比增7.6%，环比降11.2% [4] 高分子产业年会信息 - 2025年9月10-12日举办高分子产业年会，包含政策发展、市场分析、投融资等主题 [7][8] - 设置七大专题论坛：工程塑料、新能源材料、电磁复合材料、航空航天材料等 [9][10] - 配套活动包括CEO研讨会、科技成果路演、国际合作对接等 [10] - 设置产品设备展区、科研成果展示区及"新塑奖"评选 [10][11]

新势力车企7月交付数据 - 零跑以50129辆的交付量登顶新势力榜首，同比增长126%，首次突破5万辆月销 [1][2][3] - 鸿蒙智行以47752辆排名第二，问界系列贡献85%销量，尊界S800上市50天大定突破8000辆 [1][2][6] - 小鹏交付36717辆创历史新高，同比增长229%，其中MONA M03单月贡献超15000辆 [1][2][6] - 理想交付30731辆同比下滑40%，主因销售架构调整，纯电SUV i8定价低于预期 [1][2][7][8] - 蔚来交付21017辆同比微增2.53%，乐道L90上市首日引发销售系统拥堵 [1][2][11][15] 头部车企表现亮点 - 零跑全新C11（14.98万元起）和B01（8.98万元起）两款新车7月上市推动销量 [3] - 零跑海外市场半年出口20375辆，渠道覆盖30多国超600家门店 [6] - 小鹏1-7月累计交付233906辆，完成年目标38万辆的62%，G7上市、P7即将首秀 [6] - 鸿蒙智行问界系列单月交付40753辆，占比85% [6] 市场动态与竞争格局 - 乘联会指出"以旧换新"和"报废更新"政策是7月车市核心驱动力 [2] - 理想i8定价32.18万-36.98万元，较预售最高价降幅7.55%，但配置或低于预期 [8] - 30万元级六座SUV市场竞争加剧，下半年多款新车上市 [8] - 蔚来乐道L90起售价17.98万元（电池租用），上市后股价单日涨7.98% [15][16] 其他品牌交付情况 - 深蓝交付27169辆同比增长62% [1][2] - 极氪、岚图、阿维塔交付量均超1万辆，分别为16977辆、12135辆和10062辆 [2] - 智己交付7027辆处于落后位置 [2]

新能源汽车行业7月交付量数据 - 理想汽车7月交付量为30731辆 [1] - 小鹏汽车7月交付36717辆 同比增长229% [2] - 蔚来7月交付21017台 前7个月累计同比增长25.2% [3] - 零跑汽车7月交付50129台 同比增长超126% [4] - 比亚迪7月新能源汽车销量34.43万辆 与去年同期34.24万辆基本持平 [5] - 鸿蒙智行7月全系销量47752辆 其中问界品牌交付40753辆 [6] - 小米汽车7月交付量突破30000台 [7] - 极氪和领克品牌7月共交付44193辆 同比增长19.7% [8] - 广汽埃安7月销量26557辆 [9] - 阿维塔7月销量10062辆 同比增长178% [10] - 岚图汽车7月交付12135辆 同比增长102% [11] 行业增长趋势 - 多家新能源车企7月交付量实现三位数同比增长 包括小鹏(229%) 零跑(126%) 阿维塔(178%) 岚图(102%) [2][4][10][11] - 头部车企中比亚迪保持稳定 7月销量34.43万辆与去年同期基本持平 [5] - 新势力品牌表现亮眼 鸿蒙智行(47752辆) 小米(超30000台) 极氪领克(44193辆)均进入第一梯队 [6][7][8] 品牌竞争格局 - 零跑汽车以50129辆的交付量领跑新势力阵营 [4] - 问界品牌贡献鸿蒙智行85.3%的销量(40753/47752) [6] - 传统车企新能源品牌中 广汽埃安保持稳定在26557辆 [9]

新能源汽车行业5月交付量表现 - 比亚迪5月销量达382476辆，同比增长14.1%，新能源累计销量超1230万辆 [1][2][3][5] - 零跑汽车5月交付45067辆，同比增长148%，新款C10车型售价12.28万起 [1][2][6][9] - 鸿蒙智行5月交付44454辆，问界M9交付15481台，尊界S800上市24小时大定突破1600台 [1][2][10][12] - 理想汽车5月交付40856辆，同比增长16.7%，i8车型将于7月发布 [1][2][15][19] - 小鹏汽车5月交付33525辆，同比增长230%，连续7个月交付超3万台 [1][2][14] - 极狐汽车5月交付13509辆，同比增长200.2%，营收同比增长150.75% [1][2][41][43] - 阿维塔5月交付12767辆，同比增长179%，正式登陆香港市场 [1][2][36][38] - 岚图汽车5月交付10022辆，同比增长122%，岚图Free+升级鸿蒙座舱 [1][2][40] - 深蓝汽车5月交付25521辆，同比增长78%，深蓝S09上市售23.99万起 [1][2][33] - 极氪5月交付18908辆，同比增长1.6%，9系列将推出轿车产品 [1][2][34][35] - 蔚来5月交付23231辆，同比增长13.1%，"蔚来世界模型NWM"系统升级 [1][2][25][29] - 小米汽车5月交付超28000辆，YU7车型将于7月量产 [1][2][24] - 埃安5月销量26777辆，同比下滑33.2%，RT 650激光雷达版限时特价14.08万 [1][2][21] - iCAR 5月交付5899辆，V23车型预售热度高 [1][2][44][46] 行业竞争策略 - 比亚迪通过"一口价+限时补贴"策略实现价格体系全面下探，海豹07DM-i智驾版降价5.3万元 [5] - 小鹏MONA M03 Max以12.98万元售价提供城市级辅助驾驶，改写10-15万元市场竞争格局 [14] - 埃安跟进限购优惠，RT 650激光雷达版限时特价14.08万元，较指导价降2.5万元 [21] - 零跑C10以12.28万起售价配备激光雷达和骁龙8295芯片，续航提升至605km [9] - 深蓝S09搭载鸿蒙智能座舱和华为乾崑辅助驾驶，起售价23.99万元 [33] - 岚图Free+升级鸿蒙座舱HarmonySpace5和华为ADS4系统 [40] 新产品动态 - 理想i8六座SUV将于7月发布，提供4种配置，纯电续航670-720km [19] - 小米YU7中大型SUV发布，Max版零百加速3.23秒，首搭小米天际屏全景显示 [24] - 极氪9系列将推出轿车产品，2025年计划推出5款新车 [35] - iCAR计划2025年推出iCAR 05，定位或高于iCAR 03 [46]

比亚迪销量表现 - 5月销量38 25万辆 同比增长15 27% [1] - 1-5月累计销量176 34万辆 同比增长38 70% [1] 造车新势力5月交付量排名 - 零跑汽车交付4 51万辆 同比增148 10% 环比增9 82% 连续三个月居新势力首位 [3][4] - 理想汽车交付4 09万辆 同比增16 70% 环比增20 38% [3][8] - 小鹏汽车交付3 35万辆 同比增230 43% 环比降4 34% [3] - 小米汽车交付超2 8万辆 连续三个月未突破3万辆门槛 [2][9] 车企产品与技术动态 - 零跑汽车推出2026款C10 定价12 28万元起 搭载800V高压平台等高端配置 [5] - 理想汽车全系车型完成智能焕新 标配激光雷达 预计MEGA车型月交付量可达2500-3000辆 [8] - 小米汽车首款SUV车型YU7预计7月量产 或推动交付量突破 [9][11] - 蔚来4款焕新车型6月迎完整交付月 世界模型NWM开始推送 [16][17] 交付量对盈利的影响 - 小鹏汽车1-5月累计交付16 26万辆 同比增293% 目标2025Q4盈利 [19] - 深蓝汽车月销达3万辆可实现盈亏平衡 预计2025年达成 [19] - 阿维塔月销稳定在1万辆左右 预计2026年达盈亏平衡点 [19][20] 行业竞争趋势 - 6-7月多家车企新品集中交付 行业格局或现巨变 [2][12][13] - 蔚来乐道品牌5月交付6281辆 环比增42 8% 未参与价格战 [18]

新势力4月交付量格局 - 零跑以41039辆交付量连续两月登顶新势力销冠，同比增长173% [6] - 小鹏交付35045辆同比增2.7倍但被零跑拉开6000辆差距 [7] - 理想交付33939辆同比增32%但环比降8%跌至第三 [8][29] - 小米未公布具体数据仅透露交付超2.8万辆 [9] - 蔚来含乐道交付23900辆反超深蓝汽车 [10] 价格带竞争策略 - 零跑B10车型以10.98万元起售价贡献4月销量25%，激光雷达配置下探至12万元区间 [18] - 小鹏G6改款降价至17.68万元，MONA M03占据品牌销量50% [22][25] - 理想L6补贴后23.98万元占品牌销量48%，L9降价至39.38万但销量占比不足 [29] - 蔚来推出5年0息+免费换电政策，ET5首付降至4.56万元 [33] 产品与技术布局 - 零跑采取"C系列稳盘+B系列冲量"双线策略，B10首批订单70%为25-35岁用户 [18] - 小鹏2025款X9开启全球交付但面临腾势D9竞争，P7+旗舰版刺激订单 [24] - 理想i8纯电车型7月上市将决定能否重返榜首 [30] - 蔚来萤火虫4月交付231辆，乐道L60需在三季度证明走量能力 [33][35] - 小米YU7将于6-7月上市，问界M8大定突破6万台但交付能力待验证 [41][43] 资本市场表现 - 零跑股价月涨10.7%市值达744亿港元，小鹏股价跌7.6%市值1385亿港元 [46] - 理想股价跌3.8%市值1930亿港元，蔚来因换电联盟获投股价涨8.6% [46] - 小米股价微涨1.5%市值1.3万亿港元，市场看好生态转化潜力 [46] 行业竞争趋势 - 20万元以下市场成为销量主力，15万级新能源渗透率仅45% [13][25] - 高端品牌溢价空间压缩，问界M9一季度ASP升至42.3万元 [43] - 技术竞争升级为安全战，华为ADS 3.3与蔚来自研芯片将受考验 [49] - 2025年行业将围绕爆款交付、盈利模型、技术突破三场硬仗决胜 [47][49]

新势力车企4月交付量排名 - 零跑汽车以41039台交付量位居第一 同比增长173% [1][2] - 小鹏汽车以35045台交付量排名第二 同比增长273% [1][6] - 理想汽车以33939台交付量排名第三 同比增长31 6% [1][8] - 小米汽车以超28000台交付量排名第四 环比下滑3 4% [1][13] - 蔚来汽车以23900台交付量排名第五 同比增长53% [1][10] 零跑汽车表现 - 4月交付41039台创历史新高 连续两个月超过理想成为销冠 [2] - B系列车型推动增长 其中B10上市16天即实现10000台量产下线 [3] - C10车型累计交付突破10万台 公司坚持"好而不贵"的造车理念 [3] 小鹏汽车表现 - 4月交付35045台 连续6个月保持3万台以上交付量 [6] - 前4个月累计交付129053台 同比增长313% [6] - 3月交付33205台 同比增长268% 显示持续高速增长 [6] 理想汽车表现 - 4月交付33939台 环比下降7 5% [8] - 历史累计交付达1260675台 [8] - L7/L8占据30-40万SUV销量榜首 L9获40-50万大型SUV销量冠军 [8] 蔚来汽车表现 - 4月交付23900台 其中乐道品牌贡献4400台 [10] - 累计交付达737558台 蔚来品牌占697385台 [10] 小米汽车表现 - 4月交付超28000台 SU7 Ultra双风道前舱盖版开始交付 [13] - 全国门店达269家 覆盖74城 5月计划新增29家门店 [13] 其他车企表现 - 阿维塔4月销量11681台 同比增长122 6% [14] - 岚图汽车4月销量10019台 同比增长150% [14] - 极氪4月销量同比增长18 7% [14]