赎回条款触发条件 - 公司股票价格自2025年7月1日至2025年7月21日期间 连续三十个交易日中至少有十五个交易日收盘价格不低于当期转股价格7.06元/股的130%（即9.18元/股）[2] - 触发"应急转债"有条件赎回条款 公司董事会于2025年7月21日审议通过提前赎回议案[2] 可转债基本发行信息 - 可转债发行总额为8.19亿元（818,931,200元） 共计8,189,312张 每张面值100元[2] - 债券于2020年5月11日在深交所上市 代码123048 简称"应急转债"[3] - 转股期自2020年10月16日起至2026年4月9日止[3] 转股价格调整历史 - 2024年5月16日转股价格向下修正为7.06元/股 因股东大会前二十日股票均价为7.056元/股[4][5] - 2023年度权益分派后转股价格维持8.86元/股未调整 因派现金额仅49.92万元[3] - 2024年度权益分派后转股价格维持7.06元/股未调整 因派现金额仅259.24万元[5] 赎回实施具体安排 - 赎回价格定为100.77元/张 其中债券面值100元/张 当期应计利息0.77元/张[6][7] - 利息计算基于票面利率2.00% 计息天数140天（2025年4月10日至8月28日）[6] - 赎回登记日为2025年8月27日 赎回款到账日为2025年9月4日[7] - 赎回完成后可转债将在深交所摘牌[7] 持有人操作注意事项 - 质押或冻结状态的债券需在停止转股日前解除 否则可能无法转股而被强制赎回[1] - 转股申报最小单位为1股 不足1股部分将以现金兑付票面余额及对应利息[8] - 转股后股份于申报次一交易日上市流通 享有与原股份同等权益[8]

核心观点 - 中船应急因2022年年报会计差错问题被实施其他风险警示 股票简称变更为"ST应急" 但未触及重大违法强制退市情形 [1][2][3] - 公司已对会计差错进行整改并追溯调整 且计划在证监会行政处罚决定书满12个月后申请撤销风险警示 [4][5] 财务数据差错详情 - 2022年营业收入多计3137.24万元 占当期营业收入1.86% [2] - 营业成本多计1839.09万元 占当期营业成本1.40% [2] - 利润总额多计714.03万元 占当期披露利润总额绝对值36.64% [2] - 收入确认差错导致利润总额多计1298.15万元 坏账计提差错导致利润总额少计584.12万元 [2] 监管处理措施 - 公司涉嫌违反《证券法》第七十八条第二款及第一百九十七条第二款关于信息披露的规定 [2] - 根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》第9.4条第(七)项被实施其他风险警示 [3] - 股票及可转债自2025年7月31日起停牌 股票简称变更为"ST应急" 日涨跌幅限制仍为20% [3] 公司应对情况 - 已于2024年1月16日通过董事会及监事会会议审议《关于前期会计差错更正的议案》 完成整改 [4] - 将根据《上市规则》第9.11条在证监会行政处罚决定书满12个月后申请撤销风险警示 [4] 信用评级状况 - 东方金诚维持公司主体信用等级AA+ 评级展望稳定 [1] - 维持"应急转债"信用等级AA+ 评级结果自报告出具日起生效 [1] - 评级机构将持续关注事项进展及对公司经营财务状况的影响 [5]

赎回条款触发条件 - 公司股票价格自2025年7月1日至2025年7月21日期间 连续三十个交易日中至少有十五个交易日收盘价格不低于当期转股价格9.18元/股的130%[2] - 触发条件依据《创业板公开发行可转换公司债券募集说明书》中有条件赎回条款约定[2] - 公司董事会于2025年7月21日审议通过提前赎回议案 决定行使赎回权利[2] 可转债基本条款 - 可转债发行总额8.19亿元（818,931,200元） 每张面值100元 共计8,189,312张[2] - 债券于2020年5月11日在深交所上市 代码123048 简称"应急转债"[3] - 转股期自2020年10月16日起至2026年4月9日止 当前转股价格7.06元/股[3][5] 赎回价格计算 - 赎回价格确定为100.77元/张 含当期应计利息0.77元/张[6][7] - 利息计算依据票面利率2.00% 计息天数140天（自2025年4月10日至2025年8月28日）[6] - 计算公式：IA=B×i×t/365=100×2.00%×140/365=0.77元/张[6][7] 赎回实施安排 - 赎回登记日为2025年8月27日 赎回对象为该日收市后登记在册全体持有人[7] - 赎回款到账日为2025年9月4日 通过托管券商直接划入持有人资金账户[7] - 赎回完成后可转债将在深交所摘牌[1][7] 转股相关安排 - 转股申报最小单位为1股 不足1股部分将以现金兑付票面余额及对应利息[8] - 转股股份于申报后次一交易日上市流通 享有与原股份同等权益[8] - 存在质押或冻结的债券需在停止转股日前解除 否则可能无法转股[1] 公司治理情况 - 实际控制人、控股股东、持股5%以上股东及董监高在赎回条件满足前六个月内未交易可转债[8] - 转股价格历经多次调整：2023年因现金分红保持8.86元/股 2024年5月下修至7.06元/股[3][4][5]

文章核心观点 - 湖南省五部门联合印发应急装备产业三年行动计划，旨在构建“一体两翼”的产业体系，推动行业高质量发展 [1] - 计划强调发挥新能源、新材料产业优势，并推动5G、人工智能等数字技术在应急装备领域的集成应用及规模应用 [1][2] 产业发展体系与方向 - 打造以应急处置装备为主体、监测预警装备和安全防护装备为两翼的“一体两翼”应急装备产业体系 [1] - 重点发展新能源安全、危险化学品安全等监测预警装备和系统，提高生产安全监测预警的及时性和准确性 [1] - 面向矿山、冶金、化工等场景，大力发展智能安全侦检装备、智能综合管控平台等产品，提高安全生产防护水平 [1] 主要任务与重点领域 - 计划提出实施技术创新、应用牵引、产业培强三项主要任务 [1] - 加强重点装备攻关，如危化品智能安全防护装备和智能化无人化安全作业装备，研制认定省级首台(套)产品 [1] - 推动5G、人工智能、机器人、新材料等技术在应急装备领域的集成及规模应用 [2] 产业集群建设 - 支持产业基础好、集聚程度高的地区建设国家级、省级应急装备产业集群 [2] - 面向万亿现代石化产业发展需要，支持岳阳、衡阳等地发展危化品应急救援、检测预警等装备，建设特色产业集群 [2]

赎回条款触发条件 - 公司股票自2025年7月1日至2025年7月21日期间 连续三十个交易日中至少有十五个交易日收盘价格不低于当期转股价格7.06元/股的130%（即9.18元/股）[2] - 触发条件依据《创业板公开发行可转换公司债券募集说明书》中有条件赎回条款约定[2] 赎回实施具体安排 - 赎回价格确定为100.77元/张（含税） 其中债券面值100元/张 当期应计利息0.77元/张[6][7] - 计息天数为140天（自2025年4月10日起至2025年8月28日止） 票面利率2.00%[6][7] - 赎回登记日为2025年8月27日 赎回资金到账日为2025年9月4日[7] - 赎回完成后应急转债将在深圳证券交易所摘牌[1][7] 可转债基本条款 - 应急转债发行总额8.19亿元（818,931,200元） 期限6年 于2020年4月10日发行[2] - 转股期自2020年10月16日起至2026年4月9日止[3] - 最新转股价格经2024年5月16日下修后确定为7.06元/股[4][5] - 转股价格曾因2023年度权益分派保持8.86元/股不变 后因股价波动下修至7.06元/股[3][4][5] 特殊操作提示 - 债券持有人若未在2025年8月27日前转股或解除质押/冻结 将按100.77元/张被强制赎回[1] - 转股申报最小单位为1股 不足1股部分将以现金兑付[8] - 公司实际控制人及关联方在赎回条件满足前六个月内未交易应急转债[8]

公司业务定位 - 公司始终秉持高度社会责任感 对近期海啸保持密切关注[1] - 专注应急产业发展 以应急保障为基石[1] - 积极向应急救援 应急预警 应急服务板块拓展[1] 产品应用领域 - 研制产品可用于各类抢险救灾[1] - 相关装备已在防汛 抢险 救灾中广泛应用[1]

公司财务违规事件 - 公司收到中国证监会湖北监管局《行政处罚事先告知书》，股票自8月1日起被实施其他风险警示，简称变更为"ST应急"，日涨跌幅限制仍为20% [1] - 2022年年报存在会计差错：提前确认收入导致营业收入多计3137.24万元，营业成本多计1839.09万元，利润总额多计1298.15万元；坏账计提错误导致利润总额少计584.12万元 [1] - 两项差错综合导致2022年营业收入多计1.86%，营业成本多计1.40%，利润总额多计714.03万元，占当期披露利润总额绝对值的36.64% [2] 财务数据修正 - 2022年度净利润由1248.52万元调整为553.97万元，归母净利润由166.43万元调整为亏损528.11万元 [2] - 公司已对相应年度财务会计报告进行追溯重述，公告称所述事项均已整改完成 [3] 处罚措施 - 公司被处以400万元罚款，时任董事长唐勇被罚70万元，总经理王小丰和总会计师李应昌各被罚60万元 [2] - 公司披露的年度报告财务指标存在虚假记载，但不触及重大违法强制退市情形 [2] 公司经营状况 - 公司由中国船舶重工集团有限公司控股，主营应急交通工程设备的研发、生产和销售 [3] - 公告称公司各项生产经营活动均正常开展 [3] - 公司计划在行政处罚决定书满12个月后申请撤销其他风险警示 [3]

行政处罚及财务违规 - 公司因2022年财报信息披露违法违规收到湖北证监局《行政处罚事先告知书》，股票自8月1日起被实施其他风险警示，简称变更为"ST应急" [1] - 2022年年报存在两项会计差错：提前确认收入导致营业收入多计3137.24万元(占当期1.86%)，营业成本多计1839.09万元(占当期1.40%)，利润总额多计1298.15万元；坏账计提错误导致利润总额少计584.12万元，综合影响利润总额多计714.03万元(占披露绝对值36.64%) [1] - 湖北证监局拟对公司罚款400万元，对时任董事长唐勇罚款70万元，对现任董事长王小丰罚款60万元，对时任总会计师李应昌罚款60万元，合计罚款590万元 [2] 公司整改及历史监管问题 - 公司表示已整改完成《行政处罚事先告知书》所述事项，将在证监会处罚决定书满12个月后申请撤销ST [2] - 公司2023年9月因年报与业绩预告差异较大收到警示函，2023年12月又因收入确认及坏账计提问题收到警示函 [2] 财务表现 - 2022年会计差错更正后归母净利润由盈转亏528.11万元，为2016年上市以来首次年度亏损 [3] - 2023年亏损扩大至2.17亿元，同比暴跌3996%；2024年营收同比增长92.51%至11.61亿元，净利润864万元但扣非仍亏损1614万元 [3] - 2024年一季度营收1.03亿元(同比下降26.46%)，归母净利润-2470.76万元(同比下降113.39%) [3] 市场表现 - 股票及可转债7月31日停牌1天，8月1日复牌；被ST前股价7月累计涨幅超30%，7月30日收盘价12.51元/股，总市值123.46亿元 [3] 公司背景 - 公司创建于1967年，拥有武汉研发、北京营销、赤壁制造三大基地，是国家企业技术中心和工程技术研究中心 [2] - 专注应急产业，核心业务为应急保障装备，延伸至应急救援、应急预警、应急服务板块，产品覆盖四大业务板块 [2]

核心事件 - 公司股票将被实施其他风险警示(ST) 自2025年8月1日起生效 股票简称由"中船应急"变更为"ST应急" 证券代码维持300527不变 [1][2] - 公司及可转债将于2025年7月31日开市起停牌 并于2025年8月1日开市起复牌 [2][3] - 实施其他风险警示后 日涨跌幅限制维持20%不变 [2][3] 实施原因 - 公司收到中国证监会湖北监管局《行政处罚事先告知书》(鄂处罚字〔2025〕7号) 认定2022年年度报告存在虚假记载 [1][3] - 根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》第9.4条第(七)项规定 涉及财务指标虚假记载但未触及重大违法强制退市情形 [1][4] 整改措施 - 公司已于2024年1月16日通过董事会及监事会会议审议《关于前期会计差错更正的议案》 完成对前期会计差错的更正及追溯调整 [4][5] - 《行政处罚事先告知书》所述事项均已整改完成 [5] - 公司将在中国证监会作出行政处罚决定书之日起满12个月后 申请撤销其他风险警示 [2][5] 公司承诺 - 董事会承诺加强信息披露内部治理体系 提升财务核算水平 强化规范运作和内部控制 [5] - 督促董事、监事及高级管理人员严格遵守《证券法》《公司法》等法律法规 提高规范运作意识和风险合规意识 [5] - 确保真实、准确、完整、及时、公平地履行信息披露义务 [5] 交易安排 - 可转债(债券代码：123048 债券简称：应急转债)同步于2025年7月31日停牌并暂停转股 8月1日复牌并恢复转股 [2][3] - 信息披露指定媒体为《证券时报》和巨潮资讯网(www.cninfo.com.cn) [6] 投资者沟通 - 投资者可通过电话(027-87970446)、邮箱(zfb@harzone.com.cn)或深交所互动平台进行咨询 [6] - 咨询部门为公司证券法务部 地址为湖北省武汉市江夏区庙山开发区阳光大道5号 [6]

公司涉嫌信息披露违法违规 - 公司因涉嫌信息披露违法违规于2024年10月18日收到中国证监会立案告知书 [1] - 湖北证监局调查认定公司2022年年报存在收入确认和坏账计提不准确的会计差错 [2] - 公司行为涉嫌违反《证券法》第七十八条第二款关于信息披露真实、准确、完整的规定 [3] 财务数据差错具体内容 - 提前确认收入导致营业收入多计3137.24万元（占当期营业收入1.86%），营业成本多计1839.09万元（占当期营业成本1.40%） [2] - 坏账计提方法错误导致多计提坏账准备584.12万元，利润总额少计584.12万元 [2] - 合计利润总额多计714.03万元，占2022年披露利润总额绝对值的36.64% [2] 行政处罚措施 - 对公司处以警告并罚款400万元 [3] - 对时任董事长唐勇警告并罚款70万元 [3] - 对时任总经理王小丰警告并罚款60万元 [3] - 对时任总会计师李应昌警告并罚款60万元 [3] 公司经营状况及整改措施 - 公司各项生产经营活动正常开展 [5] - 已于2024年1月16日发布会计差错更正公告对2022年度财务数据进行追溯调整 [2][5] - 相关违法违规事项已全部整改完成 [5] 股票交易影响 - 公司股票将被实施其他风险警示（ST） [4] - 不触及重大违法强制退市情形 [4] - 可在证监会作出行政处罚决定满12个月后申请撤销风险警示 [4][5]