优先收入基金赎回公告 - 公司宣布将赎回所有流通在外的6 625% F系列优先股 赎回价格为每股25美元 加上自2025年3月31日至赎回日(2025年6月11日)的应计未付股息 [1] - 赎回日后 F系列优先股将停止累积股息 持有人唯一剩余权利是收取赎回价格 除非公司违约 [2] - F系列优先股通过存管信托公司持有 将按相关程序进行赎回 本次新闻稿不构成赎回通知 [3] 赎回后优先股结构 - 赎回F系列后 公司仍流通的优先股包括：7 00% D系列(2029年到期) 6 125% I系列(2028年到期) 6 000% J系列(2028年到期) 7 000% K系列累积优先股 以及6 375% L系列(2029年到期) [4] 公司业务概况 - 优先收入基金是注册封闭式基金 主要投资组合为高级担保贷款或CLO(抵押贷款义务) 这些贷款通常具有浮动利率 并对借款人资产拥有第一留置权 借款人主要为美国私人和上市公司 [5] - 基金由Priority Senior Secured Income Management LLC管理 其团队来自Prospect Capital Management LP的投资和运营团队 [5] 管理公司背景 - Prospect Capital Management LP是SEC注册投资顾问 总部位于纽约 拥有37年以上高收益债务和股权投资管理经验 管理资产规模达83亿美元(截至2024年12月31日) [6] - 公司及其附属机构拥有150多名专业人员 专注于产生有吸引力当期收益的信用导向型投资 同时担任Prospect Capital Corporation(NASDAQ: PSEC)的投资顾问 [6]

投资服务 - 专注于REITs、ETFs、优先股和"股息冠军"等资产类别 提供高达10%的优质股息收益率投资组合和研究服务 [1] - 提供收入导向型投资服务 重点关注可持续投资组合收入、多元化和通胀对冲的资产类别 [2] - 提供免费两周试用期 可查看独家收入导向型投资组合中的顶级投资建议 [2] 投资策略 - 更新比较Eagle Point Income Co Inc (EIC)长期到期优先股的分析 仅涵盖两种最长期限的品种 [3] - 投资策略涵盖CEFs、ETFs、BDCs和REITs 采用纯多头投资方式 并分享现金担保看跌期权的交易策略 [3] 持仓情况 - 分析师持有IBHH、IBHI、EICA的多头仓位 包括股票所有权、期权或其他衍生品 [4]

福建省科创接力S基金设立 - 福建省人民政府办公厅印发《关于进一步推动资本市场服务科技型企业高质量发展的若干措施》，提出培育耐心资本服务科技创新 [1] - 由省金融投资公司、省投资集团筹设100亿元省级科创接力S基金（私募股权二级市场基金），为基金投资的优质科技型企业接续赋能 [1] 基金集聚区建设 - 鼓励各地建设基金集聚区，通过遴选优质机构负责基金集聚区运营，提供一站式服务 [1] - 吸引天使投资、风险投资、创业投资等各类基金在闽集聚 [1] - 对私募股权创投基金净资产规模排全省前列的县（市、区），在申请金融创新试点等方面予以重点支持 [1] 金融资产投资公司支持 - 支持符合条件的法人商业银行发起设立金融资产投资公司 [1] - 推动各地加强项目储备和推荐，吸引更多的金融资产投资公司股权投资资金和资源，支持科技型企业发展 [1]

文章核心观点 公司宣布按管理分配政策以普通股股票和现金组合方式支付分配款项，介绍分配细节、投资策略转变及政策相关情况 [1][2] 分配详情 - 分配支付日期为2025年6月30日，每股0.2325美元，股东可选择现金或股票，现金分配上限为总额20%，其余约80%以股票形式支付 [2] - 以股票形式获股息的股东，获发股票数量基于2025年6月12、13和16日纳斯达克资本市场普通股每股成交量加权平均价格 [3] - 选举表格及相关材料将在记录日期后尽快寄给股东，选举表格须在2025年6月16日下午5点（东部时间）前返回才有效 [4] - 未及时正确返回选举表格的股东，视为选择100%以股票形式接收分配；股息再投资计划参与者也会收到选举表格，该计划投资功能在分配期间暂停，完成后恢复 [5] - 通过银行、经纪商或代名人持股的股东，不会直接收到公司选举表格，应向相关方获取选举流程信息 [6] 投资策略转变 - 公司已向美国证券交易委员会提交初步代理材料，2025年6月17日召开股东大会，股东将对公司从当前投资策略转变为“CLO股权策略”提案进行投票 [7] - 投资目标将变为总回报策略，次要目标是为股东产生高当期收入，公司将专注投资抵押债务债券的股权和次级债务部分 [7] - 代理材料还描述公司其他变更，包括修订投资管理协议条款和适用的基本政策，股东可从SEC网站和公司网站获取代理材料 [7][8] 分配来源及政策 - 当前分配中，净实现长期资本收益占91.25%（每股0.2122美元），资本返还占8.75%（每股0.0203美元）；本财年累计分配中，净实现长期资本收益占45.6%（每股0.2122美元），资本返还占54.4%（每股0.2528美元） [11] - 政策主要目的是为股东提供固定最低分配率（目前为2024年6月30日基金资产净值的15%），董事会最近修订政策，维持15%年分配率，分配周期改为季度、半年或年度，由董事会每季度审查 [11] - 每股分配金额由董事会决定，政策需持续审查，董事会可随时修改、暂停或终止政策，可能对基金股价产生不利影响 [12] - 每次分配非仅含净投资收入时，公司将向股东发出通知和新闻稿，提供分配金额、构成等详细信息，通知中金额和来源仅为估计，实际情况取决于全年投资情况和税收法规 [13][14] - 按政策，公司将向股东分配所有可用投资收入，若投资收入不足，将分配长期资本收益和/或返还资本以维持分配水平，公司目前未依赖《1940年投资公司法》第19（b）条豁免救济，可能根据法规要求进行额外分配 [15] - 未来分配方式由董事会决定，可能为现金或股票与现金组合 [16] 公司顾问信息 - 托马斯·J·赫茨菲尔德顾问公司成立于1984年，是SEC注册投资顾问，专注封闭式基金投资分析和账户管理，以及加勒比盆地投资，其HERZFELD/CUBA部门担任公司投资顾问 [17] - 可在www.herzfeld.com获取该顾问公司更多信息 [18]

深圳建设产业金融中心行动方案核心观点 - 深圳提出"十五五"期间构建适配高质量发展需求的高质量资本市场目标，聚焦创新资本形成机制、标杆企业培育、行业机构建设、市场生态优化和风险防控体系五大方向 [1] - 方案首次以产业金融为主线布局具体举措，旨在助力中国式现代化深圳实践 [1] 创新资本形成机制 - 重点培育耐心资本，聚焦人工智能、新能源、生物医药等"20+8"产业，完善投早投小投硬科技政策支持 [2] - 推动国资/政府基金成为长期资本，引导社会资本设立长周期考核机制，支持CVC和多元退出机制试点 [2] - 截至2024年底深圳私募股权创投基金管理规模达1.41万亿元，公募基金规模12.36万亿元居全国第二 [2] 科技企业融资支持 - 建立科技企业梯度培育机制，支持硬科技企业利用上市"绿色通道"和并购重组工具 [3] - 强化债券创新品种运用，促进资本向科创领域集聚 [3] 上市公司质量提升 - 深圳现有境内外上市企业584家（A股424家），总市值8.61万亿元，科创板/创业板占比50%居全国首位 [4] - 严控上市入口，打击违规代持等行为，实施"一企一策"培育机制 [4] - 22家市值超500亿上市公司中，比亚迪等5家头部企业2024年营收实现双位数增长 [5][6] 行业机构建设 - 支持券商通过并购重组做优做强，2024年深圳23家证券公司资产规模全国第一 [7] - 私募基金管理人3107家居全国前三，27家百亿级股权创投机构数量全国第一 [7] - 2024年深圳企业通过境内外资本市场融资超7000亿元，其中IPO融资217.84亿元 [7] 资本市场对外开放 - 推动深港交易所互联互通，落地5项对港合作措施，深化"跨境理财通"机制 [8] - 深圳5家券商入选理财通2.0首批试点，236家A股公司参与沪深港通居全国第二 [8]

文章核心观点 公司宣布提交初步代理材料，股东将在特别会议上对基金从当前投资策略转换为“CLO股权策略”的提案进行投票，投资目标和策略将发生改变 [1] 会议信息 - 记录日期为2025年5月5日，用于确定有权收到通知并在特别会议上投票的股东 [2] - 特别会议将于2025年6月17日上午10点在佛罗里达州迈阿密海滩华盛顿大道119号504套房举行 [2] 提案内容 - 提案1：寻求批准基金与托马斯·J·赫茨菲尔德顾问公司修订后的投资咨询协议，允许顾问基于“管理资产”收取费用和激励费用 [7] - 提案2：寻求批准将基金投资目标从“长期资本增值”修订为“最大化风险调整后的总回报”，次要目标为“产生高当期收入”，并将投资目标重新分类为非根本性目标 [7] - 提案3：寻求批准修订基金与借款、高级证券发行、承销他人发行的证券、行业集中、房地产买卖、商品买卖以及向他人贷款相关的基本政策 [7] 材料获取 - 公司已向美国证券交易委员会提交初步代理材料（文件类型：PRE 14A），预计2025年5月底提交最终代理声明（文件类型：DEF 14A） [4] - 股东可从美国证券交易委员会网站（www.sec.gov）免费获取这些文件，最终代理声明也将在基金网站（www.herzfeld.com/cuba）发布，还可致电(800) 854 - 3863索取 [4][9] 顾问公司信息 - 托马斯·J·赫茨菲尔德顾问公司成立于1984年，是美国证券交易委员会注册的投资顾问，专注于封闭式基金的投资分析和账户管理 [10] 联系方式 - 首席合规官托马斯·摩根，联系电话1 - 305 - 777 - 1660 [15]

文章核心观点 公司公布2025年第一季度财务结果，虽市场环境动荡，但投资组合表现良好，完成多笔投资和融资活动，同时进行了债券回购等操作 [1][2][3] 公司投资成果 - 投资组合公司CoreWeave完成2021年以来最大规模科技IPO，OpenAI以3000亿美元估值完成400亿美元融资 [1][2] - 4月公司完成对金融科技平台Plaid的500万美元投资，对可穿戴设备公司WHOOP进行100万美元追加投资，Colombier Acquisition Corp. II宣布与GrabAGun拟进行合并 [3] 投资组合情况 2025年3月31日投资组合 - 持有37家投资组合公司的头寸，其中32家为私人控股，5家为公开上市，总公允价值约2.136亿美元，前五大投资占总投资组合公允价值的46% [4] - 前五大投资分别为ARK Type One Deep Ventures Fund LLC（成本1770万美元，公允价值2780万美元，占比13%）、Whoop, Inc.（成本1100万美元，公允价值2130万美元，占比10%）、CW Opportunity 2 LP & CoreWeave, Inc.（成本2520万美元，公允价值1930万美元，占比9%）、Learneo, Inc.（成本1500万美元，公允价值1550万美元，占比7.3%）、ServiceTitan, Inc.（成本1000万美元，公允价值1340万美元，占比6.3%） [5] 2025年第一季度投资组合活动 - 2025年1月31日，对Orchard Technologies, Inc.进行两笔投资，分别为20万美元的1系列高级优先股和10万美元的未来股权简单协议 [8] - 2025年2月6日，对Whoop, Inc.进行100万美元的未来股权简单协议投资 [8] 2025年3月31日至5月6日投资活动 - 2025年4月4日，通过1789 Capital Nirvana II LP对Plaid Inc.进行500万美元的A类普通股投资，支付7%的发起费用 [9][10] 第一季度财务结果 财务数据 |项目|2025年3月31日|2024年3月31日| | ---- | ---- | ---- | |净投资损失|-370万美元（-0.16美元/股）|-320万美元（-0.13美元/股）| |投资净实现损失|-10万美元（-0.01美元/股）|-40万美元（-0.02美元/股）| |6%票据部分回购实现损失|-10万美元（-0.01美元/股）| - | |投资未实现增值/（贬值）净变化|290万美元（0.12美元/股）|-1840万美元（-0.73美元/股）| |运营导致的净资产净减少|-80万美元（-0.04美元/股）|-2210万美元（-0.88美元/股）| |基于股票的薪酬|10万美元（0.02美元/股）|40万美元（0.06美元/股）| |净资产价值减少|-80万美元（-0.02美元/股）|-2160万美元（-0.82美元/股）| [10][12] 加权平均普通股基本股数 - 2025年第一季度约为2360万股，2024年第一季度约为2540万股，截至2025年3月31日，公司普通股流通股数为23551859股 [13] 可转换票据相关 可转换票据发行 - 2024年8月6日，公司与购买方签订最高7500万美元的6.5%可转换票据购买协议，8月14日发行2500万美元初始票据 [14] - 2024年10月9日和2025年1月16日分别发行500万美元额外票据，截至2025年3月31日，未偿还可转换票据本金总额为3500万美元 [16] 可转换票据条款 - 利息按6.5%年利率每季度支付，2029年8月14日到期，可在满足条件下赎回，初始转换率为每1000美元本金兑换129.0323股普通股 [15] 票据回购计划 - 2024年8月6日，董事会批准最高3500万美元的6%票据回购计划 [19] - 2025年第一季度回购199990份6%票据，截至2025年3月31日，共回购1413294份，回购本金总额达3530万美元 [20] 会议安排 - 2025年5月6日下午2点PT（下午5点ET）举行投资者电话会议和网络直播，美国参与者拨打+1 786 697 3519，其他地区参与者拨打866 580 3963，会议ID为6883588或SuRo Capital，也可在公司网站收听直播，直播回放将保留12个月 [21] - 电话会议回放可在2025年5月13日下午5点PT（下午8点ET）前拨打1 866 - 583 - 1035（美国）或+44 (0) 20 3451 9993（国际），使用会议ID 6883588收听 [22] 公司概况 - 公司是一家公开交易的投资基金，寻求投资高增长、风险投资支持的私人公司，通过可重复和有纪律的投资方法构建投资组合，为投资者提供投资此类公司的途径 [24] - 公司总部位于纽约，在旧金山设有办事处，业务涉及人工智能基础设施、新兴消费品牌和前沿软件解决方案等领域 [24]

基金成立 - 北京安鹏科创汽车产业投资基金合伙企业(有限合伙)成立，执行事务合伙人为深圳市安鹏股权投资基金管理有限公司 [1] - 基金出资额为19亿人民币 [1] - 经营范围包括以私募基金从事股权投资、投资管理、资产管理等活动 [1] 合伙人信息 - 基金由北京汽车集团产业投资有限公司、北京汽车集团有限公司、深圳市安鹏股权投资基金管理有限公司共同出资 [1]

文章核心观点 - Canoe EIT Income Fund宣布2025年5月月度分配及优先股季度分配，记录日为5月23日，支付日为6月13日 [1] 基金分配情况 - 2025年5月月度分配为每单位0.10加元 [1] - 优先股累积可赎回系列1（EIT.PR.A）和系列2（EIT.PR.B）每单位分配0.30加元 [1] - 记录日为2025年5月23日，支付日为2025年6月13日 [1] Canoe EIT Income Fund介绍 - 加拿大最大的封闭式投资基金之一，旨在通过投资高质量证券组合实现月度分配最大化和资本增值 [2] - 在多伦多证券交易所上市，代码为EIT.UN，由Canoe Financial高级副总裁兼首席投资官Robert Taylor积极管理 [2] Canoe Financial介绍 - 加拿大发展最快的独立共同基金公司之一，管理约200亿加元资产，提供多元化获奖投资解决方案 [3] - 成立于2008年，是员工持股的投资管理公司，专注为加拿大人积累财富 [3] - 在加拿大多地设有办公室，包括卡尔加里、多伦多和蒙特利尔 [3] 联系方式 - 投资者关系联系电话1–877–434–2796 [4] - 网址www.canoefinancial.com [4] - 邮箱info@canoefinancial.com [4]

文章核心观点 公司宣布2025年3月31日提交A类股份赎回申请的股东有权获得每股3.9552美元的赎回款，将于2025年5月21日全额支付 [1] 公司动态 - 2025年3月31日提交A类股份赎回申请的股东有权获每股3.9552美元赎回款，该金额等于按2025年4月29日公司持有的交易所交易股权证券的五日成交量加权平均价格计算的每股资产净值，减去与处置投资组合证券以支付赎回所需的所有经纪费、佣金和其他成本的按比例份额 [1] - 赎回款将于2025年5月21日全额支付 [1] 交易相关 - 在CBOE Canada或其他加拿大另类交易系统购买或出售信托单位通常需向交易商支付经纪费 [3] - 在交易所买卖单位时，投资者买入可能高于当前资产净值，卖出可能低于当前资产净值 [3] 基金信息 - 持有投资基金单位有持续费用和开支 [4] - 投资基金须编制包含关键信息的披露文件，可在www.sedar.com公开文件中查找更多详细信息 [4]